Miljardieris brīdina par nenovēršamu bankas izslēgšanu, ja valdība nespēs garantēt visus SVB noguldījumus – Ekonomika Bitcoin ziņas

Miljardieris Bils Akmens ir brīdinājis par “plašām un dziļām” sekām, ko izraisīs ASV valdība, ja tā ļaus bankai Silicon Valley Bank (SVB) bankrotēt, neaizsargājot visus noguldītājus. “Neviens uzņēmums neizmantos pat niecīgu iespēju zaudēt noguldījumu dolāru, jo par šo risku nav atlīdzības. Ja nav visas sistēmas FDIC noguldījumu garantijas, vairāk banku operāciju sākas pirmdien no rīta," viņš brīdināja.

Valdībai ir līdz pirmdienas rītam, lai labotu savu "drīz neatgriezenisko kļūdu"

Miljardieris Bils Akmens, Pershing Square Capital Management izpilddirektors un portfeļa pārvaldnieks, ir brīdinājis par "plašām un dziļām" sekām, ko ASV valdība atļaus Silīcija ielejas bankai neizdoties neaizsargājot visus noguldītājus.

Viņš sestdien tviterī paziņoja, ka valdībai ir līdz pirmdienas rītam, lai labotu savu "drīz neatgriezenisko kļūdu", precizējot:

Ļaujot SVB bankrotēt, neaizsargājot visus noguldītājus, pasaule ir pamodusies, kas ir neapdrošināts depozīts — nenodrošināts nelikvīds prasījums bankrotējušajā bankā.

Viņš uzsvēra, ka, ja vien JPMorgan, Citibank vai Bank of America neiegādāsies Silicon Valley Bank pirms pirmdienas tirgus atvēršanas vai valdība nesniegs garantiju visiem SVB noguldījumiem, "milzīgā sūkšanas skaņa, ko dzirdēsit, būs būtībā visu neapdrošināto noguldījumu izņemšana. no visām, izņemot “sistēmiski nozīmīgās bankas” (SIB).

Sagaidot, ka šie līdzekļi tiks "pārskaitīti uz SIB, ASV Valsts kases (UST) naudas tirgus fondiem un īstermiņa UST", Akmens norādīja, ka "jau tagad ir spiediens pārskaitīt skaidru naudu uz īstermiņa UST un UST naudas tirgus kontiem, kuru termiņš ir uz ievērojami augstāku ienesīgumu, kas pieejams bezriska UST salīdzinājumā ar banku noguldījumiem. Miljardieris turpināja:

Šīs izņemšanas no Kopienas, reģionālajām un citām bankām izsūks likviditāti un sāks šo svarīgo iestāžu iznīcināšanu.

"Jau tūkstošiem visstraujāk augošo, novatoriskāko riska uzņēmumu atbalstīto uzņēmumu ASV nākamnedēļ sāks nesamaksāt algas," viņš piebilda. Turklāt viņš norādīja, ka pieaugošais pieprasījums pēc īstermiņa UST "pazeminās īsas likmes, sarežģījot Federālo rezervju sistēmas centienus paaugstināt likmes, lai palēninātu ekonomiku."

Valdības nespējai garantēt SVB noguldījumus ir “plašas un pamatīgas” sekas

Akmens skaidroja, ka Silicon Valley Bank augstākā vadība “pieļāva būtisku kļūdu”, ieguldot īstermiņa noguldījumus ilgāka termiņa fiksētas procentu likmes aktīvos, tāpēc, pieaugot īstermiņa procentu likmēm, “izcēlās banku skrējiens”.

Ne tikai augstākā līmeņa SVB vadība "saskrūvēja", bet miljardieris apgalvoja, ka Federālā noguldījumu apdrošināšanas korporācija (FDIC) un Valūtas kontroliera birojs (OCC) "arī izjaucās" banku sistēmas riska uzraudzībā. "SVB vajadzēja ieņemt pirmo vietu savā novērošanas sarakstā ar vairāk nekā 200 miljardu dolāru aktīviem un 170 miljardu dolāru noguldījumiem no biznesa aizņēmējiem faktiski tajā pašā nozarē," sacīja Akmens, uzsverot:

FDIC un OCC nespēja veikt savu darbu nedrīkst izraisīt 1,000 mūsu valsts vislielākā potenciāla un vislielākās izaugsmes uzņēmumu iznīcināšanu, vienlaikus neatgriezeniski traucējot mūsu kopienas un reģionālo banku piekļuvi zemu izmaksu noguldījumiem.

Pershing Square izpilddirektors dalījās, ka viņa "SVB bilances aploksnes pārskats liecina, ka pat likvidācijas gadījumā noguldītājiem galu galā vajadzētu atgūt aptuveni 98% no saviem noguldījumiem".

Viņš apgalvoja, ka izmaksas, kas saistītas ar valdības garantēšanu SVB noguldījumiem, “būs minimālas”, pat ja bankai netiek piešķirta franšīzes vērtība. Tikmēr "neplānotās sekas, ko rada valdība nespēja garantēt SVB noguldījumus, ir plašas un dziļas, un tās ir jāapsver un jārisina līdz pirmdienai," viņš brīdināja.

Iespējamās bankas darbības, sākot no pirmdienas

Sestdien publicētajā tviterī Akmens rakstīja, ka saskaņā ar avotu, kuram viņš uzticas, “SVB noguldītāji saņems ~50% pirmdienās/otrdienās un atlikumu, pamatojoties uz realizēto vērtību nākamo 3–6 mēnešu laikā.” Miljardieris uzsvēra:

Ja tas izrādīsies taisnība, es sagaidu, ka no pirmdienas no rīta tiks rīkotas banku darbības daudzās bankās, kas nav SIB. Neviens uzņēmums neizmantos pat niecīgu iespēju zaudēt noguldījumu dolāru, jo par šo risku nav atlīdzības. Ja nav visas sistēmas FDIC noguldījumu garantijas, vairāk banku operāciju sākas pirmdien no rīta.

Akmens arī Twitter atklāja, ka ne viņam, ne viņa uzņēmumam Pershing Square nav tiešas saskarsmes ar Silīcija ielejas banku. Tomēr viņš ir "personīgi ieguldītājs dažos mazāk zināmos, galvenokārt sākuma stadijas riska un biotehnoloģiju fondos, kā arī dažos agrīnās stadijas jaunizveidotos uzņēmumos, kuriem var būt zināma ietekme uz SVB," paskaidroja miljardieris, piebilstot, ka kopumā viņa "uzņēmuma ekspozīcija". grūtībās nonākušajai bankai ir mazāk nekā 10% no viņa aktīviem.

Vai jūs piekrītat Bilam Akmenam? Paziņojiet mums tālāk komentāru sadaļā.

Kevins Helms

Austrijas ekonomikas students Kevins 2011. gadā atrada Bitcoin un kopš tā laika ir bijis evaņģēlists. Viņa intereses ir Bitcoin drošība, atvērtā pirmkoda sistēmas, tīkla efekti un ekonomikas un kriptogrāfijas krustojums.

Attēlu kredīti: Shutterstock, Pixabay, Wiki Commons