Pēc vājajiem otrā ceturkšņa rezultātiem investīciju banka Cowen samazināja ieņēmumus, koriģēja EBITDA un ieguves peļņas prognozes Marathon Digital Holdings (MARA), bitcoin (BTC) kalnracis. Turklāt tā izdeva brīdinājumu par uzņēmuma augstajiem hasrates mērķiem.
Marathon otrā ceturkšņa peļņa bija neapmierinoša, jo lielākā daļa tā ieguves platformu bija neaktīvas vētru un sprieguma aizkavēšanās dēļ. Tomēr uzņēmums ir noslēdzis hostinga līgumus, kas ļaus sasniegt hash86rate jeb skaitļošanas jaudas mērķi — 23.3 eksahas sekundē (EH/s) līdz 2023. gada vidum.
Tomēr šie darījumi ir saistīti ar izpildes risku Marathon paļaušanās uz trešo pušu piegādātājiem un infrastruktūras kontroles trūkuma dēļ, sacīja Cowen analītiķi Stīvens Glagola un Džordžs Kūle piezīmē klientiem. Viņi ņem vērā, ka viena no šīm trešajām pusēm ir Applied Blockchain (APLD), “relatīvs jaunpienācējs bitkoinu ieguves hostinga biznesā ar ierobežotu darbības vēsturi”.
Ko tālāk ?
Atspoguļojot šos neapmierinošos ceturkšņa rezultātus, Kovena komanda samazināja 2022. gada ieņēmumu aplēses maratonam līdz 150 miljoniem USD no 204 miljoniem USD, kas tagad ir zemāks par konsensa prognozēto 189 miljoniem USD. Cowen arī samazināja prognozes par koriģēto EBITDA līdz 39 miljoniem ASV dolāru no 86 miljoniem ASV dolāru un ieguves peļņu līdz 91 miljonam ASV dolāru ar 61% peļņu, salīdzinot ar 132 miljoniem ASV dolāru un 64.7% peļņu.
Neskatoties uz cenu mērķa paaugstināšanu no 7 USD līdz 9 USD, reaģējot uz akciju cenas gandrīz trīskāršošanos pēdējo septiņu nedēļu laikā līdz pašreizējai USD 14 par akciju, Cowen saglabā savu Market Perform reitingu Marathon.
Peļņa samazinājās no USD 132 miljoniem ar peļņu 64.7% līdz USD 91 miljonam ar peļņu 61%.
Rakstīšanas laikā augstākā valūta Bitcoin tirgojās apm. 21,000 10,000 USD pēc nesenās kriptovalūtu pārdošanas, jo bija bažas par Fed likmes paaugstināšanu. Nesen Marathon Digital ir pirmais Ziemeļamerikas Bitcoin kalnracis, kuram ir vairāk nekā XNUMX XNUMX BTC tās bilancē.
Avots: https://www.thecoinrepublic.com/2022/08/26/investment-bank-cowen-lowers-its-revenue-for-btc-miner-marathon-digital-holdings/