Kā DeFi telpa ir kļuvusi par milzīgu kriptoponzi shēmu audzēšanas vietu

Daudzas nesenās Ponzi shēmas ir izmantojušas decentralizētas finansēšanas (DeFi) infrastruktūru, lai apkrāptu savus klientus. Šajā rakstā ir apskatīta DeFi ekosistēma un tas, kā krāpnieki var to izmantot, lai zagtu no kriptovalūtu iesācējiem.

DeFi ir plašs termins finanšu infrastruktūrai un finanšu pakalpojumiem, kas tiek nodrošināti publiskās blokķēdes, izmantojot viedo līgumu tehnoloģiju. Ēteris
ETH
eum, Binance ķēde, Cardano
ADA
un Solana
SOL
ir vienas no populārākajām viedo līgumu blokķēdēm, kas ļauj izstrādātājiem izveidot dApps (decentralizētas lietojumprogrammas) savā tīklā. Šīs dApps var izmantot dažādiem mērķiem, taču lielākajai daļai no tām ir finansiāls raksturs, kas rada terminu “DeFi”.

DeFi izstrāde ir progresējusi līdz vietai, kur pastāv marķiera izveides veidnes, ļaujot ikvienam izveidot marķieri dažu minūšu laikā bez jebkādām programmēšanas zināšanām vai pieredzes. Tas paver durvis uz Pandoras lādi, kurā marķieru veidotāji var izveidot lieliskas decentralizētas lietojumprogrammas, savukārt ļaunprātīgi cilvēki var izmantot tehnoloģiju, lai izveidotu ļaunprātīgas dApps, piemēram, Ponzi shēmas.

Ponzi shēmas praksē ir nelikumīgas. Tomēr dažas blokķēdes ir decentralizētas, un nav vienas jurisdikcijas, kas būtu atbildīga par vietējo likumu ievērošanu. Dažas centralizētās blokķēdes ir izvietotas apgabalos, kur to darbība netiek uzraudzīta vai vispār netiek pārraudzīta. Tas paver iespējas krāpniekiem izveidot Ponzi shēmas šajās ķēdēs.

Lielākajai daļai blokķēžu, kas ļauj izstrādāt un izvietot dApps, nav nepieciešams klienta atpazīšanas (KYC) process. Tas nozīmē, ka cilvēki var izveidot dApps anonīmi.

Tātad, kas īsti ir Ponzi shēmas un kā tās darbojas DeFi telpā? Ponzi shēma, kas nosaukta itāļu viltnieka Čārlza Ponci vārdā, ir investīciju krāpšana, kas maksā esošajiem investoriem ar līdzekļiem, kas savākti no jauniem investoriem. Tas ne vienmēr iegulda investoru līdzekļus, bet sola esošajiem investoriem īsā laika periodā lielu atdevi, kas bieži vien ir augstāka nekā visas citas galvenās peļņas.

Ponzi shēmas balstās uz to, ka jaunu investoru skaits pieaug uz nenoteiktu laiku. Ja Ponzi shēmai neizdosies piesaistīt jaunus investorus, tā ātri sabruks. Turklāt, ja liels skaits investoru steidz izņemt savus līdzekļus, Ponzi shēmotāji saprot, ka zaudē naudu un aizver veikalu, jo nespēj segt parādus. Citos gadījumos varas iestādes var iebrukt Ponzi shēmas birojā un, atklājot, ka tas ir nelegāls uzņēmums, tas nekavējoties sabrūk.

Piemēram, jaunākajā Ponzi shēmā bija iesaistīts Edijs Aleksandrs, uzņēmuma izpilddirektors EminiFX, kurš solīja investoriem iknedēļas 5% atdevi no ieguldījumiem. FIB viņu aizturēja pagājušajā nedēļā par iespējamu izkrāpšanu no saviem klientiem vairāk nekā 59 miljonus dolāru. Viņš apgalvoja, ka viņam ir “Robo-Advisor Assisted account” sistēma, kas iegulda naudu kriptovalūtā un Forex. Uzmanieties no šādām krāpniecībām un veiciet pienācīgu rūpību, pirms ieguldāt šādā produktā.

Ponzi shēmām DeFi telpā var būt atšķirīga pieeja klientu apkrāpšanai. Tas var svārstīties no nākamās 100 reizes solīšanas
ZRX
moonshot (žetons, kas tiek pārdots par zemu cenu apmaiņā pret likumīgu monētu/žetonu ar solījumu, ka jaunā marķiera vērtība palielināsies 100 reizes) līdz sola lielu atlīdzību jauniem žetonu īpašniekiem. Citos gadījumos DeFi Ponzi krāpnieki pārdos žetonus nenojaušajiem pircējiem, vienlaikus solot lielas atlīdzības.

Atlīdzība un raža ir divas pievilcīgākās DeFi ekosistēmu funkcijas. DeFi lietotāji noguldīs un bloķēs savus žetonus platformā, lai nopelnītu milzīgu gada procentuālo ienesīgumu, jo DeFi ekosistēmas paļaujas uz žetoniem, lai panāktu vienprātību. Tas nozīmē, ka, ja jūs ieguldīsit savus žetonus DeFi platformā, kas izmaksā, teiksim, 1000 procentus (jā, tie var iegūt tik augstu) gadā, jums gadā būs 10 reizes vairāk žetonu.

Tomēr, tā kā lielākā daļa dalībnieku arī izdara likmes, likmju atlīdzība ir simboliskā inflācija, kas pazemina cenu. Tas nozīmē, ka, lai pēc gada jūs varētu pārdot savus žetonus ar peļņu, ekosistēmai ir jāpiedzīvo ievērojams jaunu investoru pieaugums, lai kompensētu pieaugošo piedāvājumu. Tā kā tas paļaujas uz jauniem investoriem, lai saglabātu savu vērtību, tas ir līdzīgs citām Ponzi shēmām.

Protams, ne visi man piekritīs, bet līdzības ir pārsteidzošas. Ja DeFi protokols ar lielu ienesīgumu nepiesaista jaunus investorus un nespēj sadedzināt lieko piedāvājumu, tā cena bieži drūp.

Vislielāko peļņu gūst krāpnieki, kuri pārdeva žetonus par Bitcoin, Ethereum, Binance Coin vai jebkuru citu šķietami vērtīgu žetonu. Vienkārši sakot, krāpnieki pārdod saviem klientiem īpašumu, ko viņi var palielināt par tādu, ko viņi nevar, sola lielu atdevi un pēc tam pārpludina tirgu ar vairāk žetonu apmaiņā pret vairāk žetonu, kurus viņi nevar palielināt pēc DeFi protokola stāšanās spēkā.

No otras puses, ražas lauksaimniecība ir atkarīga no tā, vai kopiena nodrošina dalībniekiem likviditāti, lai decentralizētā biržā iegādātos tikko kaltus žetonus. Ražas lauksaimnieks tehniski iegādāsies vienādu summu no diviem aktīviem. Puse no tā nonāk tikko kaltajā žetonā, bet otra puse pret žetonu/monētu, piemēram, Ethereum vai USDT.

Pēc tam jaunā likviditāte tiek pievienota pūlam automatizētā tirgus veidotāju (AMM) platformā (bieži aprakstīta kā decentralizēta birža). Jaunie dalībnieki šajā pūlā var automātiski konvertēt savus marķierus, piemēram, Ethereum vai USDT, par jaunizveidoto marķieri. Maksas, kas iekasētas par darījumiem šajā pūlā, tiek automātiski sadalītas likviditātes nodrošinātājiem (ražas lauksaimniekiem).

Lai pastāvīgi gūtu augstu ražu no ražas saimniecībām, krāpnieki var iekasēt lielas darījumu maksas, un turpmākā izaugsme lielā mērā ir atkarīga no milzīgā jaunu lietotāju skaita pieauguma. Lielākā daļa ražas saimniecības atlīdzību tiks denominētas tikko kaltajā žetonā. Paplašinoties DeFi Ponzi shēmai, krāpnieki bieži uzbrūk šai automatizētajai likviditātei, apmainot tikko izkaltus žetonus pret monētu/žetonu, tādējādi samazinot cenu līdz nullei vai tuvu tai. Vairumā DeFi Ponzi shēmu ienesīguma lauksaimniekiem un akcionāriem bieži vien paliek miljardiem nevērtīgu žetonu.

Ir liels skaits DeFi protokolu, kas saviem ieguldītājiem nodrošina vērtību un lietderību. Citi novērš krāpšanu, izsniedzot revīzijas sertifikātus, savukārt citi plāno periodisku žetonu dedzināšanu, lai samazinātu inflāciju.

Kā jaunam kriptovalūtu tirgotājam, kas vēlas ieguldīt DeFi, ir ļoti svarīgi nodrošināt, lai jūsu iegādātais marķieris nebūtu atkarīgs no jaunu lietotāju skaita pieauguma, jo tam ir spēcīga korelācija ar Ponzi shēmām. Turklāt, ja DeFi protokola solītā augstā atdeve nav vērtības radīšanas un lietderības rezultāts, tas, visticamāk, ir jaunu investoru rezultāts, palielinot korelāciju ar Ponzi shēmām.

Gandrīz visas DeFi krāpniecības klientu līdzekļu zādzības attiecina uz "nezināmiem krāpniekiem". Piemēram, Dienvidāfrikas Africrypt DeFi Ponzi shēmas dibinātāji, domājams, nozaga 3.6 miljardus USD, kas tiek uzskatīta par lielāko DeFi aplaupīšanu vēsturē. Pirms apkrāpa vairāk nekā ceturtdaļmiljonu klientu un apgalvoja, ka viņi ir uzlauzti, abi brāļi apgalvoja, ka viņiem ir mākslīgā intelekta vadīta tirdzniecības sistēma, kas gūst peļņu, kas pārsniedz tirgus līmeni.

Ja tas izskatās pēc pīles, peld kā pīle un čīkst kā pīle, tad tā droši vien ir pīle.