Maple Finance vēlas kļūt par kriptogrāfijas kreditēšanas Shopify

Pagājušajā nedēļā Kļavas finanses, kredīta-pakalpojuma platforma, paziņoja, ka ir izveidojusi jaunu 300 miljonu dolāru aizdevumu iespēju grūtībās nonākušiem Bitcoin kalnračiem.

Tas nozīmē, ka visi kriptovaldētāji cenšas gūt peļņu pašreizējais lāču tirgus tagad ir aizdevuma roka. Tomēr šim pakalpojumam kalnračiem būs jāmaksā līdz 20%, lai aizņemtos līdzekļus, lai uzturētu savu darbību.

Sidnijs Pauels, uzņēmuma līdzdibinātājs un izpilddirektors, teica Atšifrēt Messari Mainnet 2022, ka kalnrači spēj pārvarēt šo ātrumu, jo finansēšanas iespējas ir ierobežotas un tradicionālās bankas reti ir interesējušās par uzņēmējdarbību ar kriptovalūtu uzņēmumiem.

Pauels šo konkrēto klienta profilu sauc par “vidējo tirgu”, un tā ir kļavas maize un sviests. Viņš to definēja šādi: “Jebkurš uzņēmums, kas šobrīd ir ārpus riska kapitāla piesaistes, taču tas joprojām ir pārāk mazs. Tie nav publiski uzskaitīti. Tie vēl nav vairāku miljardu dolāru uzņēmumi, taču tie varētu darboties tādā nišas nozarē kā kriptovalūta, ”viņš teica. "Bet, tā kā tās izmanto kriptovalūtu, bankas patiešām neaizdos šai nozarei."

Taču Maple Finance interesants ir nevis tas, ka tas palīdz kalnračiem iegūt likviditāti, bet gan tas, kā tas to dara.

Kļava izskatās pēc bankas, staigā kā banka un uzvedas kā banka, bet tā nav banka. Tā vietā Maple ir aizdevumiem specifisks tīmekļa pakalpojums, ar kuru uzņēmumi var apvienot naudu un atrast aizņēmējus. Tā ir tehnoloģiju platforma, nevis finanšu iestāde.

Šo 300 miljonu dolāru aizdevumu fondu kalnračiem finansēja, piemēram, cita firma ar nosaukumu Icebreaker Finance.

Šajā scenārijā tiek izsaukts Ledlauzis baseina delegāts, un viņu uzdevums ir 1) finansēt fondu ar kapitālu un 2) pārbaudīt potenciālos aizņēmējus (līdzīgi kā to dara banka). Tas ir pūla delegāta uzdevums novērtēt aizdevumu risku šiem aizņēmējiem, nevis Maple.

"Es bieži izmantoju analoģiju ar Shopify, kur viņi sniedza rīkus e-komercijas uzņēmumiem, lai tikai izveidotu un vadītu savus uzņēmumus tiešsaistē," viņš teica. “Mēs sniedzam jums instrumentus, lai vadītu kreditēšanas biznesu tiešsaistē. Šis kreditēšanas bizness patiešām ir delegāts. Tā ir viņu loma.”

Sema Bankmana-Frīda tirdzniecības nams Alameda pētījumi izmanto arī Maple Finance, lai aizņemtos lētāku kapitālu savām darbībām. Baseina delegātu vidū ir Coinshares, Abra un AscendEX. Un tā kā delegāts veic nopietnu tirgus veidotāju uzticamības pārbaudi, arī šiem aizdevumiem ir nepietiekams nodrošinājums, kas DeFi jomā ir retums.

Piemēram, vietnē MakerDAO lietotājiem Ethereum ir jāiemaksā USD 1.50 par katru aizņemto USD. Tomēr, izmantojot Maple Finance, noteikumi starp aizņēmējiem un pūla delegātiem tiek noteikti, pamatojoties uz iesniegtā nodrošinājuma apjomu un uzņēmuma kredīta līmeni.

Tas viss var šķist kā ezotēriskas šifrēšanas lietas, taču Pauels un viņa laiks ir atraduši nopietnu vilkmi. Pirms Icebreaker pūla Maple bija apkalpojis aizdevumus 1.8 miljardu dolāru apmērā.