Kriptofondu investori jau sen ir paļāvušies uz noteiktiem rādītājiem, lai novērtētu digitālo aktīvu tirgus noskaņojumu. Viens no rādītājiem, ar kuriem jūs, iespējams, esat saskāries, ir Kripto baiļu un alkatības indekss.
Šajā rokasgrāmatā mēs definēsim kriptovalūtu baiļu un alkatības indeksu, kādus datus tas uztver un kā jūs varat tos iekļaut savā kriptovalūtu investīciju stratēģijā.
Kāds ir baiļu un alkatības indekss kriptovaldē?
Kripto baiļu un alkatības indeksa pamatā ir loģika, ka pārmērīgas bailes mēdz pazemināt kriptovalūtu cenas, bet nekontrolēta alkatība paaugstina cenas. Kriptobaiļu un alkatības indeksu izstrādāja programmatūras salīdzināšanas vietne Alternative.me, lai noteiktu digitālo līdzekļu veiktspēju.
Kriptobaiļu un alkatības indekss darbojas, novērtējot tirgus noskaņojumu. Indekss ģenerē skaitli no 1 līdz 100, un apakšējā daļa no 1 līdz 49 apzīmē bailes un 50-100 apzīmē alkatību.
Vērtējums 1 norāda, ka kriptovalūtu tirgus ir “ārkārtīgu baiļu” stāvoklī, jo daudzi investori pārdod savus kriptovalūtu aktīvus. No otras puses, 100 norāda, ka tirgus piedzīvo augstu alkatības līmeni, investoriem pērkot aktīvus.
Ja indekss norāda uz ārkārtēju baiļu līmeni, tas liecina par pirkšanas iespēju investoriem. Baiļu indekss 1 nozīmē, ka palielināta kriptovalūtu aktīvu pārdošana pazeminās tirgus cenas un investori, iespējams, varēs iegādāties digitālos aktīvus par lētu cenu.
Indeksa 100 alkatība norāda uz investoru pirkšanas neprātu kriptovalūtu cenu kāpuma rezultātā. Šajā periodā cilvēki mēdz kļūt mantkārīgi, kas var novest pie FOMO (bailes nepalaist garām) pirkšanas. Tomēr to var interpretēt kā iespēju investoriem pārdot, jo tad, kad kriptovalūtu cenas pieaug ātrāk, nekā, iespējams, vajadzētu, pastāv iespēja, ka tuvākajā nākotnē cenas mainīsies un strauji pazemināsies.
Kā tiek aprēķināts baiļu un alkatības indekss?
Baiļu un alkatības indekss tiek aprēķināts, apkopojot datus no vairākiem avotiem. Katrs datu punkts tiek novērtēts katru dienu, lai sniegtu precīzu un aktuālu priekšstatu par kriptovalūtu tirgus noskaņojumu.
Vairāki faktori ietekmē gala rezultātu. Apskatīsim tos.
| Faktori | Sīkāka informācija | |
| 1. | Nepastāvība | Indekss mēra bitkoina nepastāvību un maksimālo izņemšanu (vērtības samazināšanos), salīdzinot to ar attiecīgajām pēdējo 30/90 dienu vidējām vērtībām. Lielāka nepastāvība parasti nozīmē, ka tirgus ir bailīgs. Nepastāvība veido 25% no indeksa. |
| 2. | Tirgus impulss/apjoms | Indikators mēra pašreizējo bitcoin apjomu un tirgus impulsu, salīdzinot tos ar vidējām 30/90 dienu vērtībām. Lieli pirkšanas apjomi katru dienu augošā tirgū nozīmēs, ka tirgus darbojas strauji. Impulsa/apjoma koeficients ir 25% no indeksa vērtības. |
| 3. | Sociālās Media | Tas noteiktā laika posmā izseko bitcoin pieminējumus un atsauces pakalpojumā Twitter. Neparasti augstāks mijiedarbības līmenis tiek interpretēts kā palielināta interese par kriptogrāfijas aktīva veiktspēju, un tas nozīmē bullish tirgus noskaņojumu. Sociālie mediji veido 15% no indeksa vērtības. |
| 4. | Aptaujas | Indekss veic iknedēļas tirgus mēroga aptaujas, kurās katrā aptaujā piedalās 2,000–3,000 dalībnieku. Tā mērķis ir aptvert dominējošo tirgus noskaņojumu ar pozitīviem aptaujas rezultātiem, kas virza indeksu augstāk, un tas liecina, ka pieaug tirgus alkatība. Aptaujas veido 15% no indeksa |
| 5. | Dominance | Indekss mēra bitcoin dominējošo stāvokli kriptovalūtu tirgū. Jo lielāks ir bitcoin dominējošais stāvoklis, jo bailīgāk tirgus uzvedas. Pretējs notiek tad, kad bitcoin dominējošais stāvoklis samazinās un tirgus noskaņojums ir pozitīvs. Dominējošais stāvoklis veido 10% no tirgus vērtības |
| 6. | Tendences | Indekss apkopo Google tendences dažādiem ar bitcoin saistītiem meklēšanas vaicājumiem un analizē skaitļus. Jo vairāk tiek meklētas kriptovalūtas, jo lielāka ir kriptovalūtu tirgotāju un investoru alkatība. Tas ir 10% no indeksa vērtības. |
Kā tirgotāji var izmantot baiļu un alkatības indeksu?
Tirgotāji var izmantot Kripto baiļu un alkatības indeksu, lai gūtu ieskatu tirgus noskaņojumā, kas var palīdzēt viņiem noteikt iespējamos digitālo aktīvu ieejas un izejas punktus, kurus viņi tirgo.
Piemēram, ja indekss nokrītas zem 20, tirgotāji varētu apsvērt iespēju atvērt garās pozīcijas, savukārt, ja rādītājs tuvojas 100, var būt laiks gūt peļņu, jo tirgus var “pārkarst”.
Tomēr, tāpat kā visi tirgus rādītāji, Kripto baiļu un alkatības indeksam nevajadzētu būt vienīgajam tirgotāju izmantotajam instrumentam. Tas var būt papildu rādītājs, kas jāņem vērā, lai palīdzētu pieņemt lēmumus par tirdzniecību, taču jāņem vērā arī citi tirgus faktori.
Avots: https://crypto.news/what-is-the-crypto-fear-and-greed-index/