3 dividenžu čempioni ar ienesīgumu krietni virs 3%

Uzņēmumi ar seniem dividenžu pieauguma rādītājiem ir vieni no mūsu iecienītākajiem īpašniekiem, jo ​​šie nosaukumi ir pierādījuši biznesa modeļus, kas labāk darbojas recesijas apstākļos.

Tas jo īpaši attiecas uz dividenžu čempioniem, tiem uzņēmumiem, kuru dividenžu pieaugums ir vismaz 25 gadus pēc kārtas. Šie uzņēmumi ir veiksmīgi pārvarējuši vairākas lejupslīdes un joprojām palielinājuši savas dividendes, padarot tos par ideāliem investīciju kandidātiem tiem, kas vēlas izveidot spēcīgu portfeli.

Šeit mēs apskatīsim trīs augstas kvalitātes dividenžu čempionus, kuru ienesīgums ir līdz pat ~4%, tostarp:

• Korporācija Kimberly-Clark (KMB)
• Matthews International Corp. (MATW)
• Old Republic International Corp. (ORI)

3 dividenžu čempioni ar ienesīgumu virs 3%

Kimberly-Clark

Pirmais apspriežamais vārds ir Kimberly-Clark, vadošais patēriņa preču uzņēmums, kura vērtība ir vairāk nekā 38 miljardi USD. Uzņēmums gūst gada ieņēmumus, kas pārsniedz 19 miljardus ASV dolāru.

Kimberly-Clark ir globāls līderis savā nozarē, kas darbojas 175 valstīs visā pasaulē. Uzņēmums darbojas trīs segmentos, tostarp Personal Care, Consumer Tissue un KC Professional. Personīgās aprūpes segmentā tiek pārdoti tādi labi zināmi zīmoli kā Huggies, Pull-Ups, Depend, Poise un Kotex, savukārt Consumer Tissue piedāvā Kleenex, Scott un Cottonelle. KC Professional pārdod darba vietas veselības un drošības produktus, piemēram, apģērbu, tīrītājus, ziepes un dezinfekcijas līdzekļus.

Patērētāji jau sen ir uzticējušies uzņēmuma produktiem, tāpēc Kimberly-Clark ieņem pirmo vai otro vietu tirgus daļā daudzās kategorijās, ar kurām tā konkurē. Tieši šīs nozares līderpozīcijas dēļ uzņēmums ir efektīvi izmantojis cenu pieaugumu, lai lielā mērā kompensētu inflācijas spiedienu. Patērētāji ir bijuši gatavi maksāt par labākajiem zīmoliem. Turklāt uzņēmums nākamajos trīs gados vēlas arī kumulatīvus ietaupījumus USD 1.5 miljardu apmērā, jo tā mērķis ir samazināt savu darbību.

Lai palīdzētu saglabāt savu vadošo pozīciju, Kimberly-Clark bieži piedāvā produktu līniju paplašinājumus tirgū, lai gūtu labumu no savu zīmolu popularitātes. Uzņēmums arī pieliek vairāk pūļu, lai iegūtu tirgus daļu reģionos, kur tas nav populārākais nosaukums. Tas ietver jaunattīstības un jaunos tirgus, piemēram, Ķīnu un Latīņameriku. Tas ir svarīgs biznesa modeļa aspekts, jo organiskā izaugsme jaunattīstības un jaunattīstības tirgos parasti pārsniedz uzņēmuma mēroga rezultātus.

Kimberly-Clark vadošā pozīcija savā nozarē ir radījusi uzņēmumam iespēju maksāt un palielināt dividendes 50 gadus pēc kārtas. Tas kvalificē uzņēmumu kā dividenžu karali, no kuriem tirgū ir tikai 45 nosaukumi. Dividenžu saliktais gada pieauguma temps (CAGR) ir 4.9% kopš 2012. gada, lai gan šis pieaugums pēdējos gados ir nedaudz palēninājies.

Akcijas ienesīgums ir 4.1%.

Matthews International

Nākamais vārds, kas jāņem vērā, ir Matthews International, personīgo pakalpojumu uzņēmums, kas gūst gada ieņēmumus 1.7 miljardu ASV dolāru apmērā.

Matthews International nodrošina zīmolu risinājumus, piemiņas produktus un rūpnieciskās tehnoloģijas visā pasaulē. Uzņēmumam ir trīs ziņojami segmenti, tostarp SGK Brand Solutions, kas tirgo zīmola izstrādes pakalpojumus, drukas iekārtas, reljefa rīkus un radošā dizaina pakalpojumus klientiem plaša patēriņa iepakotu preču un iepakojuma nozarēs. Memorializācijas bizness pārdod piemiņas zīmes, lādītes un kremācijas aprīkojumu apbedīšanas birojiem, savukārt Industrial segments piedāvā kodēšanas un automatizācijas risinājumus.

Memorialization un SGK Brand Solutions ir divi lielākie uzņēmuma uzņēmumi, kas 46. finanšu gadā veido attiecīgi 43% un 2021% ieņēmumu. Uzņēmumam ir ļoti daudzveidīgs produktu piedāvājums, kas palīdz veiksmīgi orientēties uz traucējumiem jebkurā jomā. Bizness.

Uzņēmums aktīvi cenšas paplašināt savu darbību, kas pašlaik sastāv no darbībām 26 valstīs, lai gan lielākā daļa ieņēmumu nāk no ASV, tostarp Matthews International nesen pabeigtie 45 miljoni ASV dolāru. pirkt divu Vācijas inženieru firmu, kas uzlabo uzņēmuma pozīciju elektrisko transportlīdzekļu un rūpnieciskās automatizācijas jomā.

Ar tirgus kapitalizāciju tikai 722 miljonu ASV dolāru apmērā Matthews International pierāda, ka dividenžu čempioni var būt dažāda lieluma. Neskatoties uz tā lielumu un uzņēmējdarbības ciklisko raksturu, uzņēmums ir palielinājis dividendes par 28 gadiem. Dividenžu CAGR pēdējo desmit gadu laikā ir gandrīz 10%, un akciju ienesīgums ir 3.7%.

Vecā republika

Visbeidzot, pēdējais apspriestais dividenžu čempions ir Old Republic, apdrošināšanas sabiedrība, kas nodrošina produktus visu izmēru klientiem. Uzņēmums 7 miljardu dolāru apmērā pagājušajā gadā ir guvis ieņēmumus 8.8 miljardu dolāru apmērā.

Old Republic galvenā konkurences priekšrocība ir tā, ka tā pārdod dažādus apdrošināšanas produktus dažādos segmentos. Pirmkārt, General Insurance ir atbildīga par īpašuma un parakstīšanas apdrošināšanas marķēšanu, parakstīšanu un pārvaldību. Nosaukums Apdrošināšana izsniedz polises nekustamā īpašuma pircējiem un investoriem. Kopumā Old Republic apdrošināšanas produkti apmierina apdrošināšanas vajadzības automašīnu, jūras, ceļojumu, finansiālo atlīdzību un citās jomās.

Daudzveidīgais biznesa modelis palīdz nodrošināt līdzsvaru Old Republic. Piemēram, ieņēmumi no īpašumtiesību apdrošināšanas iepriekšējā ceturksnī samazinājās par vairāk nekā 7%, jo hipotēkas refinansēšana ievērojami samazinājās, jo procentu likmes ir ievērojami palielinājušās. To kompensēja stabilais pieaugums vispārējās apdrošināšanas biznesā

Neskatoties uz šo ieņēmumu samazināšanos no ļoti ienesīgā biznesa, Old Republic parakstīšanas pasākumi joprojām ir ļoti ienesīgi. Pēdējā ceturksnī uzņēmuma vispārējās apdrošināšanas kombinētais rādītājs bija 90.9% un īpašumtiesību apdrošināšanas kombinētais rādītājs 91.4%. Šie rādītāji liecina, ka Old Republic gūst veselīgu peļņu no savām darbībām.

Spēja turpināt saglabāt peļņu pat spēcīga pretvēja apstākļos ir galvenais iemesls, kāpēc Old Republic ir ļoti ilgi guvuši panākumus savu izplatību palielināšanā. Dividenžu pieaugums pēdējā desmitgadē nav bijis ārkārtējs, jo uzņēmuma CAGR šajā periodā ir nedaudz vairāk par 2%, bet Old Republic dividenžu pieauguma sērija ir 41 gads.

Akcija piedāvā ienesīgumu 4%.

Final Domas

Dividenžu čempioni var būt ļoti dažādi un no dažādām ekonomikas nozarēm, taču viņiem visiem ir viena kopīga iezīme: spēcīgi uzņēmējdarbības modeļi. Kimberly-Clark, Matthews International un Old Republic ir vieni no vadošajiem savās nozarēs. Tas ir ļāvis katram uzņēmumam apkopot dividenžu pieauguma sērijas, kas ir vismaz ceturtdaļgadsimta garas. Kimberly-Clark gadījumā dividenžu pieauguma sērija ir pusgadsimta garumā.

Lai gan investīcijās nekas netiek garantēts, spēja palielināt dividendes vairāku recesiju laikā liecina par katra uzņēmuma spēku un, iespējams, nozīmē, ka nākamā ekonomiskā lejupslīde neietekmēs šo uzņēmumu spēju turpināt palielināt maksājumus akcionāriem. Vēl labāk, katra akcija piedāvā ļoti dāsnu ienesīgumu, padarot visas trīs akcijas par labu izvēli investoriem, kuri meklē drošus augstus ienesīgumus.