3 strauji augošas akcijas, kas arī maksā dividendes

Investori dara visu iespējamo, lai noteiktu perspektīvākās akcijas, kas viņiem palīdzēs sasniegt savus finanšu mērķus. Galvenais kritērijs perspektīvāko akciju izvēlei ir peļņas uz akciju pieaugums. Ja viss pārējais ir vienāds, jo ātrāk uzņēmums palielina savu EPS, jo lielāks ir akciju kāpuma potenciāls.

Faktiski peļņas pieaugums ir galvenais iemesls tam, ka ilgtermiņā akciju un obligāciju rezultāti ir ievērojami labāki. 

Apskatīsim trīs dividendes maksājošu akciju izredzes, kas nākamo piecu gadu laikā varētu palielināt savus ienākumus ar divciparu likmēm.

Garšīgi ienākumi: Yum Brands

Yum zīmoli (YUM) pieder ķēdes KFC, Pizza Hut, Taco Bell un The Habit Restaurants. Tas atrodas vairāk nekā 155 valstīs, un tajā ir vairāk nekā 54,000 60 restorānu, no kuriem XNUMX% atrodas ārvalstīs. KFC gūst aptuveni pusi no uzņēmuma kopējiem ieņēmumiem un pamatdarbības peļņas.

Yum Brands 2019. gadā pabeidza lielu pārveides projektu. Uzņēmums atdalīja savu Ķīnas segmentu, lai atbrīvotos no šī segmenta nestabilā biznesa veiktspējas ietekmes uz tā vispārējo darbību. Turklāt uzņēmums savus veikalus pārfranšizēja ātrā tempā — no 77% 2016. gadā līdz 98%. Turklāt Yum Brands ieņēmumus no savu veikalu pārdošanas franšīzes ņēmējiem izmantoja, lai agresīvi atpirktu savas akcijas. Pateicoties pārfranšīzei, Yum Brands ir kļuvis efektīvāks, ar daudz zemākiem darbības izdevumiem un plašāku darbības peļņu. Tādējādi tas spēj apstrādāt lielāku sviras efektu.

Yum Brands ir ievērojami pārspējis savus vienaudžus biznesa sniegumā visā pandēmijas laikā, pateicoties ātrai pielāgošanās videi ārpus uzņēmuma telpām. Neskatoties uz bezprecedenta bloķēšanu 2020. gadā, uzņēmums tajā gadā palielināja savu peļņu uz akciju par 2%, savukārt McDonald's (MCD) un Restaurant Brands International (QSR), kuru peļņa uz akciju samazinājās par aptuveni 20%.

Turklāt Yum Brands ir ārkārtīgi konsekvents izaugsmes rekords. Protams, uzņēmums ir palielinājis savu peļņu uz akciju astoņos no pēdējiem deviņiem gadiem ar vidējo gada likmi 4.8%. Pēdējo piecu gadu laikā Yum Brands ir palielinājusi savu peļņu uz akciju ar vidējo gada likmi 8.8%. Vēl labāk, restorānu ķēdei joprojām ir plašas iespējas izaugsmei nākotnē, pateicoties daudzu jaunu veikalu atvēršanai un lielajam pārdošanas apjoma pieaugumam vienā veikalā. Vadība ir sniegusi norādījumus par 4–5% vidējo veikalu skaita pieaugumu nākamajos gados. Ņemot vērā visus šos faktorus un spēcīgo uzņēmējdarbības tempu, var pamatoti sagaidīt, ka Yum Brands nākamajos piecos gados palielinās savu peļņu uz akciju vidēji par aptuveni 10% gadā.

Yum Brands piedāvā 1.8% dividenžu ienesīgumu, kas ir vājš uz ienākumiem orientētiem investoriem. Tomēr Yum Brands ir palielinājis dividendes vidēji par 10.3% gadā pēdējo desmit gadu laikā un vidēji par 13.7% gadā pēdējo piecu gadu laikā. Pateicoties daudzsološajām izaugsmes perspektīvām un veselīgam izmaksu koeficientam 49%, uzņēmums, visticamāk, turpinās nozīmīgi palielināt dividendes vēl daudzus gadus.

Tirgus apdrošināšana: Cigna

Cigna (CI) ir vadošais apdrošināšanas produktu un pakalpojumu sniedzējs. Tās produkti ietver zobārstniecības, medicīnas, invaliditātes un dzīvības apdrošināšanu, kas tiek nodrošināta, izmantojot darba devēja, valdības finansētus un individuālus seguma plānus. Cigna pārvalda četrus biznesa segmentus, tostarp Evernorth, kas nodrošina aptieku pakalpojumus un pabalstu pārvaldību, US Medical, kas nodrošina komerciālu un valsts veselības apdrošināšanu, Starptautiskos tirgus un grupas invaliditāti. Evernorth gūst 70% no kopējiem ieņēmumiem, savukārt Cigna Healthcare ģenerē 24% no kopējiem ieņēmumiem.

Cigna ir dažas būtiskas konkurences priekšrocības. Tas ir viens no lielākajiem spēlētājiem savā nozarē, un tāpēc tas bauda apjomradītus ietaupījumus un efektivitāti, kam konkurenti nevar līdzināties. Vēl svarīgāk ir tas, ka novecojošai demogrāfijai turpmākajos gados būs jāpalielina aptieku un medicīnas pakalpojumu apjoms, tādējādi apdrošinātājam piedāvājot būtisku izaugsmes virzītājspēku.

Vēl viens nozīmīgs izaugsmes virzītājspēks bija Express Scripts iegāde, ko veica Cigna 2018. gadā. Šī iegāde, kas ir ievērojami nostiprinājusi Cigna klātbūtni tās aptieku biznesā, pēdējos gados ir veicinājusi izaugsmi. Kopš 2018. gada Cigna katru gadu ir palielinājusi savu peļņu uz akciju ar vidējo gada likmi 13.1%. Uzņēmumam ir arī izcils izaugsmes rekords. Tā ir palielinājusi savu peļņu uz akciju astoņos no pēdējiem deviņiem gadiem ar vidējo gada likmi 14.7%.

Turklāt Cigna neguļ uz lauriem. Tā mērķis ir samazināt savas veselības aprūpes izmaksas, kas pieaugušas ātrāk nekā inflācija. Ņemot vērā Cigna uzticamo biznesa modeli un konsekvento izaugsmes rekordu, mēs paredzam, ka nākamajos piecos gados tā peļņa uz akciju palielināsies vidēji par 10% gadā.

Jāatzīmē, ka dividendes nekad nav bijusi Cigna prioritāte. Pēc dividendes samazināšanas par 20% lielās lejupslīdes laikā uzņēmums 2009. gadā maksāja tādas pašas (niecīgas) dividendes katru gadu līdz 2020. gadam. Cigna parasti maksāja ikgadējās dividendes katra gada aprīlī. Uzņēmums mainīja savu politiku 2021. gada pirmajā ceturksnī, kad paziņoja par ceturkšņa dividendēm 1 dolāra apmērā. Turklāt Cigna 12. gadā palielināja dividendes par 2022%, bet šā gada sākumā - par 10%. Rezultātā akcijas šobrīd piedāvā 1.7% dividenžu ienesīgumu ar stabilu izmaksu attiecību 20%. Tomēr Cigna ir pievilcīga ar savām daudzsološajām izaugsmes perspektīvām, nevis ar dividendēm.

Pareizais virziens: Garmin

Garmin (GRMN) ir tehnoloģiju uzņēmums, kas atrodas Šveicē. Tas ražo navigācijas, sakaru un informācijas ierīces un lietojumprogrammas, kuras nodrošina GPS. Tās biznesa segmenti ir šādi: auto, aviācija, jūras, āra un fitnesa. Auto segments piedāvā auto navigācijas produktus transportlīdzekļiem. Aviācijas segmentā ietilpst navigācija, sakaru raidītāji un uztvērēji, daudzfunkciju displeji, elektroniskās lidojumu instrumentu sistēmas, automātiskās lidojumu kontroles sistēmas un satiksmes konsultāciju sistēmas. Jūras segmentā ietilpst produkti atpūtas laivām. Āra segmentā ietilpst produkti aktivitātēm brīvā dabā, savukārt fitnesa segmentā ir produkti, kas izseko aktivitātes.

Garmin kļuva plaši pazīstams, galvenokārt pateicoties tā automobiļu GPS ierīcēm. Tomēr automobiļu rūpniecībai paredzētās GPS ierīces ir praktiski novecojušas viedtālruņa plašās ieviešanas dēļ. Tas uzņēmumam sākumā bija spēcīgs pretvējš.

Par laimi, Garmin ieguldīja lielus ieguldījumus neautomobiļu tirgos, lai veicinātu turpmāko izaugsmi. Pateicoties veiksmīgajam apgrozījumam, uzņēmums ir kļuvis par līderi aviācijas un jūras produktu jomā. Kopumā tas ir uzrādījis spēcīgu darbības rekordu. Tā ir piedzīvojusi būtisku peļņas uz akciju samazinājumu tikai vienu reizi pēdējo deviņu gadu laikā, un šajā periodā tā ir pieaudzis par vidējo gada likmi par 8.6%.

Uzņēmumam Garmin trūkst nozīmīgu konkurences priekšrocību intensīvās konkurences dēļ, kas ir pamanāma tehnoloģiju produktos. Tomēr, pateicoties tā zināšanām un plašai izaugsmei nākotnē, uzņēmums, visticamāk, turpinās palielināt savu peļņu uz akciju ar gandrīz divciparu likmi nākamo piecu gadu laikā.

Garmin iesaldēja dividendes 2015.–2017. gadā, un tāpēc tai nav ilgu dividenžu pieauguma rekordu. Pašlaik tā piedāvā 3.0% dividenžu ienesīgumu ar pienācīgu izmaksu attiecību 59%. Kopumā dividendes nav Garmin galvenā prioritāte, taču tas ir izrādījies pozitīvs akcionāriem, jo ​​ieguldījumi izaugsmes centienos neapšaubāmi ir nesuši augļus.

Final Domas

Akcijas jau vairākus gadu desmitus ir pārspējušas obligācijas ar iespaidīgu starpību. Šīs milzīgās pārspējas atslēga ir daudzu akciju peļņas pieaugums. Tāpēc investoriem būtu jādara viss iespējamais, lai identificētu uzņēmumus, kuri varētu strauji palielināt savus ienākumus.

Yum Brands, Cigna un Garmin ir apbrīnojami izaugsmes rekordi, un, visticamāk, viņi turpinās strauji palielināt savus ienākumus vēl daudzus gadus. Ņemot vērā arī to saprātīgos novērtējuma līmeņus, šīs akcijas, visticamāk, sniegs lielu atalgojumu to akcionāriem.