3 tendences, kuras 7. gadā izmantosim, lai saņemtu dividendes par 2023% un augšupvērstu

Šobrīd akciju tirgū ir trīs lielas ignorētas tendences, un, pieskaroties katrai no tām, mēs varam sagatavoties dažām ļoti jauki ilgtermiņa ieguvumi manos iecienītākajos augstas ražības transportlīdzekļos: slēgtie fondi (EISI).

11.8 % ienesīguma CEF mēs apspriedīsim tālāk, BlackRock Innovation & Growth Trust (BIGZ), ir lielisks CEF piemērs ar lielu augšupvērsto potenciālu. Manā portfelī jūs gaida arī pirkumu kolekcija ar vidējo ienesīgumu līdz 9.6% (ar daudzām dividendēm katru mēnesi). CEF iekšējā informācija pakalpojums.

2023. gada “Dubultā atlaide” CEF

CEF augstās dividendes ir viens no iemesliem, kāpēc mēs dodam priekšroku šiem fondiem. Cits ir tas, ka šobrīd CEF piedāvā retu “dubulto atlaidi”: vienu darījumu par CEF portfeļiem (no kuriem daudzi ir izdevīgi pagājušā gada pārdošanas dēļ) un otru par pašu fondu, pateicoties tā atlaidei no neto aktīvu vērtības. (NAV jeb tā portfelī esošo akciju vērtība).

Šīs atlaides NAV, kā mana biedri CEF iekšējā informācija ir unikāli CEF un ir galvenais peļņas avots šajos fondos. Tie izriet no fakta, ka CEF akciju skaits lielākoties ir fiksēts no to izdošanas brīža. Tas nozīmē, ka CEF var tirgoties par vērtībām, kas atšķiras no to portfeļu vērtībām uz vienu akciju.

Mūsu stratēģija? Pērciet, kad atlaides ir neparasti lielas, un brauciet līdzi, jo atlaide samazinās, palielinot CEF akciju cenas tāpat kā tās.

Un šobrīd mums ir daži milzīgs atlaides CEF (un jo īpaši BIGZ), pateicoties trīs aizmirstam pārmaiņām, kas šobrīd notiek tirgū.

Ignorēta 2023. gada tendence Nr. 1: Inflācija krītas

Inflācija bija 2022. gada modes vārds, jo COVID-19 satricināja piegādes ķēdes, satricināja produktivitāti un neatgriezeniski mainīja patērētāju tēriņus.

Taču lietas sakārtojas izdevumu un piegādes ķēdes frontēs, izraisot Fed vēlamā inflācijas mēra, personiskā patēriņa izdevumu (PCE) cenu indeksa samazināšanos:

Federālo rezervju sistēma kā inflācijas mērauklu dod priekšroku PCE, nevis parasti sekojamajam patēriņa cenu indeksam (PCI), un PCE zemākais pašreizējais līmenis nozīmē, ka mēs no kāpuma līdz augstākajai inflācijai 40 gadu laikā sasniedzām līmeni, kas nedaudz pārsniedz to, ko redzējām 2005. un 2008. gads.

Neņemts vērā 2023. gada tendence Nr. 2: Fed virzās uz malu

PCE samazināšanās ir iemesls, kāpēc Fed fondu fjūčeru tirgus šogad nav noteicis daudz likmju paaugstināšanas: kopumā par 50 bāzes punktiem, kas ir lielas izmaiņas salīdzinājumā ar 2022. gadu.

Likmes kāpumi Pārslēdziet uz zemu pārnesumu

Tā kā likmju paaugstināšana ir aptuveni desmitā daļa no tā, kas bija pagājušajā gadā, ir skaidrs, ka Fed nebūs galvenais tirgus ietekmētājs, kāds tas bija pagājušajā gadā, lai gan tirgi ir noteikuši cenu vēl vienu gadu, kas saistīts ar likmēm balstītu stresu.

Ignorēta 2023. gada tendence Nr. 3: lejupslīdes bailes kļūst tukšas

Ir viena savvaļas kārts, kas varētu apturēt impulsu tirgū šodien: lejupslīde.

Lai gan izskatās, ka ASV ekonomikā situācija uzlabojas, lielākā daļa Volstrītas un preses uzskata, ka recesija ir nenovēršama. Tas atkal ir iemesls, kāpēc krājumi un CEF tiek pārdoti pārpārēm, vismaz līdz (un ja!) notiek lejupslīde. Tas ir liels ja, ņemot vērā, ka arī šeit dati atšķiras no tirgus priekšstatiem.

Ekonomika parausta plecus no recesijas bailēm

Izmantojot jaunākās metodes, Atlantas Federālo rezervju sistēma sniedz reāllaika IKP pieauguma aprēķinus, kas ir labāki nekā Volstrītas ekonomisti. Un Atlantas Fed šī gada ceturtajā ceturksnī redz gandrīz 4% pieaugumu.

Šis modelis ir bijis jau vairākus mēnešus. Piemēram, Atlantas Fed rādītājs trešajā ceturksnī sasniedza 2.9% pieaugumu, salīdzinot ar Volstrītas ekonomistu prognozēm par 1.2%. Patiesais skaitlis bija 3.2%.

Dividendes 11.8% apmērā ar dubultu atlaidi, kas izveidota 2023. gadam

Ja makrodati ir tik strauji, investori viegli pieļauj kļūdas, izvēloties nepareizās akcijas vai izmantojot ETF, kas ir piesaistīts pamatā esošajam indeksam, un tāpēc nevar izvairīties no akcijām ar savām unikālajām problēmām.

Tas ir galvenais iemesls, kāpēc CEF ir labāks ieguldījumu veids nekā ETF. Mēs ne tikai saņemam lielākas dividendes, nekā maksā ETF un mūsu CEF “dubultā atlaide” — mēs iegūstam arī profesionāla menedžera zināšanas. Un mēs bieži saņemam šos pārvaldības pakalpojumus par brīvu, lai boot!

Lai saprastu, ko es domāju, atgriezīsimies pie BlackRock Innovation & Growth Trust (BIGZ). Kā minēts, šis fonds ienes 11.8%. Tas arī tirgojas ar lielu 20.8% atlaidi NAV. Tā kā šī atlaide ir daudz lielāka nekā BIGZ 1.25% pārvaldības maksa, mēs būtībā esam “konkurēti” par ekspertu komandu no BlackRock, pasaulē lielākās ieguldījumu sabiedrības.

BIGZ ir tādi uz izaugsmi orientēti vārdi kā Axon uzņēmums
AKSONS
(AXON), drošības tehnoloģiju veidotājs; Entergris
ENTG
(ENTG), tādu sistēmu ražotājs, kas attīra materiālus pusvadītāju telpā; telekomunikāciju iekārtu piegādātājs Five9 (FIVN); un Bio-Techne
TECH
Corp (TECH
KATRS
), kas piegādā produktus farmācijas testēšanai.

Tās visas ir augstākās kvalitātes tehnoloģijas, kas tika smagi skartas 2022. gadā, bet kurām ir liels atgūšanās potenciāls 2023. gadā, jo nozare, kas pārdošanas rezultātā tiek skarta vissmagāk, parasti ir tā, kas vada atveseļošanos — padomājiet par finanšu akcijām pēc 2008/2009 sabrukums. Tas, kā arī lielās dividendes un liela atlaide padara BIGZ vairāk nekā jūsu uzmanības vērtu.

Maikls Fosters ir vadošais pētījumu analītiķis Pretēja perspektīva. Lai iegūtu vairāk lielisku ideju par ienākumiem, noklikšķiniet šeit, lai skatītu mūsu jaunāko ziņojumu “Neiznīcināmi ienākumi: 5 izdevīgi līdzekļi ar stabilām 10.2% dividendēm."

Informācijas atklāšana: nav