Ja ir kāda lieta, kas patīk investoriem, tā ir augstas ienesīguma dividenžu akcijas.
Taču pārāk bieži augstais ienesīgums ir saistīts ar riskantiem rādītājiem, piemēram, ieņēmumu un ieņēmumu samazināšanos, kas var likt uzņēmumam samazināt dividendes, lai nodrošinātu, ka tam ir pieejami līdzekļi, lai samaksātu akcionāriem.
Kad investori analizē nekustamā īpašuma ieguldījumu fondus (REIT), viens svarīgs faktors, kas jāņem vērā, ir peļņas par akciju (EPS) izmaksas attiecība pret hipotēku REIT (mREIT) vai līdzekļi no operācijām (FFO) attiecībā uz visiem citiem REIT veidiem. Izmaksas koeficientu iegūst, dalot gada dividendes ar EPS vai FFO.
Parasti REIT ar izmaksu attiecību no 35% līdz 60% tiek uzskatīta par ideālu un drošu pret dividenžu samazināšanu, savukārt koeficienti no 60% līdz 75% ir vidēji droši, un izmaksu koeficienti virs 75% tiek uzskatīti par nedrošiem. Tā kā izmaksu koeficients tuvojas 100% no ieņēmumiem, tas parasti paredz lielu dividenžu samazināšanas risku.
Apskatiet četrus REIT ar augstu dividenžu ienesīgumu, bet kuru izmaksu koeficienti tiek uzskatīti par drošības diapazoniem, kas var ilgstoši saglabāt to augsto ienesīguma dividendes.
Cherry Hill Mortgage Investment Corp. (NYSE: CHMI) ir Farmingdale, Ņūdžersija, hipotēku REIT (mREIT), kas iegādājas un pārvalda diversificētu hipotēkas apkalpošanas tiesību (MSR), aģentūru mājokļu hipotēkas nodrošināto vērtspapīru (RMBS) un cita veida mājokļu hipotēkas aktīvu portfeli.
Ikgadējā dividende 1.08 USD apmērā par akciju nodrošina neparasti augstu 18.2%, taču to viegli sedz ar nākotnes EPS USD 2.66 apmērā ar izmaksu attiecību 40%. Tās piecu gadu vidējās dividendes ir tikai 13.79%, kas arī liecina, ka Cherry Hill Mortgage Investment varētu būt diezgan nenovērtēts.
Two Harbors Investment Corp. (NYSE: TWO) ir Sentluisas parkā, Minesotas štatā, hipotēkas REIT ar līdzīgu ieguldījumu modeli kā Cherry Hill Mortgage Investment Corp.
Two Harbors Investment novembrī paziņoja par apgrieztu akciju sadalījumu 1 pret 4 un trešajā ceturksnī atpirka gandrīz 3 miljonus savu priekšrocību akciju. Akcijas ir pieaugušas par vairāk nekā 25%, kopš Two Harbors Investment oktobra vidū sasniedza USD 12.12 zemāko līmeni.
Dividendes 2.40 USD ienesīgums ir 14.9%, un to labi sedz nākotnes EPS USD 4.60 apmērā par izmaksu attiecību 52%. Tās piecu gadu dividenžu ienesīgums vidēji ir 12.49%.
Alpine Income Property Trust Inc. (NYSE: PRIEDE) ir Deitonbīčas, Floridas štatā, mazumtirdzniecības uzņēmums REIT, kam pieder un pārvalda 146 augstas kvalitātes neto nomāti īpašumi 35 štatos. Tā nomnieku vidū ir tādi labi zināmi uzņēmumi kā Lowe's, Dollar Tree, Walgreens, Walmart, Advance Auto Parts un Dick's Sporting Goods Inc. 2022. gada trešajā ceturksnī Alpine Income Property Trust bija ideāls 100% noslogojums.
Kopumā tā trešā ceturkšņa darbības rezultāti bija lieliski. FFO par 0.40 USD bija par USD 0.03 labāks nekā 2021. gada trešajā ceturksnī un pārsniedza Volstrītas skatījumu par USD 0.02. Ieņēmumi 11.53 miljonu ASV dolāru apmērā bija par 41% vairāk nekā 8.17 miljoni ASV dolāru 2021. gada trešajā ceturksnī, kā arī apsteidza analītiķu aplēses 10.52 miljonu ASV dolāru apmērā. Alpine Income Property Trust arī paaugstināja FFO norādes no USD 1.58 līdz USD 1.63 līdz USD 1.74 līdz USD 1.76 2022. gadam.
Alpine Income Property maksā ikgadējās dividendes 1.10 ASV dolāru apmērā par akciju, iegūstot 5.78%, un dividendes var viegli segt ar nākotnes FFO 2.57 ASV dolāru apmērā ar izmaksu attiecību 42%.
Boston Properties Inc. (NYSE: BXP) ir Bostonā bāzēts birojs REIT ar 181 īpašumu, kas koncentrēts sešās lielākajās pilsētās no Bostonas līdz Sietlai. Uzņēmums sevi dēvē par "lielāko publiski tirgoto izstrādātāju, vadošo darba vietu īpašnieku un vadītāju Amerikas Savienotajās Valstīs".
Boston Properties nesenie trešā ceturkšņa darbības rezultāti bija ievērojami uzlabojušies, salīdzinot ar 2021. gada trešo ceturksni, un viegli pārspēja analītiķu cerības.
Boston Properties gada dividendes 3.92 USD apmērā par akciju dod 5.85% un nākotnes FFO ir 7.51 USD, tātad izmaksu attiecība ir 52%.
Lai gan izmaksu koeficients nav maģisks rādītājs, lai prognozētu akciju turpmāko darbību, tas parasti dod ienākumu investoriem skaidru ieskatu pašreizējās dividenžu drošības jomā.
Iknedēļas REIT pārskats: REIT ir viena no visvairāk pārprastajām ieguldījumu iespējām, tāpēc investoriem ir grūti pamanīt neticamas iespējas, kamēr nav par vēlu. Benzinga iekšējā nekustamo īpašumu izpētes komanda ir smagi strādājusi, lai noteiktu lielākās iespējas mūsdienu tirgū, kurām varat piekļūt bez maksas, reģistrējoties Benzingas iknedēļas REIT ziņojums.
Uzziniet vairāk par nekustamo īpašumu no Benzingas
Nepalaidiet garām reāllaika brīdinājumus par savām akcijām — pievienojieties Benzinga Pro par brīvu! Izmēģiniet rīku, kas palīdzēs ieguldīt gudrāk, ātrāk un labāk.
© 2023 Benzinga.com. Benzinga nesniedz ieguldījumu konsultācijas. Visas tiesības aizsargātas.
Avots: https://finance.yahoo.com/news/4-high-yield-reits-low-160344596.html