3 pakāpju plāns, lai drošībā (un pieaugtu) jūsu dividendes 22. gadā

Akciju tirgū šogad droši vien būs haoss. Tā kā Federālo rezervju sistēma atņems perforatora trauku, ko tā piedāvā kopš 2020. gada marta, investori, visticamāk, sāks pārdot, tiklīdz būs sākuši atveseļoties.

Tas, visticamāk, kaitēs spekulācijām, piemēram, bezpeļņas tehnoloģiju akcijām un kriptonauda monētām, kurās attēlotas suņu šķirnes. Bet tā varētu būt liels par dividendēm, kuras mēs mīlam, jo ​​“lidojumi uz drošību” dabiski atradīs patvērumu pie mūsu uzticamajiem maksātājiem.

No 2020. gada un 2021. gada mēs jau esam guvuši lielu peļņu, kas balstīta uz dividendēm. Un pagaidām mums nav iemesla atpelnīt šo peļņu. Mums ir svarīgi ļaut saviem uzvarētājiem darboties un nepārdot, kamēr mans izvēlētais luksofora iestatījums nav pilnībā pārslēgts sarkanā krāsā.

Protams, šīs "dividenžu dubultošanās" sākas ar mirgojošu zaļu gaismu, kas ir mūsu nūja signāls, lai iegādātos darījumu.

Zaļš: kad dividende pārsniedz akcijas cenu, mēs pērkam

Mans pirmais padoms, iespējams, jūs pārsteigs (ja vien neesat pastāvīgs manu rakstu lasītājs!): neatkarīgi no tā, kādā tirgū jūs iepērkaties, noteikti vienmēr rūpīgi apskatiet apsvērto akciju dividenžu pieauguma tempu.

Jo daži cilvēki saprot: dividenžu pieaugums ir akciju cenu virzītājs Nr. 1. Tātad, ja jūs pērkat akcijas ar izmaksu, kas ne tikai pieaug, bet paātrinās, jūs varat dot sev jauku augšupvērstu popu.

Krītošā tirgū pieaugošas dividendes var palīdzēt stabilizēt jūsu akciju cenu, jo vairāk investoru pamana pieaugošo izmaksu un iepērkas.

Esmu redzējis šo modeli tik daudzas reizes, ka ir gandrīz smieklīgi. Vienkārši apskatiet šo diagrammu Texas Instruments
TXN
(TXN), kas pēdējo desmit gadu laikā ir palielinājusi savu izmaksu par 577%. Ir grūti apgalvot, ka uzņēmuma straujais izmaksu pieaugums nav ietekmējis tā akciju cenu: akcijas pieaug gandrīz tikpat daudz, un dividenžu pieauguma, akciju cenas pieauguma modelis ir skaidrs.

Kā redzat, katru reizi, kad TXN krītas, tas neizbēgami atlec, lai “noķertu” savu dividendi.

Šī ir dinamika, ko es redzēju akciju iestatīšanu 2017. gada jūnijā, un tas lika man publicēt akciju pirkšanas aicinājumu 2020. gada septembra numurā Slēptās peļņas. Kopš tā laika TXN ir mūs lieliski atalgojis, palielinot dividendes līdz 140% cenas pieaugumam (vai 170% kopējai atdevei).

Tagad, kad esam izskatījuši mūsu uz dividendēm balstīto pirkšanas rādītāju, pagriezīsim šo stratēģiju uz galvas un izmantosim to, lai pastāstītu mums, kad ir laiks pārdot un ņemt peļņu.

Dzeltens: Kad dividende Atpaliek no akciju cenas, mēs esam modri

Šim solim apskatīsim apdrošinātāju Assurants
AZ
(AIZ), kuru mēs pārdevām Slēptās ražas 2019. gada decembrī, lai iegūtu 90% kopējo atdevi nedaudz vairāk kā četros gados.

Mūsu turēšanas periodā Assurant akcijas turpināja galvenokārt izsekot uzņēmuma dividendēm, vienlaikus laiku pa laikam lecot uz priekšu. Mēs bijām priecīgi par šo trajektoriju - kaut arī es to uzmanīgi sekoju -, tāpēc mēs ļāvām krājumam darboties.

Bet akciju cena tiešām 2019. gada pēdējos sešos mēnešos, kā redzams tālāk, sākās, un ātri kļuva skaidrs, ka Assurant nebija pietiekami daudz izmaksu, lai atbalstītu šo lēcienu.

Šis NAV tāds uzstādījums, kuru vēlaties pieķert, kad tirgus mainās, tāpēc mēs noņēmām savu 90% kopējo peļņu. Un, kā gaidīts, kopš tā laika Assurant ir uzrādījis tikai nelielu cenu pieaugumu par 18%, savukārt tirgus atlēcis par 49%.

Tagad pāriesim pie mūsu galīgā pārdošanas rādītāja.

Sarkans: kad impulss apstājas un ienesīgums samazinās, mēs pārdodam

Kad nopirkām ķīmisko iekārtu Chemours
CC
(DC) manā Kontrariantu ienākumu pārskats augsta ienesīguma ieguldījumu pakalpojumu 2020. gada jūnijā, tas bija ļoti pievilcīgs, tostarp 7.4% dividendes un 10% īstermiņa "pārkari". Citiem vārdiem sakot, 10% no tās apgrozībā esošajām akcijām tika pārdotas ar īsu cenu, un šiem agrīnajiem pārdevējiem tas bija jādara Maksāt šo trekno dividendi no savas kabatas.

Īsās pozīcijas pārdevēji derēja par iespējamu tiesvedību pret CC. Taču mēs atzinām, ka šīs bailes ir pārspīlētas, kad uzņēmuma galvenais operatīvais direktors Marks Ņūmens 2,500. gada maijā, tieši pirms pirkuma veikšanas, iegādājās vēl 2020 akcijas.

Tā kā kļuva skaidrs, ka CC šorti ir nepareizi, viņi sāka zaudēt savus šortus. Katra akcija, ko viņi “atpirka” (īsajiem pārdevējiem ir “jāatpērk” aizņemtās akcijas un jānogādā tās aizdevējam) palīdzēja paaugstināt CC. Turklāt mēs kopā ar Marku iekasējām trekno ceturkšņa dividendes, jo kopš 90. gada jūnija mēs baudījām 2020% kopējo peļņu.

Taču līdz 2021. gada oktobrim mēs bijām krustcelēs, kur impulss bija apstājies apmēram uz četriem mēnešiem, un ienesīgums pircējiem samazinājās līdz aptuveni 3.4%, pateicoties akciju straujajam pieaugumam. Tas ir daudz mazāk pievilcīgs vilinājums jauniem pircējiem nekā sākotnējie 7.4%, kas izraisīja lielu akciju impulsu, kad mēs pirmo reizi iegādājāmies.

Pievienojot Fed stimulu atvilkšanu (un virzoties uz augstākām likmēm), kas varētu vājināt pieprasījumu pēc Chemours rūpnieciskajām ķīmiskajām vielām, un bija lietderīgi 90. gada oktobrī izslēgt mūsu 2021% pieaugumu.

Brett Owens ir galvenais investīciju stratēģis Pretēja perspektīva. Lai iegūtu vairāk lielisku ideju par ienākumiem, saņemiet viņa jaunākā īpašā ziņojuma bezmaksas kopiju: Jūsu priekšlaicīgas pensionēšanās portfelis: milzīgas dividendes — katru mēnesi — uz visiem laikiem.

Informācijas atklāšana: nav