NORTHVILLE, Mich. — News Direct — Cooper Standard Holdings Inc.
Cooper-Standard Holdings Inc. (NYSE: CPS) šodien ziņoja par 2022. gada otrā ceturkšņa rezultātiem.
2022. gada otrā ceturkšņa kopsavilkums
Pārdošanas apjoms sasniedza 605.9 miljonus ASV dolāru, kas ir par 13.6% vairāk nekā 2021. gada otro ceturksni
Neto zaudējumi sasniedza USD 33.2 miljonus jeb USD (1.93) par vienu atšķaidītu akciju
Koriģētā EBITDA sasniedza USD (10.4) miljonus
Ceturkšņa beigu naudas atlikums 250 miljoni USD; joprojām spēcīga kopējā likviditāte 407 miljonu ASV dolāru apmērā
Jaunas biznesa balvas 57 miljonu ASV dolāru apmērā, īpaši ar 39 miljoniem ASV dolāru elektrisko transportlīdzekļu platformām
"Ceturkšņa pēdējās četrās nedēļās mēs sākām redzēt dažus uzlabojumus pasaules tirgus apstākļos un ražošanas līmeņos," sacīja Džefrijs Edvardss, Cooper Standard priekšsēdētājs un izpilddirektors. “Tā kā Ķīnas ražošana atgriežas, Eiropas tirgi un darbība sāka stabilizēties saistībā ar Ukrainas karu saistītiem traucējumiem, kā arī pieaugot inflācijas atgūšanai no mūsu klientiem, mēs redzējām, ka koriģētās EBITDA peļņas normas un naudas plūsma jūnijā kļuva pozitīvas. Tā kā gada atlikušajā daļā gaidāmi turpmāki globālā ražošanas apjoma uzlabojumi, kā arī izmaksu samazināšanas iniciatīvu turpināšana un mūsu uzlaboto komerciālo līgumu paredzamā pieaugošā pozitīvā ietekme, mēs turpināsim sagaidīt, ka mēs nodrošināsim visa gada koriģēto EBITDA saskaņā ar mūsu sākotnējiem norādījumiem.
Konsolidētie rezultāti
Trīs mēneši, kas beidzās 30. jūnijā, | Seši mēneši beidzās 30. jūnijā, | ||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | ||||
(dolāru summas miljonos, izņemot summas par akciju) | |||||||
Atlaides | $ 605.9 | $ 533.2 | $ 1,218.9 | $ 1,202.2 | |||
Neto zaudējumi | USD (33.2 XNUMX) | USD (63.6 XNUMX) | USD (94.6 XNUMX) | USD (97.5 XNUMX) | |||
Koriģētie tīrie zaudējumi | USD (58.5 XNUMX) | USD (51.1 XNUMX) | USD (109.9 XNUMX) | USD (65.6 XNUMX) | |||
Zaudējumi uz vienu atšķaidītu akciju | USD (1.93 XNUMX) | USD (3.73 XNUMX) | USD (5.51 XNUMX) | USD (5.74 XNUMX) | |||
Koriģētie zaudējumi uz vienu atšķaidītu akciju | USD (3.40 XNUMX) | USD (3.00 XNUMX) | USD (6.40 XNUMX) | USD (3.86 XNUMX) | |||
Pielāgotā EBITDA | USD (10.4 XNUMX) | USD (14.7 XNUMX) | USD (10.2 XNUMX) | $ 23.8 |
Otrā ceturkšņa pārdošanas apjomu pieaugumu salīdzinājumā ar iepriekšējā gada atbilstošo periodu galvenokārt noteica labvēlīgie apjomi un kombinācija, kā arī realizētā materiālu izmaksu inflācijas atgūšanās, kas atspoguļojas cenu korekcijās. Tos daļēji kompensēja ārvalstu valūtas maiņa un kopuzņēmuma dekonsolidācija Āzijas un Klusā okeāna reģionā.
Neto zaudējumi 2022. gada otrajā ceturksnī bija USD (33.2 miljoni), tostarp peļņa no pamatlīdzekļu pārdošanas USD 33.4 miljonu apmērā, pārstrukturēšanas izmaksas USD 3.5 miljonu apmērā un citi īpašie posteņi. Neto zaudējumi 2021. gada otrajā ceturksnī bija USD (63.6 miljoni), ieskaitot pārstrukturēšanas izmaksas 11.6 miljonu USD apmērā un citus īpašus posteņus. Koriģētie neto zaudējumi, kas neietver pārstrukturēšanu, citus īpašos posteņus un ar tiem saistīto ietekmi uz nodokļiem, 58.5. gada otrajā ceturksnī bija (2022) miljoni ASV dolāru, salīdzinot ar (51.1) miljonu ASV dolāru 2021. gada otrajā ceturksnī. Izmaiņas salīdzinājumā ar iepriekšējā gada atbilstošo periodu bija galvenokārt sakarā ar nepārtrauktu preču un materiālu izmaksu, algu, vispārējās inflācijas un augstāku ienākuma nodokļa izmaksu pieaugumu. Tos daļēji kompensēja labvēlīgais apjoms un kombinācija, ražošanas efektivitāte, kā arī mūsu uzlaboto komerciālo līgumu un materiālu izmaksu inflācijas atjaunošanas iniciatīvu pozitīvā ietekme.
Koriģētie neto zaudējumi, koriģētā EBITDA un koriģētie zaudējumi uz atšķaidīto akciju ir ārpus GAAP rādītāji. Saskaņojumi ar vistiešāk salīdzināmajiem finanšu rādītājiem, kas aprēķināti un uzrādīti saskaņā ar ASV vispārpieņemtajiem grāmatvedības principiem (“US GAAP”), ir sniegti pievienotajos papildu grafikos.
Automobiļu jaunā biznesa balvas
Uzņēmums turpina izmantot savas pasaules līmeņa inženierijas un ražošanas iespējas, inovāciju programmas un savu reputāciju kvalitātes un pakalpojumu jomā, lai ar saviem klientiem iegūtu jaunas biznesa balvas. 2022. gada otrajā ceturksnī Uzņēmums saņēma neto jaunas uzņēmējdarbības balvas, kas veido aptuveni 57 miljonus ASV dolāru kā pieaugošo paredzamo turpmāko gada pārdošanas apjomu. Proti, ceturkšņa neto jauno uzņēmumu balvas ietvēra 39 miljonus USD par elektrisko transportlīdzekļu platformām. Kopš 2020. gada sākuma uzņēmums ir saņēmis neto jaunas uzņēmējdarbības balvas par elektrisko transportlīdzekļu platformām, kuru kopējais paredzamais ikgadējais pārdošanas pieaugums pārsniedz 250 miljonus USD.
Izmaksu atgūšanas iniciatīvas
Uzņēmums turpina strādāt ar saviem klientiem, lai atgūtu papildu izmaksas, kas saistītas ar pieaugošām izejvielu cenām, augstākām algām, vispārējo inflāciju un citiem tirgus izaicinājumiem. Izmantojot paplašinātus uz indeksu balstītus līgumus un citus komerciālus uzlabojumus, Sabiedrība tagad plāno realizēt materiālu izmaksu atgūšanu ar ātrumu, kas pārsniedz vēsturisko diapazonu no 40 līdz 60%. Paplašinātie uz indeksiem balstītie līgumi ir noslēgti, lai segtu ievērojamu daļu no Sabiedrības ieņēmumu bāzes. Šie līgumi attiecas gan uz naftas materiāliem, gan metāliem, un paredzams, ka nākotnē tie lielā mērā samazinās Sabiedrības pakļautību preču cenu svārstībām. Turklāt daži līgumi paredz ar atpakaļejošu datumu atgūt daļu no jau radušos preču izmaksu pieauguma.
Segmenta operāciju rezultāti
Atlaides
Trīs mēneši, kas beidzās 30. jūnijā, | Novirze sakarā ar: | |||||||||||
2022 | 2021 | Mainīt | Skaļums/mix* | Ārvalstu valūtas | Dekonsolidācija | |||||||
(dolāru summas tūkstošos) | ||||||||||||
Pārdošana ārējiem klientiem | ||||||||||||
Ziemeļamerika | $ 331,687 | $ 247,525 | $ 84,162 | $ 85,220 | USD (1,058 XNUMX) | $ - | ||||||
Eiropa | 126,287 | 132,621 | (6,334) | 10,499 | (16,833) | Sākot no | ||||||
Āzijas un Klusā okeāna | 85,779 | 103,915 | (18,136) | (6,741) | (4,852) | (6,543) | ||||||
Dienvidamerika | 26,261 | 14,153 | 12,108 | 10,319 | 1,789 | Sākot no | ||||||
Total Automotive | 570,014 | 498,214 | 71,800 | 99,297 | (20,954) | (6,543) | ||||||
Korporatīvie, likvidācijas un citi | 35,903 | 34,971 | 932 | 2,581 | (1,649) | Sākot no | ||||||
Konsolidētā pārdošana | $ 605,917 | $ 533,185 | $ 72,732 | $ 101,878 | USD (22,603 XNUMX) | USD (6,543 XNUMX) |
* Atskaitot klientu cenu korekcijas
Apjomu un kombināciju, neņemot vērā klientu cenu korekcijas, tostarp atgūšanu, noteica transportlīdzekļu ražošanas apjoma pieaugums, ko izraisīja ar pusvadītāju saistītu piegādes problēmu mazināšanās, ko daļēji kompensēja Covid-19 slēgšanas ietekme Ķīnā un Ukrainas konflikts Eiropā. .
Ārvalstu valūtas maiņas ietekme galvenokārt bija saistīta ar eiro, Ķīnas renminbi, Korejas vonu un Brazīlijas reālu.
Pielāgotā EBITDA
Trīs mēneši, kas beidzās 30. jūnijā, | Novirze sakarā ar: | |||||||||||
2022 | 2021 | Mainīt | Skaļums/ Miks* | Ārvalstu valūtas | Izmaksas (palielinās)/samazina** | |||||||
(dolāru summas tūkstošos) | ||||||||||||
Segmentiem koriģētā EBITDA | ||||||||||||
Ziemeļamerika | $ 15,441 | $ 756 | $ 14,685 | $ 34,180 | USD (723 XNUMX) | USD (18,772 XNUMX) | ||||||
Eiropa | (15,316) | (14,391) | (925) | 11,328 | 2,096 | (14,349) | ||||||
Āzijas un Klusā okeāna | (7,799) | (2,302) | (5,497) | 3,862 | (2,688) | (6,671) | ||||||
Dienvidamerika | (1,298) | (726) | (572) | 2,967 | (2,297) | (1,242) | ||||||
Total Automotive | (8,972) | (16,663) | 7,691 | 52,337 | (3,612) | (41,034) | ||||||
Korporatīvie, likvidācijas un citi | (1,402) | 1,937 | (3,339) | 2,621 | (124) | (5,836) | ||||||
Konsolidētā koriģētā EBITDA | USD (10,374 XNUMX) | USD (14,726 XNUMX) | $ 4,352 | $ 54,958 | USD (3,736 XNUMX) | USD (46,870 XNUMX) |
* Atskaitot klientu cenu korekcijas
** Dekonsolidācijas neto
Apjomu un kombināciju, neņemot vērā klientu cenu korekcijas, tostarp atgūšanu, noteica transportlīdzekļu ražošanas apjoma pieaugums, jo pašreizējā gada periodā bija mazāka ietekme uz klientu ražošanas grafikiem saistībā ar pusvadītāju piegādes problēmām, ko daļēji kompensēja COVID- 19 slēgumi Ķīnā un Ukrainas konflikts Eiropā.
Ārvalstu valūtas maiņas ietekme galvenokārt bija saistīta ar eiro, Ķīnas renminbi, Korejas vonu un Brazīlijas reālu.
Iepriekš minētajā izmaksu (pieaugumu)/samazinājumu kategorijā ietilpst:
Preču izmaksas un inflācijas ekonomika;
Ražošanas efektivitāte un iepirkumu ietaupījumi, izmantojot taupīgas iniciatīvas;
Palielināti ar atlīdzību saistītie izdevumi; un
Samazinātas izmaksas, kas saistītas ar notiekošajām algoto darbinieku skaita iniciatīvām un pārstrukturēšanas ietaupījumiem.
Nauda un likviditāte
30. gada 2022. jūnijā uzņēmumam Cooper Standard bija nauda un tās ekvivalenti 250.5 miljonu dolāru apmērā. Kopējā likviditāte, ieskaitot pieejamību saskaņā ar uzņēmuma grozīto uz aktīviem balstīto atjaunojamo kredītlīniju, otrā ceturkšņa beigās bija 406.7 miljoni USD.
Pamatojoties uz pašreizējām prognozēm par vieglo transportlīdzekļu ražošanu un klientu pieprasījumu pēc mūsu produktiem, Uzņēmums sagaida, ka tā pašreizējais stabilais naudas atlikums un piekļuve elastīgām kredītlīnijām nodrošinās pietiekamus resursus, lai atbalstītu notiekošo darbību un plānoto stratēģisko iniciatīvu izpildi pārskatāmā nākotnē.
perspektīva
Pašreizējie klientu grafiki un nozares prognozes liecina, ka ražošanas apjomi uzlabosies 2022. gada otrajā pusē. Tomēr prognozētais pieaugums joprojām ir atkarīgs no globālās piegādes ķēdes jaudas un efektivitātes, kā arī no galveno komponentu un preču pieejamības.
Pamatojoties uz Uzņēmuma pasaules autobūves nozares perspektīvām, makroekonomiskajiem apstākļiem, pašreizējiem klientu ražošanas grafikiem un saviem darbības plāniem, Uzņēmums atkārto 2022. gada pilna gada vadlīnijas par koriģēto EBITDA. Citi norādījumu aspekti ir pielāgoti šādi:
2022. gada vadlīnijas1
Iepriekšējais | strāva | |
Atlaides | 2.6–2.8 miljardi ASV dolāru | 2.5–2.7 miljardi ASV dolāru |
Pielāgotā EBITDA2 | 50–60 miljoni USD | 50–60 miljoni USD |
Kapitālie izdevumi | 90–100 miljoni USD | 85–95 miljoni USD |
Skaidras naudas pārstrukturēšana | 20–30 miljoni USD | 20–30 miljoni USD |
Neto naudas nodokļi / (atmaksa) | $ (30) - $ (40) miljoni | $ (50) - $ (55) miljoni |
Galvenie vieglo transportlīdzekļu ražošanas pieņēmumi | ||
Ziemeļamerika | 15.2 miljoni | 14.7 miljoni |
Eiropa | 18.5 miljoni | 16.5 miljoni |
Lielā Ķīna | 24.7 miljoni | 24.5 miljoni |
1 Vadlīnijas atspoguļo vadības aplēses un prognozes to publicēšanas datumā. Pašreizējie norādījumi, kas sniegti šajā paziņojumā presei, ņem vērā IHS Markit 2022. gada jūnija ražošanas prognozes attiecīgajām vieglo transportlīdzekļu platformām un modeļiem, klientu plānotajiem ražošanas grafikiem un citiem iekšējiem pieņēmumiem.
2 Koriģētā EBITDA ir ne-GAAP finanšu rādītājs. Sabiedrība nav sniegusi prognozētās koriģētās EBITDA saskaņošanu ar prognozētajiem neto ienākumiem, jo visa gada neto ienākumi ietvers īpašus posteņus, kas vēl nav notikuši un kurus ir grūti pietiekami droši prognozēt pirms gada beigām. Šīs nenoteiktības dēļ Sabiedrība nevar saskaņot prognozēto koriģēto EBITDA ar US GAAP neto ienākumiem bez nepamatotām pūlēm.
Informācija par konferences zvanu
Cooper Standard vadība rīkos konferences zvanu un tīmekļa apraidi 5. gada 2022. augustā plkst. 10:00 ET, lai apspriestu 2022. gada otrā ceturkšņa rezultātus, sniegtu vispārīgu biznesa atjauninājumu un atbildētu uz investoru jautājumiem. Saite uz zvana tiešraidi internetā (tikai klausīties) un prezentācijas materiāli būs pieejami Cooper Standard Investor Relations tīmekļa vietnē www.ir.cooperstandard.com/events.cfm.
Lai piedalītos pa tālruni, zvanītājiem ASV un Kanādā ir jāzvana uz bezmaksas tālruni (800) 715-9871. Starptautiskajiem zvanītājiem jāzvana (646) 307-1963. Norādiet konferences ID 8473329 vai lūdziet, lai jūs savieno ar Cooper Standard konferences zvanu. Investīciju sabiedrības pārstāvjiem pēc prezentācijas būs iespēja uzdot jautājumus. Zvanītājiem ir jāzvana vismaz piecas minūtes pirms zvana sākuma.
Personas, kuras nevar piedalīties tiešraides laikā, var apmeklēt Cooper Standard tīmekļa vietnes investoru attiecību daļu (www.ir.cooperstandard.com), lai atskaņotu tīmekļa pārraidi.
Par Kūpera standartu
Cooper Standard, kura galvenā mītne atrodas Nortvilā (Mich.), ar atrašanās vietām 21 valstī, ir vadošais blīvējuma un šķidrumu apstrādes sistēmu un komponentu piegādātājs pasaulē. Izmantojot mūsu materiālu zinātnes un ražošanas pieredzi, mēs radām inovatīvus un ilgtspējīgus inženierijas risinājumus dažādiem transporta un rūpniecības tirgiem. Cooper Standard aptuveni 22,600 XNUMX darbinieku ir mūsu panākumu pamatā, nepārtraukti uzlabojot mūsu uzņēmējdarbību un apkārtējās kopienas. Uzziniet vairāk vietnē www.cooperstandard.com vai sekojiet mums Twitter @CooperStandard.
Forward Looking pārskati
Šajā paziņojumā presei ir ietverti “uz nākotni vērsti paziņojumi” ASV izpratnē federālie vērtspapīru likumi, un mēs plānojam, ka uz šādiem uz nākotni vērstiem paziņojumiem attiecas ar tiem izveidotā drošā zona. Mūsu lietotie vārdi “novērtēt”, “gaidīt”, “paredzēt”, “projektēt”, “plānot”, “plānot”, “ticēt”, “izredzes”, “vadības”, “prognozēt” vai nākotnes vai nosacījuma darbības vārdi, piemēram, "būs", "vajadzētu", "varētu", "būtu" vai "varētu", un šādu vārdu vai līdzīgu izteicienu variācijas ir paredzētas, lai identificētu uz nākotni vērstus paziņojumus. Visi uz nākotni vērstie apgalvojumi ir balstīti uz mūsu pašreizējām cerībām un dažādiem pieņēmumiem. Mūsu cerības, uzskati un prognozes tiek izteiktas godprātīgi, un mēs uzskatām, ka tām ir saprātīgs pamats. Tomēr mēs nevaram jums apliecināt, ka šīs cerības, uzskati un prognozes tiks sasniegtas. Uz nākotni vērsti paziņojumi negarantē turpmāko darbību, un tie ir pakļauti būtiskiem riskiem un neskaidrībām, kuru dēļ faktiskie rezultāti vai sasniegumi var būtiski atšķirties no nākotnes rezultātiem vai sasniegumiem, kas izteikti vai netieši norādīti uz nākotni vērstajos paziņojumos.
Jums nevajadzētu pārmērīgi paļauties uz šiem uz nākotni vērstiem paziņojumiem. Mūsu uz nākotni vērstie paziņojumi attiecas tikai uz šīs preses relīzes datumu, un mēs neuzņemamies nekādu pienākumu publiski atjaunināt vai citādi pārskatīt jebkuru uz nākotni vērstu paziņojumu, neatkarīgi no tā, vai tas ir jaunas informācijas, nākotnes notikumu vai citu iemeslu dēļ, izņemot gadījumus, kad mēs to skaidri darām. to pieprasa likums.
Šajā preses relīzē ir ietvertas arī aplēses un cita informācija, kas balstīta uz nozares publikācijām, aptaujām un prognozēm. Šī informācija ietver vairākus pieņēmumus un ierobežojumus, un mēs neesam neatkarīgi pārbaudījuši informācijas precizitāti vai pilnīgumu.
CPS_F
Finanšu pārskati un saistītie piezīmes ir šādi:
COOPER-STANDARD HOLDINGS INC. | |||||||
KONSENSĒTI KONSOLIDĒTI DARBĪBU PĀRSKATI | |||||||
(Neauditēts) | |||||||
(Dolāru summas tūkstošos, izņemot par akciju un akciju summas) | |||||||
Trīs mēneši, kas beidzās 30. jūnijā, | Seši mēneši beidzās 30. jūnijā, | ||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | ||||
Atlaides | $ 605,917 | $ 533,185 | $ 1,218,901 | $ 1,202,152 | |||
Pārdoto produktu izmaksas | 590,541 | 534,118 | 1,181,983 | 1,134,793 | |||
Bruto peļņa (zaudējumi) | 15,376 | (933) | 36,918 | 67,359 | |||
Pārdošanas, administrācijas un inženiertehniskie izdevumi | 52,282 | 50,085 | 104,186 | 108,139 | |||
Zaudējumi (peļņa) no uzņēmuma pārdošanas, neto | Sākot no | 195 | Sākot no | (696) | |||
Pamatlīdzekļu pārdošanas peļņa, neto | (33,391) | Sākot no | (33,391) | Sākot no | |||
Nemateriālo aktīvu amortizācija | 1,737 | 1,933 | 3,483 | 3,705 | |||
Pārstrukturēšanas izmaksas | 3,482 | 11,631 | 11,313 | 32,678 | |||
Maksa par vērtības samazināšanos | 3 | 841 | 458 | 841 | |||
Darbības zaudējumi | (8,737) | (65,618) | (49,131) | (77,308) | |||
Procentu izdevumi, atskaitot procentu ienākumus | (18,454) | (18,125) | (36,631) | (35,909) | |||
Pašu kapitāls saistīto uzņēmumu ieņēmumos (zaudējumos). | (3,446) | 393 | (4,802) | 1,179 | |||
Pārējie (izdevumu) ienākumi, neto | (1,509) | 1,362 | (2,720) | (3,727) | |||
Zaudējumi pirms ienākuma nodokļiem | (32,146) | (81,988) | (93,284) | (115,765) | |||
Ienākuma nodokļa izdevumi (pabalsts) | 2,005 | (17,459) | 2,657 | (16,523) | |||
Neto zaudējumi | (34,151) | (64,529) | (95,941) | (99,242) | |||
Neto zaudējumi, kas attiecināmi uz nekontrolējošām interesēm | 904 | 918 | 1,334 | 1,767 | |||
Neto zaudējumi, kas attiecināmi uz Cooper-Standard Holdings Inc. | USD (33,247 XNUMX) | USD (63,611 XNUMX) | USD (94,607 XNUMX) | USD (97,475 XNUMX) | |||
Apgrozībā esošo akciju vidējā svērtā vērtība | |||||||
pamata | 17,189,128 | 17,031,113 | 17,162,915 | 16,991,372 | |||
Atšķaidīts | 17,189,128 | 17,031,113 | 17,162,915 | 16,991,372 | |||
Zaudējumi uz vienu akciju: | |||||||
pamata | USD (1.93 XNUMX) | USD (3.73 XNUMX) | USD (5.51 XNUMX) | USD (5.74 XNUMX) | |||
Atšķaidīts | USD (1.93 XNUMX) | USD (3.73 XNUMX) | USD (5.51 XNUMX) | USD (5.74 XNUMX) |
COOPER-STANDARD HOLDINGS INC. | |||
KONSENSĒTAS KONSOLIDĒTĀS BILANCES | |||
(Dolāru summas tūkstošos) | |||
Jūnijs 30, 2022 | Decembris 31, 2021 | ||
(neauditēts) | |||
Aktīvi | |||
Apgrozāmie līdzekļi: | |||
Nauda un naudas ekvivalenti | $ 250,458 | $ 248,010 | |
Debitoru parādi, neto | 350,001 | 317,469 | |
Instrumentu debitoru parāds, neto | 87,414 | 88,900 | |
Inventari | 183,568 | 158,075 | |
Nākamo periodu izdevumi | 30,360 | 26,313 | |
Ienākuma nodokļa saņemamie un atmaksājamie kredīti | 26,838 | 82,813 | |
Pārējie apgrozāmie līdzekļi | 70,467 | 73,317 | |
Kopējie apgrozāmie līdzekļi | 999,106 | 994,897 | |
Pamatlīdzekļi, neto | 702,507 | 784,348 | |
Operatīvās nomas lietošanas tiesību aktīvi, neto | 102,407 | 111,052 | |
Labvēlība | 142,213 | 142,282 | |
Nemateriālie aktīvi, neto | 51,015 | 60,375 | |
Citi aktīvi | 143,134 | 133,539 | |
Kopējie aktīvi | $ 2,140,382 | $ 2,226,493 | |
Saistības un pašu kapitāls | |||
Īstermiņa saistības: | |||
Parāds jāsamaksā viena gada laikā | $ 51,016 | $ 56,111 | |
Maksājamie konti | 357,327 | 348,133 | |
Algas saistības | 94,646 | 69,353 | |
Uzkrātās saistības | 121,416 | 101,466 | |
Pašreizējās operatīvās nomas saistības | 21,177 | 22,552 | |
Īstermiņa saistības kopā | 645,582 | 597,615 | |
Ilgtermiņa parāds | 979,227 | 980,604 | |
Pensiju pabalsti | 120,438 | 129,880 | |
Pēcpensijas pabalsti, kas nav pensijas | 42,525 | 43,498 | |
Ilgtermiņa operatīvās nomas saistības | 84,940 | 92,760 | |
Citas saistības | 45,957 | 50,776 | |
Saistības kopā | 1,918,669 | 1,895,133 | |
Pašu kapitāls: | |||
Parastie krājumi | 17 | 17 | |
Papildu iemaksātais kapitāls | 506,062 | 504,497 | |
Nesadalītā (zaudējumu) peļņa | (69,054) | 25,553 | |
Uzkrātie citi visaptverošie zaudējumi | (209,714) | (205,184) | |
Kopējais Cooper-Standard Holdings Inc. pašu kapitāls | 227,311 | 324,883 | |
Nekontrolējošās intereses | (5,598) | 6,477 | |
Kopējais pašu kapitāls | 221,713 | 331,360 | |
Saistības un pašu kapitāls kopā | $ 2,140,382 | $ 2,226,493 |
COOPER-STANDARD HOLDINGS INC. | |||
KONSENSĒTI KONSOLIDĒTI NAUDAS PLŪSMU PĀRSKATI | |||
(Neauditēts) | |||
(Dolāru summas tūkstošos) | |||
Seši mēneši beidzās 30. jūnijā, | |||
2022 | 2021 | ||
Darbības aktivitātes: | |||
Neto zaudējumi | USD (95,941 XNUMX) | USD (99,242 XNUMX) | |
Korekcijas, lai saskaņotu neto zaudējumus ar pamatdarbībā izmantoto neto naudu: | |||
Nolietojums | 60,062 | 65,267 | |
Nemateriālo aktīvu amortizācija | 3,483 | 3,705 | |
Pamatlīdzekļu pārdošanas peļņa, neto | (33,391) | Sākot no | |
Peļņa no uzņēmuma pārdošanas, neto | Sākot no | (696) | |
Maksa par vērtības samazināšanos | 458 | 841 | |
Akciju kompensācijas izdevumi | 1,625 | 3,002 | |
Pašu kapitāls saistīto uzņēmumu zaudējumos, atskaitot dividendes, kas saistītas ar peļņu | 7,804 | 1,032 | |
Atliktais ienākuma nodoklis | (5,096) | (21,709) | |
cits | 1,178 | 1,192 | |
Izmaiņas pamatlīdzekļos un saistībās | 59,583 | (14,126) | |
Neto nauda, kas izmantota pamatdarbībā | (235) | (60,734) | |
Investīciju aktivitātes: | |||
Kapitālie izdevumi | (44,278) | (55,599) | |
Ieņēmumi no pamatlīdzekļu pārdošanas | 52,633 | 3,000 | |
cits | 32 | 35 | |
Neto nauda, ko nodrošina (izmanto) ieguldījumu darbības | 8,387 | (52,564) | |
Finansēšanas darbības: | |||
Pamatsummas maksājumi par ilgtermiņa parādiem | (2,536) | (2,895) | |
(samazinājums) īstermiņa parāda pieaugums, neto | (1,666) | 14,811 | |
Ieturētie un samaksātie nodokļi par darbinieku akcijām | (526) | (744) | |
cits | 651 | 532 | |
Neto nauda (izmantota), ko nodrošina finansēšanas darbības | (4,077) | 11,704 | |
Valūtas kursa izmaiņu ietekme uz skaidru naudu, tās ekvivalentiem un ierobežotu naudu | 7,103 | 4,179 | |
Skaidras naudas, naudas ekvivalentu un ierobežotas naudas izmaiņas | 11,178 | (97,415) | |
Skaidra nauda, tās ekvivalenti un ierobežota nauda perioda sākumā | 251,128 | 443,578 | |
Skaidra nauda, tās ekvivalenti un ierobežota nauda perioda beigās | $ 262,306 | $ 346,163 | |
Naudas, naudas ekvivalentu un ierobežotās naudas salīdzināšana ar saīsināto konsolidēto bilanci: | |||
Atlikums uz | |||
Jūnijs 30, 2022 | Decembris 31, 2021 | ||
Nauda un naudas ekvivalenti | $ 250,458 | $ 248,010 | |
Ierobežotā nauda, kas iekļauta citos apgrozāmajos līdzekļos | 9,893 | 961 | |
Ierobežotā nauda, kas iekļauta citos aktīvos | 1,955 | 2,157 | |
Kopējā nauda, naudas ekvivalenti un ierobežota nauda | $ 262,306 | $ 251,128 |
Pasākumi, kas nav atbilstoši GAAP
EBITDA, koriģētā EBITDA, koriģētā tīrā peļņa (zaudējumi), koriģētā peļņa (zaudējumi) uz akciju un brīvā naudas plūsma ir rādītāji, kas nav atzīti saskaņā ar ASV vispārpieņemtiem grāmatvedības principiem un kas izslēdz noteiktus bezskaidras naudas un īpašus posteņus, kas var slēpt tendences un darbības rezultātus, kas neliecina par Sabiedrības pamatdarbības finanšu jomā. Neto jaunais bizness ir pasākums, kas nav atzīts saskaņā ar ASV vispārpieņemtiem grāmatvedības principiem, kas atspoguļo potenciālos turpmākos ieņēmumus, bet kas var pilnībā neatspoguļot visu ārējo ietekmi uz nākotnes ieņēmumiem. Vadība uzskata EBITDA, koriģēto EBITDA, koriģētos neto ienākumus (zaudējumus), koriģēto peļņu (zaudējumus) uz akciju, brīvo naudas plūsmu un neto jaunus darījumus par galvenajiem Sabiedrības darbības rādītājiem un uzskata, ka šos un līdzīgus rādītājus investori plaši izmanto. , vērtspapīru analītiķi un citas ieinteresētās personas Sabiedrības darbības novērtēšanā. Turklāt līdzīgi pasākumi tiek izmantoti Sabiedrības finansēšanas līgumos ietverto finanšu līgumu un koeficientu aprēķināšanā, un vadība izmanto šos pasākumus iekšējo budžetu izstrādei un prognozēšanas mērķiem. EBITDA ir definēta kā neto ienākumi (zaudējumi), kas koriģēti, lai atspoguļotu ienākuma nodokļa izdevumus (ieguvumus), procentu izdevumus, atskaitot procentu ienākumus, nolietojumu un amortizāciju, un koriģētā EBITDA ir definēta kā EBITDA, kas vēl vairāk koriģēta, lai atspoguļotu dažus posteņus, kurus vadība neuzskata par tādiem. atspoguļo Sabiedrības galvenos darbības rezultātus. Koriģētie neto ienākumi (zaudējumi) ir definēti kā neto ienākumi (zaudējumi), kas koriģēti, lai atspoguļotu noteiktus posteņus, kurus vadība neuzskata par Sabiedrības pamatdarbības rezultātiem. Koriģētā pamatpeļņa (zaudējumi) uz vienu akciju tiek definēta kā koriģētie neto ienākumi (zaudējumi), kas dalīti ar vidējo svērto pamata un mazināto akciju skaitu, kas ir apgrozībā attiecīgajā periodā. Brīvā naudas plūsma tiek definēta kā neto nauda, ko nodrošina pamatdarbība, atskaitot kapitāla izdevumus, un tā ir noderīga gan vadībai, gan investoriem, novērtējot Sabiedrības spēju apkalpot un atmaksāt parādu. Neto jaunais bizness atspoguļo sagaidāmos pārdošanas apjomus no oficiāli piešķirtajām programmām, mazāk zaudēto darījumu, pārtraukto programmu un aizstāšanas programmu, un tas ir balstīts uz IHS Markit prognozētajiem ražošanas apjomiem. “Neto jaunu darījumu” aprēķins neatspoguļo klientu cenu samazinājumus esošajās programmās, un to var ietekmēt dažādi attiecīgajos aprēķinos ietvertie pieņēmumi, tostarp faktiskais transportlīdzekļu ražošanas līmenis jaunajās programmās, ārvalstu valūtas maiņas kursi un galveno programmu palaišanas laiks.
Analizējot Sabiedrības darbības rezultātus, ieguldītājiem jāizmanto EBITDA, koriģētā EBITDA, koriģētie neto ienākumi (zaudējumi), koriģētā peļņa (zaudējumi) uz akciju, brīvā naudas plūsma un neto jauni darījumi kā papildinājumi neto ienākumiem, nevis kā alternatīvas tiem ( zaudējumi), pamatdarbības ienākumi vai jebkurš cits darbības rādītājs, kas iegūts saskaņā ar ASV vispārpieņemtiem grāmatvedības principiem, nevis kā alternatīva naudas plūsmai no pamatdarbības kā Uzņēmuma likviditātes mēraukla. EBITDA, koriģētajam EBITDA, koriģētajam neto ienākumiem (zaudējumiem), koriģētajai peļņai (zaudējumiem) uz akciju, brīvai naudas plūsmai un neto jauniem darījumiem ir ierobežojumi kā analītiskiem instrumentiem, un tos nevajadzētu aplūkot atsevišķi vai kā aizstājējus uzņēmuma darbības rezultātu analīzei. kā ziņots saskaņā ar US GAAP. Citi uzņēmumi var atšķirīgi uzrādīt EBITDA, koriģēto EBITDA, koriģēto neto ienākumu (zaudējumus), koriģēto peļņu (zaudējumus) uz akciju, brīvo naudas plūsmu un neto jaunus darījumus, tāpēc Sabiedrības rezultāti var nebūt salīdzināmi ar citiem līdzīgi nosauktiem citu uzņēmumu rādītājiem. Turklāt, novērtējot koriģēto EBITDA un koriģētos neto ienākumus (zaudējumus), jāņem vērā, ka turpmāk Sabiedrībai var rasties izdevumi, kas ir līdzīgi vai pārsniedz zemāk redzamajā prezentācijā norādītās korekcijas. Šo koriģētās EBITDA un koriģētās tīrās peļņas (zaudējumu) uzrādīšanu nevajadzētu interpretēt kā secinājumu, ka Sabiedrības turpmākos rezultātus neietekmēs īpaši posteņi. Seko EBITDA, koriģētās EBITDA, koriģētās neto ienākumu (zaudējumu) un brīvās naudas plūsmas saskaņošana.
Ar GAAP nesaistītu pasākumu saskaņošana
EBITDA un koriģētā EBITDA
(Neauditēts)
(Dolāru summas tūkstošos)
Šajā tabulā ir sniegta EBITDA un koriģētās EBITDA saskaņošana no neto zaudējumiem:
Trīs mēneši, kas beidzās 30. jūnijā, | Seši mēneši beidzās 30. jūnijā, | |||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||
Neto zaudējumi, kas attiecināmi uz Cooper-Standard Holdings Inc. | USD (33,247 XNUMX) | USD (63,611 XNUMX) | USD (94,607 XNUMX) | USD (97,475 XNUMX) | ||||
Ienākuma nodokļa izdevumi (pabalsts) | 2,005 | (17,459) | 2,657 | (16,523) | ||||
Procentu izdevumi, atskaitot procentu ienākumus | 18,454 | 18,125 | 36,631 | 35,909 | ||||
Nolietojums un amortizācija | 31,412 | 35,444 | 63,545 | 68,972 | ||||
EBITDA | $ 18,624 | USD (27,501 XNUMX) | $ 8,226 | USD (9,117 XNUMX) | ||||
Pārstrukturēšanas izmaksas | 3,482 | 11,631 | 11,313 | 32,678 | ||||
Kopuzņēmuma dekonsolidācija (1) | Sākot no | Sākot no | 2,257 | Sākot no | ||||
Maksa par vērtības samazināšanos (2) | 3 | 841 | 458 | 841 | ||||
Zaudējumi (peļņa) no uzņēmuma pārdošanas, neto (3) | Sākot no | 195 | Sākot no | (696) | ||||
Pamatlīdzekļu pārdošanas peļņa, neto (4) | (33,391) | Sākot no | (33,391) | Sākot no | ||||
Nomas izbeigšanas izmaksas (5) | Sākot no | 108 | Sākot no | 108 | ||||
Netiešo nodokļu korekcijas (6) | 908 | Sākot no | 908 | Sākot no | ||||
Pielāgotā EBITDA | USD (10,374 XNUMX) | USD (14,726 XNUMX) | USD (10,229 XNUMX) | $ 23,814 | ||||
Atlaides | $ 605,917 | $ 533,185 | $ 1,218,901 | $ 1,202,152 | ||||
Neto zaudējumu starpība | (5.5) % | (11.9) % | (7.8) % | (8.1) % | ||||
Koriģētā EBITDA starpība | (1.7) % | (2.8) % | (0.8) % | 2.0% |
Zaudējumi, kas attiecināmi uz kopuzņēmuma Āzijas un Klusā okeāna reģionā dekonsolidāciju, kas prasīja patiesās vērtības korekciju.
Bezskaidras naudas vērtības samazināšanās izmaksas 2022. un 2021. gadā saistībā ar dīkstāvē esošiem aktīviem Eiropā.
2021. gadā mēs reģistrējām turpmākas korekcijas uzņēmuma pārdošanas neto peļņai, kas bija saistīta ar 2020. gada Eiropas gumijas šķidrumu pārsūtīšanas un speciālo blīvēšanas uzņēmumu nodalīšanu, kā arī tā darbību Indijā.
2022. gada pirmajā ceturksnī Uzņēmums parakstīja pārdošanas-atpakaļnomas līgumu par vienu no Eiropas objektiem, un peļņa tika atzīta 2022. gada otrajā ceturksnī.
Nomas izbeigšanas izmaksas vairs netiek ierakstītas kā pārstrukturēšanas izmaksas saskaņā ar ASC 842.
Iepriekšējā perioda netiešo nodokļu korekciju ietekme.
Koriģētie neto zaudējumi un koriģētie zaudējumi uz akciju
(Neauditēts)
(Dolāru summas tūkstošos, izņemot par akciju un akciju summas)
Nākamajā tabulā sniegta neto zaudējumu salīdzināšana ar koriģētajiem neto zaudējumiem un attiecīgajām zaudējumu uz akciju summām:
Trīs mēneši, kas beidzās 30. jūnijā, | Seši mēneši beidzās 30. jūnijā, | ||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | ||||
Neto zaudējumi, kas attiecināmi uz Cooper-Standard Holdings Inc. | USD (33,247 XNUMX) | USD (63,611 XNUMX) | USD (94,607 XNUMX) | USD (97,475 XNUMX) | |||
Pārstrukturēšanas izmaksas | 3,482 | 11,631 | 11,313 | 32,678 | |||
Kopuzņēmuma dekonsolidācija (1) | Sākot no | Sākot no | 2,257 | Sākot no | |||
Maksa par vērtības samazināšanos (2) | 3 | 841 | 458 | 841 | |||
Zaudējumi (peļņa) no uzņēmuma pārdošanas, neto (3) | Sākot no | 195 | Sākot no | (696) | |||
Pamatlīdzekļu pārdošanas peļņa, neto (4) | (33,391) | Sākot no | (33,391) | Sākot no | |||
Nomas izbeigšanas izmaksas (5) | Sākot no | 108 | Sākot no | 108 | |||
Netiešo nodokļu korekcijas (6) | 908 | Sākot no | 908 | Sākot no | |||
Vienumu pielāgošanas nodokļu ietekme (7) | 3,768 | (269) | 3,184 | (1,044) | |||
Koriģētie tīrie zaudējumi | USD (58,477 XNUMX) | USD (51,105 XNUMX) | USD (109,878 XNUMX) | USD (65,588 XNUMX) | |||
Vidēji svērtās apgrozībā esošās akcijas: | |||||||
pamata | 17,189,128 | 17,031,113 | 17,162,915 | 16,991,372 | |||
Atšķaidīts | 17,189,128 | 17,031,113 | 17,162,915 | 16,991,372 | |||
Zaudējumi uz vienu akciju: | |||||||
pamata | USD (1.93 XNUMX) | USD (3.73 XNUMX) | USD (5.51 XNUMX) | USD (5.74 XNUMX) | |||
Atšķaidīts | USD (1.93 XNUMX) | USD (3.73 XNUMX) | USD (5.51 XNUMX) | USD (5.74 XNUMX) | |||
Koriģētie zaudējumi uz akciju: | |||||||
pamata | USD (3.40 XNUMX) | USD (3.00 XNUMX) | USD (6.40 XNUMX) | USD (3.86 XNUMX) | |||
Atšķaidīts | USD (3.40 XNUMX) | USD (3.00 XNUMX) | USD (6.40 XNUMX) | USD (3.86 XNUMX) |
Zaudējumi, kas attiecināmi uz kopuzņēmuma Āzijas un Klusā okeāna reģionā dekonsolidāciju, kas prasīja patiesās vērtības korekciju.
Bezskaidras naudas vērtības samazināšanās izmaksas 2022. un 2021. gadā saistībā ar dīkstāvē esošiem aktīviem Eiropā.
2021. gadā mēs reģistrējām turpmākas korekcijas uzņēmuma pārdošanas neto peļņai, kas bija saistīta ar 2020. gada Eiropas gumijas šķidrumu pārsūtīšanas un speciālo blīvēšanas uzņēmumu nodalīšanu, kā arī tā darbību Indijā.
2022. gada pirmajā ceturksnī Uzņēmums parakstīja pārdošanas-atpakaļnomas līgumu par vienu no Eiropas objektiem, un peļņa tika atzīta 2022. gada otrajā ceturksnī.
Nomas izbeigšanas izmaksas vairs netiek ierakstītas kā pārstrukturēšanas izmaksas saskaņā ar ASC 842.
Iepriekšējā perioda netiešo nodokļu korekciju ietekme.
Attēlo iepriekšminēto korekciju ienākuma nodokļa ietekmes novēršanu, aprēķinot šo koriģējošo posteņu ienākuma nodokļa ietekmi, izmantojot atbilstošo nodokļa likmi jurisdikcijai, kurā tika veiktas izmaksas, un citus atsevišķus nodokļu izdevumus.
Bezmaksas naudas plūsma
(Neauditēts)
(Dolāru summas tūkstošos)
Šī tabula definē brīvo naudas plūsmu:
Trīs mēneši, kas beidzās 30. jūnijā, | Seši mēneši beidzās 30. jūnijā, | ||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | ||||
Neto nauda, ko nodrošina (izmanto) pamatdarbība | $ 11,978 | USD (53,650 XNUMX) | USD (235 XNUMX) | USD (60,734 XNUMX) | |||
Kapitālie izdevumi | (11,964) | (16,982) | (44,278) | (55,599) | |||
Brīva naudas plūsma | $ 14 | USD (70,632 XNUMX) | USD (44,513 XNUMX) | USD (116,333 XNUMX) |
Kontaktinformāciju
Mediji Kontakti
Kriss Endrjūss
+ 1 248-596-6217
Sazinieties ar analītiķiem
Rodžers Hendriksens
+ 1 248-596-6465
Uzņēmuma tīmekļa vietne
http://www.cooperstandard.com/
Skatīt avota versiju vietnē newsdirect.com: https://newsdirect.com/news/cooper-standard-reports-second-quarter-results-reaffirms-full-year-guidance-for-adjusted-ebitda-830503397
Avots: https://finance.yahoo.com/news/cooper-standard-reports-second-quarter-210223892.html