Dividenžu Aristocrat akcijas var palīdzēt jums apsteigt inflāciju. Šie 15 saņem galvenās balvas par izmaksu palielināšanu.

Saikne starp dividendēm un inflāciju

MarketWatch Marks Hulberts iesaka investoriem to darīt pievērsiet uzmanību dividendēm, ja inflācija ir augsta. Viņš norāda uz datiem, kas liecina, ka S&P 500 indeksa etalona uzņēmumi
SPX,
-0.06%
mēdz palielināt dividendes ar lielāku likmi nekā inflācija.

Pievēršoties S&P 500 Dividend Aristocrats — grupai etalonā, kas ir palielinājusi ikgadējās regulārās dividendes vismaz 25 gadus, Hulberts apgalvo, ka šī grupa maksās dividendes, kas atbilst 10 gadu ASV Valsts kases parādzīmju ienesīgumam.
TMUBMUSD10Y,
2.915%
nākamajā desmitgadē. Un tas ir papildus potenciālajam ieguvumam akciju tirgū, ja tur ir banku uzņēmumu grupa.

Dividenžu aristokrāti ne vienmēr nodrošina augstus ienākumus — daudziem ir zems pašreizējās dividenžu ienesīgums. Ideja ir tāda, ka vadība apņemas palielināt Izmaksas īpašniekiem laika gaitā var būt saistītas ar labāku ilgtermiņa veiktspēju.

Labākie dividenžu maisītāji

Mēs nolēmām izcelt dividenžu aristokrātus, kuri pēdējo desmit gadu laikā ir palielinājuši izmaksas visvairāk. Lai to paveiktu, mēs paplašinājām savu fondu, pārsniedzot S&P 500.

S&P Global uztur lielu skaitu dividenžu aristokrātu indeksu. Jūs varat redzēt pilnu sarakstu šeit, un īsāks saraksts ar Aristocrat indeksiem, ko izseko biržā tirgotie fondi šeit.

Mēs koncentrējāmies uz trim plašām dividenžu aristokrātu grupām, kas iekļautas ASV biržās:

• S&P 500 dividenžu aristokrātu indekss
  SP50DIV,
  -0.08%
  sastāv no 65 S&P 500 akcijām, kas ir palielinājušas regulāras dividendes par parastajām akcijām vismaz 25 gadus. To izseko ProShares S&P 500 Dividend Aristocrats ETF
  NOBL,
  + 1.15%.

• S&P 400 dividenžu aristokrātu indeksā ir iekļauti 48 uzņēmumu akcijas, kas ir palielinājušas dividendes vismaz 15 gadus pēc kārtas, pamatojoties uz pilnu S&P Mid Cap 400 indeksu.
  MID,
  + 0.76%.
   To izseko ProShares S&P MidCap 400 Dividend Aristocrats ETF 
  REGL,
  + 1.17%.

• S&P High Yield Dividend Aristocrats indekss
  SPHYDA,
  + 1.19%
   sastāv no 119 akcijām S&P Composite 1500 indeksā
  SP1500,
  + 0.00%
   SP1500, +1.65% kas ir palielinājuši dividendes vismaz 20 gadus pēc kārtas. To izseko SPDR S&P Dividend ETF
  SDY,
  + 1.26%.
   Pats S&P Composite 1500 sastāv no S&P 500, S&P Mid Cap 400 un S&P 600 Small Cap indeksa.
  SML,
  + 0.71%.
   Tātad S&P High Yield Dividend Aristocrats Index ietver visas S&P 500 Dividend Aristocrats indeksa akcijas. Taču tajā nav iekļauti daži, kas ir iekļauti S&P 400 dividenžu aristokrātu indeksā. High Yield Dividend Aristocrats Index nosaukums ir mulsinošs, jo ienesīgums ne vienmēr ir augsts — tie svārstās no 0.19% līdz 5.08%.

Apvienojot trīs dividenžu aristokrātu indeksus un noņemot dublikātus, mēs iegūstam 136 uzņēmumu kopumu.

No šīs grupas šeit ir 15 uzņēmumi, kas pēdējo 10 gadu laikā ir uzrādījuši augstākos saliktos gada pieauguma rādītājus (CAGR) regulārām dividenžu izmaksām. Nav nozīmes tam, kāds varētu būt pašreizējais dividenžu ienesīgums vai kāds tas bija pirms 10 gadiem:

Uzņēmums	Svārsts	10 gadu dividendes CAGR	Pašreizējā dividenžu peļņa	Dividenžu ienesīgums - pirms 10 gadiem	Dividenžu ienesīgums par akcijām, kas iegādātas pirms 10 gadiem	Kopējā atdeve - 10 gadi
Cintas Corp.	CTAS, + 0.60%	21.55%	0.91%	1.38%	9.69%	1119%
AO Smith Corp.	AOS, + 1.42%	21.48%	1.71%	1.44%	10.07%	576%
Lowe's Companies Inc.	ZEMS, + 2.81%	19.04%	1.58%	1.75%	10.00%	657%
Toro Co.	TTC, + 0.83%	18.49%	1.40%	1.24%	6.77%	448%
Banka OZK	OZK, + 0.50%	17.85%	2.98%	1.58%	8.14%	241%
Sherwin-Williams Co.	SHW, + 0.33%	16.53%	0.95%	1.34%	6.17%	616%
Uzņēmums Roper Technologies Inc.	ROP, + 1.30%	16.25%	0.54%	0.57%	2.56%	406%
Nordson Corp.	NDSN, + 1.51%	15.10%	0.91%	0.95%	3.89%	371%
Uzņēmums Fastenal Co.	ĀTRI, + 0.56%	13.81%	2.19%	1.43%	5.22%	210%
Williams-Sonoma Inc.	WSM, -2.43%	13.49%	2.12%	2.31%	8.20%	393%
T. Rowe cenu grupa	TROW, -1.19%	13.44%	3.31%	2.20%	7.77%	221%
Hormel Foods Corp.	HRL, + 1.77%	13.24%	1.94%	2.12%	7.34%	358%
L3Harris Technologies Inc.	LHX, + 0.03%	13.00%	1.74%	2.99%	10.13%	625%
Illinois Tool Works Inc.	ITW, + 1.55%	12.98%	2.40%	2.60%	8.81%	362%
Nike Inc. B klase	NKE, -0.86%	12.98%	0.89%	1.31%	4.45%	459%
Avots: FactSet

Noklikšķiniet uz atzīmēm, lai uzzinātu vairāk par katru uzņēmumu.

Jums vajadzētu arī lasīt Tomija Kilgora detalizēts ceļvedis, kas sniedz daudz informācijas bez maksas MarketWatch citātu lapā.

Piezīmes par dividenžu aristokrātiem, kuru izmaksas pēdējo 10 gadu laikā ir palielinājušās visvairāk:

• Dividenžu aristokrāts ar augstāko 10 gadu dividenžu pieaugumu CAGR bija Cintas Corp.
  CTAS,
  + 0.60%,
  kurai bija arī labākā kopējā atdeve 10 gadu laikā līdz 19. gada 2022. aprīlim, reinvestējot dividendes. Šis 1,119% ienesīgums ir salīdzināms ar kopējo S&P 295 atdevi 500% apmērā. Faktiski no šīs 15 labāko dividenžu devēju grupas aristokrātu vidū 13 ir pārspējuši S&P 500 10 gadu atdevi.

• Pašreizējā ienesīgums grupai var būt zems - 10 ir zem 2%, bet pieci - zem 1%. Daudziem arī pirms 10 gadiem bija zema raža. Bet, ja paskatās uz otro kolonnu no labās puses, jūs varat redzēt, cik augstas būtu augušas ienesīgums no akcijām, kas turētas 10 gadus. Pamatojoties uz pašreizējām izmaksām un cenām, kas samaksātas pirms 10 gadiem, trīs no 15 — tagad ienesīgums ir 10% vai vairāk, deviņi dod vairāk nekā 7%, bet 12 — vairāk nekā 5%.

Kopumā šī 15 dividenžu aristokrātu grupa, kas pēdējo 10 gadu laikā ir palielinājusi dividendes visvairāk, ir darbojusies ļoti labi. Nav nozīmes tam, cik liela vai zema bija dividende. Koncentrēšanās uz dāsnu izmaksu palielināšanu bija saistīta ar augstu kopējo peļņu, galu galā ar lieliem ienākumiem.

donsnepalaid garām: Paredzams, ka šīs 20 augsti novērtētās akcijas nākamā gada laikā pieaugs vismaz par 70%.