Kā mūsu dividenžu stratēģija pārspēj inflāciju un lejupslīdi 2022. gadā

Ja jūs esat tāds pats kā es, jūs kļūstat slims ar šo virves vilkšanu starp inflācijas un recesijas bažām. Viens nozog mūsu pirktspēju, bet otrs nojauc mūsu portfeļa vērtības!

Bet man jums ir labas ziņas -divi patiesībā ir labas ziņas.

1) Mūsu slēgtie fondi (CEF) turpina nodrošināt augstus un uzticamus ienākumus. Mans portfelis CEF iekšējā informācija pakalpojums lepojas ar daudziem fondiem, kuru ienesīgums ir uz ziemeļiem no 8%, un lielākā daļa maksāt dividendes katru mēnesi. Šīs augstās peļņas likmes palīdz mums nodrošināties pret inflāciju, un papildu dividenžu nauda (ja mēs ļaujam tai uzkrāties mūsu portfeļos) dabiski samazina mūsu nepastāvību.

2) bailes no recesijas ir pārspīlētas, saskaņā ar jaunākajiem datiem (pie kuriem mēs tiksim nedaudz vēlāk). Tāpēc tagad ir piemērots brīdis, lai iegādātos augstas ienesības uz akcijām orientētus CEF.

Apskatīsim, kāpēc šī iespēja pastāv. Tālāk mēs apspriedīsim CEF stūrakmeni, kas maksā neticami 11% dividendes. Tagad tas ir patīkami, lai nonāktu situācijā, kad dažas no tumšajām ziņām, kas šodien tiek iekasētas par akcijām, nepiepildīsies un akcijas sāk pieaugt, kā es gaidu.

Darba vietu skaits pieaug, bezdarbs samazinās

Rūpīgi apskatiet iepriekš redzamo diagrammu. Pirmkārt, mēs varam redzēt, ka brīvo darba vietu skaits un aiziešanas gadījumu skaits (attiecīgi purpursarkanā un zilā krāsā) turpina pieaugt, un šobrīd ir par vairāk nekā 50% vairāk darba vietu nekā pirms pandēmijas. Tas norāda, ka korporatīvā Amerika izmisīgi vēlas vairāk darbinieku, lai apmierinātu patērētāju pieprasījumu (kas arī strauji pieaug; skatīt zemāk).

Tajā pašā laikā atstāšanas gadījumu skaita pieaugums ir ievērojams, jo tas parāda, ka darbinieki ir pārliecināti, ka viņi var iegūt jaunu darbu, un es domāju, ka jūs piekrītat, ka tas ir kaut kas tāds. nav notiek recesijas laikā.

Dažkārt tiek atvērtas darba vietas do saglabājiet augstu līmeni sliktos ekonomikas laikos (labs piemērs bija 2010. gadu sākums), tāpēc otrs galvenais punkts iepriekš redzamajā diagrammā ir ļoti svarīgs: bezdarba līmenis (oranžā krāsā) ir vēsturiski zems 3%, un tas joprojām ir zems. Ir vienkārši pārāk daudz darbavietu, un darba devēji izmisīgi meklē strādniekus — atkal ne lietas, kas notiek lejupslīdes laikā!

Uzņēmumi, protams, neņem darbā no savas sirds labestības; viņi to dara, lai apmierinātu klientu pieprasījumu. Tādējādi liels darba vietu skaits un zems bezdarba līmenis nozīmē augstu patērētāju pieprasījumu.

meistara automašīna
MA
d (MA) zina amerikāņu tērēšanas paradumus, un uzņēmuma jaunākie dati liecina par lielu izdevumu pieaugumu visā pasaulē, pat salīdzinot ar laiku pirms pandēmijas. Tēriņi ir pieauguši par 30% restorānos un 17% kopējā mazumtirdzniecībā, izņemot automašīnas un gāzi.

Pirms sakāt, ka tas ir inflācijas rezultāts, ņemiet vērā, ka šie skaitļi ir tādi augstāks nekā inflācijas līmenis, tāpēc mēs nevaram teikt, ka papildu tēriņus veicina tikai cenu kāpums. Nē, patērētāji tērē vairāk naudas, jo viņiem ir lielāki ienākumi, pateicoties spēcīgajam darba tirgum.

Kāpēc krājumi samazinās

Protams, neskatoties uz to visu, akcijām ir bijis šausmīgs gads — un tas, protams, galvenokārt ir saistīts ar bailēm, ka Fed, kas izmisīgi vēlas panākt pēc tam, kad inflācija bija pārāk ilgi ļāvusies karstai inflācijai, pārspīlēs ar likmju paaugstināšanu un dzeramnaudu. valsts nonāk recesijā.

Tas ir sabiedējis tirgus, jo pēdējo reizi Fed tik agresīvi paaugstināja likmes tieši pirms 2008./09. gada finanšu krīzes. Toreiz augstākas likmes izraisīja mājokļu burbuli un izraisīja akciju un ekonomikas dziļu samazināšanos.

Krājumi nav izpārdot pirms šīs lejupslīdes, kas nozīmē, ka, kad lejupslīde bija pilnā spēkā, bija daudz iespēju krist. Investori atceras šīs sāpes, un pēdējo mēnešu laikā viņi ir mēģinājuši to pārvarēt, izpārdodot.

Šis nav 2008. gads — bažas par lejupslīdi jau ir sākušās

Tas mani noved pie labajām ziņām: sāpes šķiet lielākoties aiz muguras. Atšķirībā no 2008. gada tirgū jau ir iestājusies lejupslīde, tāpēc akciju kritums ir ievērojami palēninājies, un mēs esam palikuši zemākā līmenī jau mēnesi.

Tā kā lāču tirgus jau ir izveidots, akcijas ir gatavas lēnākai ekonomikas izaugsmei, nodarbinātības samazinājumam un patērētāju drošības jostu savilkšanai — visam, kas vēl nav noticis un var nenotikt vispār.

11% ienesīgs CEF, kas ir paredzēts tirgus atveseļošanai

Tas viss nozīmē, ka akciju cenas pieaugs pēc jebkurām labām ziņām (vai pat uz mazāk sliktām ziņām), un spēcīgie ekonomiskie skaitļi, ko tikko apskatījām, liecina, ka tieši tā arī notiks. Tas padara 11% ienesīgumu CEF, par kuru es minēju pirms sekundes, Liberty All-Star Equity Fund (ASV), ir vērts pievērst uzmanību tieši tagad.

ASV ne tikai ienes 11%, bet pēdējo piecu gadu laikā tā ir pārspējusi plašāku indeksu, vienlaikus turot daudzus no tiem pašiem uzņēmumiem: tādi uzņēmumi kā Amazone
AMZN
(AMZN), Visa
V
(V), Salesforce (CRM) un PayPal
PYPL
(PY
PY
PL). Tieši šīs firmas ir gatavas gūt labumu no tā, ka amerikāņi tērē vairāk. Un tāpēc ASV tagad ir jūsu uzmanības vērta.

Maikls Fosters ir vadošais pētījumu analītiķis Pretēja perspektīva. Lai iegūtu vairāk lielisku ideju par ienākumiem, noklikšķiniet šeit, lai skatītu mūsu jaunāko ziņojumu “Neiznīcināmi ienākumi: 5 darījuma fondi ar drošām 8.4% dividendēm."

Informācijas atklāšana: nav