Kā pārstāt uztraukties par inflāciju un iegūt drošas dividendes 7%+ 2022. gadā

Šajās dienās, ikviens tizzy par pieaugošajām procentu likmēm. Bet kā būtu, ja es jums pateiktu, ka šī panika ir pārspīlēta — un tā mūs dažkārt sagādā ļoti jaukus logus, lai iegādātos augstākās kvalitātes fondus ar augstu ienesīgumu, izmaksājot 7% ​​un vairāk?

Kāpēc es domāju, ka tas ir pārspīlēts? Mēs to aplūkosim tālāk. Taču, pirms to darām, mums vajadzētu būt uzmanīgiem, lai atzītu, ka 2022. gada sākuma “avārijas” eksperti, par kuriem runā, nav nekāda avārija...

S&P 500 ir samazinājies par mazāk nekā 2%, un, lai gan tas nav lieliski, tas arī nav biedējoši, jo īpaši, ja mēs attālinām tikai trīs mēnešus, lai redzētu, ka tirgus ir palielinājies par vairāk nekā 6%.

Manā gadījumā tas ir A eksponāts, kurā bailes no pieaugošām likmēm ir pārspīlētas: prese ir panikā vairāk nekā tirgi!

Fed novecojušās bailes

Lūk, eksponāts B: decembra vidū Federālo rezervju sistēma publicēja savas ikmēneša sanāksmes protokolu, kurā bija teikts, es citēju: “Pašreizējie apstākļi ietvēra spēcīgākas ekonomikas perspektīvas, augstāku inflāciju un lielāku bilanci, un tādējādi tas varētu attaisnot potenciāli ātrāks politikas likmju normalizēšanas temps.

Prese to uzsvēra, un virsraksti norādīja uz nopietnāku Fed, kas ir gatavs ātrāk paaugstināt likmes. Kas nebija ziņots, ka Fed arī atzīmēja, ka Omicron varētu kavēt ekonomisko aktivitāti, kas var likt centrālajai bankai vismaz uz kādu brīdi apturēt likmju paaugstināšanu.

Ko visi kļūdās par inflācijas līmeni

Tas pat nav galvenais šajā inflācijas biedē, ko visi neievēro. Jo patiesība ir tāda, ka skaitļi gandrīz garantēt ka nākamajos mēnešos tas mazināsies.

Lūk, ko es domāju: inflācija tiešām Amerikā parādījās 2021. gada aprīlī pēc tam, kad sāka izplatīties vakcīnas un cilvēki mēģināja atgriezties pie normālas dzīves.

Protams, tie ir skaitļi gadu no gada, tāpēc izmaiņu temps ir atkarīgs ne tikai no inflācijas 2021. gadā, bet in 2020, arī. Un šī pandēmijas pārņemtā gada diagramma ir diezgan atšķirīga.

Redziet, kā inflācija sāka strauji kristies 2020. gada martā, izlīdzinoties tikai ap augustu? Šie zemie inflācijas rādītāji, salīdzinot ar 2021. gadu, pagājušajā gadā nodrošināja satraucoši augstus skaitļus. Taču 2022. gada skaitļi tiks salīdzināti ar šiem augstajiem pieauguma tempiem 2021. gadā, tāpēc, protams, izriet, ka šī gada inflācija izskatīsies lēnāka, tuvojoties pavasarim. Un tagad, Omicron izplatoties, ir pamats domāt, ka inflācija izskatīsies pieradinātāka pat pirms tam.

Fed nākotnes grafiks

Protams, Fed šogad paaugstinās likmes, taču tirgus tagad liek likmes uz strauju un strauju kāpumu, un tas šķiet mazāk ticams, ņemot vērā nenoteiktību, ko rada Omicron un vieglāk salīdzināmas ar 2021. gadu, kuras ietekmi mēs drīz sāksim skat.

Tas arī nozīmē, ka no šī brīža līdz pavasarim, visticamāk, būs lielāka tirgus panika — dažas sarkanās dienas mums būs lieliska iespēja iegādāties uz augsta ienesīguma akcijām vērstus slēgtos fondus (CEF).

As CEF iekšējā informācija dalībnieki zina, ka dažiem mūsu turētajiem fondiem ir patiesi milzīgs ienesīgums, piemēram, Tekla Veselības zinātņu fonds (HQL), kas maksā 9%, kā es rakstu, un tur vadošās farmācijas akcijas, piemēram Moderna (MRNA), Amgen (AMGN) Un Regeneron Pharmaceuticals (REGN). Tas ļauj HQL labi iekļauties tendencei palielināt veselības aprūpes izdevumus, kas ir diezgan ierobežoti pēc Covid-19.

Faktiski šodienas iestatījumi tirgos man ļoti atgādina 2016. gada sākumu.

Tā kā īstermiņa procentu likmes pieauga (oranžā līnija) pēc tam, kad 2015. gada beigās Fed paziņoja, ka tā sāks paaugstināt likmes (pēc gandrīz desmit gadus ilgas zemu likmju uzturēšanas), akciju tirgus... nedaudz kritās. Pēc tam tas atguvās un 2016. gadā beidzās ar 12% pieaugumu. Tikai sešus gadus vēlāk šķiet, ka vēsture atkārtojas.

Maikls Fosters ir vadošais pētījumu analītiķis Pretēja perspektīva. Lai iegūtu vairāk lielisku ideju par ienākumiem, noklikšķiniet šeit, lai skatītu mūsu jaunāko ziņojumu “Neiznīcināmi ienākumi: 5 darījuma fondi ar drošām 7.5% dividendēm."

Informācijas atklāšana: nav