Investori steidzas uz obligācijām, zelts lido drošībā pēc SVB glābšanas

Investori pirmdien pulcējās uz drošiem aktīviem, piemēram, Valsts kases un zeltu, īstenojot ārkārtas plānu, lai apturētu banku sistēmu un ierobežotu Silīcija ielejas bankas sabrukuma ietekmi.

Etalons 10 gadu kase ienesīgums samazinājās gandrīz par 20 bāzes punktiem līdz 3.50%, sasniedzot zemāko līmeni kopš 3. februāra. 10 gadu likme pēdējo reizi bija aptuveni 3.54%. Ienesīgums uz 2 gadu kase samazinājās par vairāk nekā 40 bāzes punktiem līdz 4.16%, kas arī ir zemākais vairāk nekā piecu nedēļu laikā. Ienesīgums mainās apgriezti cenām, un viens bāzes punkts ir vienāds ar 0.01%. The iShares 20+ Valsts kases obligāciju ETF pieauga par 1.6%.

Tikmēr zelta cenas sasniedza augstāko līmeni kopš februāra sākuma, sasniedzot 1,893.96 USD. ASV zelta fjūčeri pieauga par 1.2% līdz 1,889.40 USD, savukārt SPDR Gold Trust pirmspārdošanas tirgū pieauga par 1.5%. Investori finanšu satricinājumu laikā mēdz iegriezties metālā. Turklāt zemākas procentu likmes samazina nulles ienesīguma zelta turēšanas alternatīvās izmaksas.

Investori meklēja drošību kā banku regulatori steidzās apturēt noguldītājus ar naudu Silīcija ielejas bankā un tagad ir sagrauta Parakstu banka, cenšoties mazināt bailes no sistēmiskas infekcijas. Noguldītājiem abās bankrotējušajās iestādēs būs pilnīga piekļuve saviem noguldījumiem kā daļa no vairākām darbībām, kuras amatpersonas apstiprināja nedēļas nogalē.

“Satraukums par to, kas varētu būt “nākamā apavi, kas nokritīs”, izplatījās tirgos kā ugunsgrēks,” sacīja Džons Stoltzfuss, Oppenheimer Asset Management galvenais investīciju stratēģis. "Mēs turpinām tam ticēt, kamēr vēl neesam ārā no meža."

Akciju fjūčeri sākotnēji atvērās augstāki svētdienas vakarā atbilstoši valdības plāniem, taču kopš tā laika ir apgāzušies.

Bažas par mazāku reģionālo banku veselību pastiprinājās pēc tam, kad regulatori svētdien slēdza otru iestādi. Pirmās Republikas banka izraisīja banku akciju kritumu pirmdien pēc tam, kad tā svētdien paziņoja, ka ir saņēmusi papildu likviditāti no Federālo rezervju sistēmas un JPMorgan Chase.

Sanfrancisko First Republic akcijas zaudēja 70% pirmstirdzniecības tirdzniecībā pirmdien pēc krituma par 33% pagājušajā nedēļā. PacWest Bancorp samazinājās par 37%, bet Western Alliance Bancorp zaudēja 29% priekštirdzniecībā. Zions Bancorporation samazinājās par 11%, bet KeyCorp samazinājās par 10%.

SVB krahs iezīmēja lielāko ASV banku bankrotu kopš 2008. gada finanšu krīzes — un visu laiku otro lielāko banku.  HSBC pirmdien paziņoja par darījumu par meitasuzņēmuma iegādi Lielbritānijā neveiksmīgā ASV tehnoloģiju starta aizdevēja pēc visas nakts sarunām.