Pēc smagajiem zaudējumiem pagājušajā nedēļā, piekto nedēļu pēc kārtas, kad tirgi krita, un ilgākās šādu zaudējumu sērijas pēdējo desmit gadu laikā, investoriem var tikt piedota zināma vilcināšanās, kad runa ir par iepirkšanos. Kopš gada NASDAQ indekss ir krities. ~26%, S&P 500 ir samazinājies par ~17%, un Dow, kas uzrādīja vislabākos rezultātus starp galvenajiem indeksiem, ir samazinājies par 12%.
Tā ir tirgus vide, kas nešķiet labvēlīga bullish stratēģijai, taču JPMorgan stratēģis Marko Kolanovičs ir apkopojis iemeslu kopumu, kāpēc tagad iegādāties akcijas.
“Pagājušās nedēļas izpārdošana šķiet pārspīlēta, un to lielā mērā izraisījušas tehniskās plūsmas, bailes un slikta tirgus likviditāte, nevis fundamentāli notikumi... Mēs redzam atbalstu mūsu riska nostājai saistībā ar Covid atsākšanu, politikas mīkstināšanu Ķīnā, spēcīgi darba tirgi, viegla pozicionēšana, satraukts investoru noskaņojums un veselīgas patērētāju un uzņēmumu bilances. Šķiet arī, ka esam sasnieguši centrālo banku neprātīguma maksimumu,” skaidroja Kolanovičs.
Sekojot Kolanoviča vadībai, JPMorgan akciju analītiķi ir izvēlējušies divas akcijas, lai veiktu pavērsienu. Viņi ir uzlabojuši šīs akcijas no neitrālas uz pirkšanu, kas ir stabila zīme, ka investoriem tas būtu jāņem vērā. Pēc lietošanas TipRanks datu bāze, mēs uzzinājām, ka katrs rādītājs ir ieguvis Pirkt vērtējumus arī no citiem analītiķu kopienas locekļiem. Apskatīsim tuvāk.
Valvoline, Inc. (Vvv)
Vispirms ir Valvoline, pasaules līderis automobiļu degvielas un smēreļļu, kā arī citu naftas atvasinājumu un ķīmisko vielu, piemēram, dzinēja dzesēšanas šķidrumu, ražošanā un izplatīšanā. Uzņēmumam ir liela nozīme ātrās apkopes eļļas maiņas nišā, un tas pārvalda otro lielāko šādu ķēdi ASV ar vairāk nekā 1,500 īpašumā un franšīzes vietām.
Pagājušajā gadā Valvoline sāka savu globālo produktu un mazumtirdzniecības sadalīšanas procesu atsevišķos meitasuzņēmumos. Paziņojumā, kas sakrita ar pēdējo ceturkšņa pārskatu, vadība atkārtoja, ka sadalīšana turpinās un ir paredzams, ka tā beigsies pirms fiskālā gada beigām septembrī.
Valvoline ir redzējis dubultu labumu no ekonomikas atsākšanas un cilvēku atgriešanās darbā. Iespēja restartēt ķieģeļu un javas atrašanās vietas bija svētīgs, bet vēl svarīgāk ir tas, ka cilvēkiem, kuri sāka nodarboties ar brīvā laika pavadīšanu, pieauga pieprasījums pēc Valvoline produktiem. Uzņēmuma augstākā pozīcija sasniedza zemāko punktu 2020. gada jūnija ceturksnī, un kopš tā laika tas ir pieredzējis konsekventu pieaugumu.
Jaunākajos ceturkšņa rezultātos par fiskālo 2. ceturksni Valvoline ziņoja par 22 miljonu ASV dolāru kopējo pārdošanas apjomu, kas ir par 886% vairāk nekā iepriekšējā gadā. Citos galvenajos rādītājos tīrie ienākumi palielinājās par 26% no 19. ceturkšņa 2. ceturkšņa, sasniedzot 21 miljonu ASV dolāru, un atšķaidītā EPS sasniedza 81 centus, kas ir par 45% vairāk nekā iepriekšējā gadā. Šis spēcīgais pieaugums ietvēra pārdošanas pieaugumu mazumtirdzniecības pakalpojumu sadaļā par 22% y/g.
Investoriem ir svarīgi, jo īpaši sarežģītā tirgus vidē, Valvoline jau sen ir apņēmusies atdot akcionāriem peļņu un naudu. Otrajā fiskālajā ceturksnī uzņēmums akcionāriem atdeva 57 miljonus ASV dolāru skaidrā naudā, izmantojot gan akciju atpirkšanas programmu, gan regulārus dividenžu maksājumus. Pēdējā dividenžu deklarācija par 12.5 centiem par akciju ir jāmaksā jūnijā. Pašreizējā līmenī dividendes gadā pieaug līdz 50 centiem un ienes 1.7%. Dividenžu galvenais faktors ir nevis ienesīgums, bet gan uzticamība; Valvoline maksājumu veikšanai ir 5 gadu vēsture, un pēdējo divu gadu laikā tas ir palielinājis tos divas reizes.
Izskaidrojot savu Valvoline akciju paaugstināšanu no neitrālas uz lieko svaru (ti, pirkt) ar mērķi 36 USD, JPMorgan's Džefrijs Zekausks raksta: “Marta sākumā mēs pazeminājām Valvoline reitingu uz Neutral. Mēs domājām, ka Valvoline ir labas būtiskās ieguldījumu īpašības, taču mēs arī uzskatījām, ka tā darbību ietekmēs pieaugošās izejvielu cenas un pieprasījuma pieauguma palēnināšanās, pieaugot naftas un benzīna cenām. Valvoline ziņoja, ka EBITDA 2. ceturksnī: F22 ir zemāka par 158 miljoniem ASV dolāru, salīdzinot ar mūsu prognozētajiem 167 miljoniem ASV dolāru un Street Consensus 163 miljoniem ASV dolāru. Mēs bijām pazeminājuši akcijas, jo domājām, ka varētu atrast pievilcīgāku ieejas punktu. Cena tagad ir zemāka par mūsu 29.52 USD pazemināto reitingu, un mēs to pievienotu pozīcijām. (Lai noskatītos Zekauska rekordu, noklikšķiniet šeit)
Kopumā par šo vidējas kapitalizācijas konglomerātu ir reģistrēti 4 analītiķu nesenie pārskati, un tie ir sadalīti 3 pret 1 par labu Buys over Holds — spēcīgam pirkšanas vienprātības reitingam. Akciju cena ir USD 28.25, un to vidējais mērķis 38 USD nozīmē pieaugumu par ~ 35% nākamo 12 mēnešu laikā. (Skatiet Valvoline akciju prognozi vietnē TipRanks)
Planētas piemērotība (PLNT)
Nākamais ir Planet Fitness, liela sporta zāļu un treniņu centru ķēde, kuras galvenā mītne atrodas Ņūhempšīrā. Ķēdei ir vairāk nekā 2,200 atrašanās vietu ASV, Kanādā, Meksikā, Panamā un Austrālijā, un tai ir vairāk nekā 16.2 miljoni maksājošu dalībnieku. Vairāk nekā 90% uzņēmuma atrašanās vietu pieder neatkarīgiem franšīzes ņēmējiem; pārējās daļas pieder uzņēmumam un to pārvalda.
2022. gada pirmajā ceturksnī Planet Fitness uzrādīja 15.9% pieaugumu viena un tā paša veikala pārdošanas sistēmā. Tas nodrošināja 196 miljonu dolāru pieaugumu kopējās sistēmas pārdošanas apjomā, kas ceturksnī sasniedza 961 miljonu USD. Uzņēmuma tīrie ienākumi gandrīz trīskāršojās no USD 6.2 miljoniem ceturksnī pirms gada līdz USD 18.4 miljoniem pašreizējā pārskatā. Atšķaidītais EPS arī piedzīvoja spēcīgu pieaugumu salīdzinājumā ar iepriekšējā gada atbilstošo periodu – no 7 centiem 1. ceturksnī līdz 21 centiem 19. ceturksnī. Planet Fitness ceturkšņa laikā atvēra 1 jaunas vietas.
Pēdējo dažu mēnešu laikā Planet Fitness ir virzījies uz paplašināšanos. Februārī uzņēmums iegādājās Sunshine Fitness, sporta zāļu ķēdi dienvidaustrumos ar 114 vietām. Pārcelšanās tika daļēji finansēta ar parāda refinansēšanas gājienu par kopējo summu 900 miljoni USD. Uzņēmums ir arī noslēdzis apgabala attīstības līgumu ar Jaunzēlandes Castle Point Fitness, lai paplašinātu Planet Fitness zīmolu šajā valstī.
Raugoties nākotnē, Planet Fitness sagaida, ka 2022. gadā ieņēmumu pieaugums salīdzinājumā ar iepriekšējā gada atbilstošo periodu būs aptuveni 50% s, bet koriģētie neto ienākumi pieaugs par 90% vai vairāk.
Atzīstot uzņēmuma potenciālo izaugsmi, JPMorgan 5 zvaigžņu analītiķis Džons Ivankoe paaugstināja PLNT akcijas uz lieko svaru (ti, pirkt), un viņa 90 USD cenas mērķis liecina par 28% pieaugumu nākamajam gadam. (Lai noskatītos Ivankoe sasniegumus, noklikšķiniet šeit)
Atbalstot savu nostāju, Ivankoe raksta: “PLNT izaugsmes algoritms ir neskarts, ko atbalsta izmantošanas tendenču uzlabošanās, stabila franšīzes ņēmēja ekonomika un vienības tukšums, jo aptuveni 2,230+ vienību ASV ķēde (un aptuveni 2,320 pasaules) tuvojas savam 4,000+ ASV mērķim. Mēs sagaidām 185 atvēršanas F22, jo zīmola attīstība ir "diezgan tuvu" 200 vienību gada darbības ātrumam.
“PLNT galīgā vērtība paredz 4,200 Ziemeļamerikas veikalu (360 uzņēmumi + 3,840 franšīzes) ar vidēji 7,000 dalībnieku/sporta zāli jeb ~10% no 18-75 gadus veciem ASV iedzīvotājiem, ieskaitot 20% no ASV iedzīvotājiem, kuriem jau ir dalība sporta zālē un aptuveni 16% mājsaimniecību ar zemām bankām (pēc Federālo rezervju sistēmas),” piebilda Ivankoe.
Kopumā šim fitnesa franšīzes devējam ir 12 jaunākie analītiķu vērtējumi, no kuriem 10 pirkumi ir pārliecinoši — 2 notur, lai panāktu vienprātīgu viedokli. Akcijas tiek tirgotas par USD 70.50, un to vidējā cena ir USD 93.08, kas liecina par viena gada pieauguma potenciālu 32% apmērā. (Skatiet PLNT akciju prognozi vietnē TipRanks)
Lai atrastu labas idejas akciju tirdzniecībai par pievilcīgiem vērtējumiem, apmeklējiet vietni TipRanks Vislabākie pirktie krājumi, nesen palaists rīks, kas apvieno visu TipRanks pašu kapitāla ieskatu.
Atbildības noraidīšana: Šajā rakstā izteiktie viedokļi ir tikai izteikto analītiķu viedoklim. Saturs paredzēts izmantot tikai informatīvos nolūkos. Pirms jebkādu ieguldījumu veikšanas ir ļoti svarīgi veikt pats savu analīzi.
Avots: https://finance.yahoo.com/news/time-let-2-stocks-penalty-132709095.html