DEFI (Decentralizētās finanses) ir jauna un strauji attīstoša tehnoloģija, kas piedāvā plašu finanšu pakalpojumu klāstu visā pasaulē. blockchain. Divi no populārākajiem DeFi protokoliem ir Uniswap un Pancakeswap. Abi šie protokoli lietotājiem nodrošina dažādus žetonu tirdzniecības veidus, taču kādas ir to atšķirības, kas izskaidro, kāpēc viens varētu būt labāks noteiktiem darījumu veidiem?
Šajā rakstā mēs padziļināti iedziļināsimies abās platformās un to salīdzināšanā to funkciju, maksu un risku ziņā.
Kas ir Uniswap?
Uniswap ir automatizēts likviditātes protokols, kura pamatā ir Ethereum viedie līgumi. Tas ļauj cilvēkiem tieši apmainīt ERC-20 žetonus pret ETH vai citiem ERC-20 žetoniem bez starpniekiem.
Tam ir ērti lietojams interfeiss, un tas ļauj lietotājiem izveidot savus likviditātes fondus, kurus var izmantot, lai tirgotos starp marķieru pāriem, bez nepieciešamības saskaņot pircējus un pārdevējus.
Uniswap ir paredzēts galvenokārt automatizētai tirdzniecībai, taču tas atbalsta arī manuālos darījumus, ja vēlaties vairāk kontrolēt savus darījumus.
Kas ir Pancakeswap?
Pancakeswap ir decentralizēta kriptovalūtas birža, kuras pamatā ir Binants Viedā ķēde (BSC). Tas ļauj lietotājiem apmainīties ar aktīviem, izmantojot tā automatizētā tirgus veidotāja (AMM) modeli, kas izmanto viedo līgumu, kas automātiski saskaņo pirkšanas un pārdošanas pasūtījumus. Platforma piedāvā augstu likviditāti, pateicoties lielajam lietotāju skaitam, kas tajā tirgojas.
Pancakeswap atbalsta arī ķīlu un lauksaimniecību, ļaujot lietotājiem nopelnīt atlīdzību par platformas likviditātes nodrošināšanu.
Uniswap un Pancakeswap salīdzināšana
Vissvarīgākā atšķirība starp Uniswap un Pancakeswap ir blokķēde, uz kuras tie ir balstīti: Ethereum vs. Binants Viedā ķēde (BSC). Tas ietekmē to žetonu veidu, kurus varat tirgot, kā arī ar darījumiem saistītās maksas. Uniswap ir veidots uz Ethereum, savukārt Pancakeswap ir veidots uz Binance viedķēdes.
Uzskaitīti žetoni
Runājot par žetonu tirdzniecību, Uniswap ir daudz plašāka izvēle salīdzinājumā ar Pancakeswap. Uniswap arī ļauj apmainīties ar citiem ERC-20 marķieriem, piemēram, ERC-721 (neaizvietojamiem marķieriem). No otras puses, Pancakeswap atbalsta tikai uz BSC balstītus marķierus.
Adopcijas līmenis
Ir grūti salīdzināt jau izveidotās decentralizētās biržas (DEX) to panākumu vai ieviešanas līmeņa ziņā. Jo īpaši Uniswap ir uzplaukusi pēc automatizētā tirgus veidotāja (AMM) funkcionalitātes ieviešanas, kas leģitimizēja DeFi pasauli. Tomēr PancakeSwap pieauguma temps, pateicoties BSC un CAKE marķierim, daudziem ir licis domāt, ka šis projekts varētu apsteigt Uniswap. Neskatoties uz lielāku lietotāju bāzi, Uniswap vidējais tirdzniecības apjoms liecina, ka salīdzinājumā ar PancakeSwap tai nav autoritātes. Lai gan abi projekti piedāvā atšķirīgus vērtību piedāvājumus, kas patīk dažādām lietotāju grupām un pieredzei, būtu interesanti uzzināt, vai PancakeSwap popularitātes ziņā var panākt Uniswap.
Cenas
Runājot par maksu, Uniswap iekasē 0.3% no katra jūsu veiktā darījuma. Tas ir ievērojami zemāks salīdzinājumā ar lielāko daļu centralizēto biržu. No otras puses, Pancakeswap ir mainīgas maksas atkarībā no tā, cik daudz likviditātes ir pieejams konkrētajā pūlā. Tomēr vispārīgi runājot, Pancakeswap tirdzniecības maksas ir ievērojami zemākas nekā Uniswap.
Risks
Runājot par riskiem, abas platformas ir atvērtā pirmkoda un neuzticamas, kas nozīmē, ka nevienā platformā glabātos līdzekļus nevar nozagt vai manipulēt. Tomēr katras platformas riska profils atšķiras pamatā esošās blokķēdes tehnoloģijas dēļ. Ethereum tiek izmantots daudz plašāk, un tam ir sena pieredze drošības jomā, savukārt BSC joprojām ir salīdzinoši jauns, un tā viedie līgumi ir mazāk auditēti nekā Ethereum līgumi.
Vietējie žetoni
1. KŪKAS žetons
PancakeSwap vietējais marķieris tiek izmantots, lai stimulētu lietotājus un apbalvotu viņus par platformas likviditātes nodrošināšanu.
PancakeSwap izlaida savu V2 atjauninājumu 2022. gada maijā, kas noteikti būs svētīgs tokenu turētājiem. Šajā atjauninājumā ir iekļauts maksimālais kopējais CAKE piedāvājums 750 miljonu apmērā.
CAKE žetonu īpašnieki iegūs jaunas priekšrocības, piemēram, svērto balsojumu, palielinātu saimniecību ražu un uzlabotus IFO piešķīrumus.
CAKE ierakstīšanas mehānisms paliek nemainīgs, taču lietotāji joprojām izmantos visas tā sākotnējās utilītas, piemēram, atlīdzības likviditātes nodrošinātājiem un loterijas balvas; papildus izmantošanai kā pārvaldības marķieris un lietderības marķieris loterijas biļešu un IFO marķieru pārdošanai.
Jūs varat iegādāties CAKE žetonus vienā no galvenajām biržām, piemēram, Binance, Kucoinun SushiSwap.
2. UNI marķieris
Uniswap vietējais marķieris tiek izmantots, lai stimulētu lietotājus un apbalvotu viņus par platformas likviditātes nodrošināšanu. Tas arī ļauj viņiem balsot par ierosinātajiem protokola jauninājumiem un izmaiņām.
Šis marķieris tika nosūtīts 2020. gada septembrī tiem, kuri ir veikuši kriptovalūtas tirdzniecību Uniswap pirms šī datuma. Vietnē Genesis tika izkalts 1 miljards UNI žetonu, un katras personas daļa tika sadalīta noteiktā daļā 60%, 21.51%, 17.80% un 0.69% attiecīgi kopienai, komandai, investoriem un padomniekiem.
Žetonu īpašnieki tagad ir daļa no Uniswap lēmumu pieņemšanas procesa un var balsot par to, kā tiks piešķirti platformas līdzekļi, vai ieteikt izmaiņas tās darbībā, izmantojot viņu īpašumtiesības uz UNI marķieriem.
UNI žetonus varat iegādāties lielākajās biržās, piemēram Coinbase, Binance un Bitfinex.
Faktori, kas jāņem vērā, izvēloties decentralizētu apmaiņu
Izvēloties pareizo DEX, jāņem vērā vairāki svarīgi faktori, tostarp likviditāte, maksas un risks. Jums vajadzētu pievērst uzmanību arī tokenomikai un vietējiem marķieriem, kas saistīti ar katru platformu, jo tie var piedāvāt papildu priekšrocības, piemēram, svērto balsošanu vai uzlabotu IFO piešķiršanu.
Jūsu izvēle būs atkarīga no tā, kura platforma labāk atbilst jūsu vajadzībām un vēlmēm.
Pirms jebkādu ieguldījumu veikšanas kādā no projektiem veiciet pienācīgu rūpību, kā arī pievērsiet uzmanību to attiecīgajām kopienām, lai iegūtu plašāku ieskatu no pieredzējušiem lietotājiem, kuri var sniegt jums labāku izpratni par abiem DEX.
Kopumā, lai gan Uniswap ir priekšrocības attiecībā uz lietotāju bāzi un likviditāti, PancakeSwap ātri atgūst, pateicoties tā V2 atjauninājumam un CAKE marķierim, kas ir kļuvis populārs lietotāju vidū.
Tirdzniecības priekšrocības decentralizētās biržās
1. Lietotāja autonomija: Decentralizētās biržas piedāvā lietotājiem pilnīgu kontroli pār saviem līdzekļiem, kas nozīmē, ka viņi ir vienīgie, kas var tiem piekļūt. Tas ir pretrunā ar centralizētām apmaiņām, kurās lietotājs ir platformas žēlastībā par savu aktīvu glabāšanu un drošību.
2. Drošība: DEX visi darījumi tiek reģistrēti publiskā blokķēdē, kas apgrūtina hakeriem iejaukties ierakstos vai nozagt līdzekļus no lietotāju makiem.
3. Privātums: Tā kā decentralizētai apmaiņai nav nepieciešama lietotāja personas informācija, tirdzniecības darbības paliek anonīmas un nav izsekojamas trešajām pusēm, piemēram, iestādēm vai valdībām.
4. anonimitāte: lietotāji var piedalīties darījumos, neatklājot savu identitāti vai nesniedzot nekādu personisku informāciju.
5. Zemākas izmaksas: Decentralizētajām biržām parasti ir zemākas tirdzniecības maksas nekā centralizētajām, padarot tās par rentablāku iespēju tiem, kas vēlas tirgoties ar kriptovalūtu aktīviem.
Tirdzniecības trūkumi decentralizētās biržās
1. Tehniskā sarežģītība: Nepieredzējušiem lietotājiem decentralizētās apmaiņas izmantošanas tehniskais process var būt biedējošs un mulsinošs.
2. Likviditātes risks: Tā kā DEX joprojām ir salīdzinoši jauni, tiem parasti ir zems tirdzniecības apjoms, kas var izraisīt cenu nobīdi un apgrūtināt pircēju vai pārdevēju atrašanu noteiktiem aktīviem.
3. Atbalsta trūkums: Ja lietotājs saskaras ar problēmām, tirgojoties ar DEX, parasti nav klientu apkalpošanas komandas, kas sniegtu palīdzību, jo lielākā daļa decentralizēto biržu darbojas bez centrālā kontaktpunkta.
4. Normatīvā nenoteiktība: Decentralizētajām biržām trūkst nepieciešamo noteikumu, kas centralizētajām biržām bieži ir nepieciešami, lai tās varētu likumīgi darboties noteiktās jurisdikcijās, padarot tās par potenciāli augsta riska ieguldījumiem tiem, kuri nepārzina regulējošo vidi.
5. Neaizsargātība pret hakeriem: Tā kā DEX ir veidoti uz publiskām blokķēdēm, tie var būt neaizsargāti pret uzlaušanu, ja protokoli nav pietiekami aizsargāti. Tas var novest pie līdzekļu zaudēšanas lietotājiem, kuri ir glabājuši savus īpašumus apdraudētā platformā.
Secinājumi
Decentralizētās apmaiņas piedāvā lietotājiem vairākas priekšrocības, piemēram, lielāku autonomiju, drošību, privātumu un anonimitāti. Tomēr tiem ir arī vairāki trūkumi, kas jāņem vērā pirms ieguldīšanas vai tirdzniecības tajos, tostarp tehniskā sarežģītība, likviditātes riski, atbalsta trūkums un regulējuma nenoteiktība. Ir svarīgi veikt savu izpēti un izvēlēties DEX, kas vislabāk atbilst jūsu vajadzībām, vienlaikus ņemot vērā saistītos riskus.
Uniswap ir kļuvis par vadošo DEX lietotāju bāzes un likviditātes ziņā, taču PancakeSwap ātri vien tuvojas, pateicoties tā V2 atjauninājumam un CAKE marķierim, kas ir saņēmis labu atsaucību lietotāju vidū. Abas platformas piedāvā unikālas priekšrocības, tāpēc jums ir jāizlemj, kura no tām labāk atbilst jūsu prasībām.
Vienmēr atcerieties veikt savu izpēti un novērtēt saistītos riskus pirms jebkādu līdzekļu piešķiršanas.
Avots: https://www.cryptopolitan.com/uniswap-vs-pancakeswap-making-sense-of-defi/