"Mans padomnieks uzstāj, ka tas ir labs, zema riska ieguldījums." Es esmu daļēji pensijā 63 gadu vecumā ar ietaupītiem 2 miljoniem dolāru. Mans finanšu konsultants vēlas, lai es pusi no savas naudas iegremdēju mūža rentē. Vai man tas jādara?

jautājums: Man ir 63 gadi un esmu daļēji pensijā. Man nav parādu. Man ir 2 miljoni USD pirmsnodokļu 401(k) un aptuveni 60 0.5 USD citi ietaupījumi un 2008 miljoni USD nekustamajā īpašumā. Es algoju fiduciāru finanšu konsultantu, savu pirmo, apmēram pirms pieciem mēnešiem. Pirms tam savus ieguldījumus biju pārvaldījis pasīvi. Es definēju savu vēlamo riska līmeni konsultantam kā zemu. Es vēlētos izvairīties no lielām tirgus korekcijām, piemēram, XNUMX. gadā un tagad. 

Viņa ieteikums bija ieguldīt 50% ETF, ko viņi aktīvi pārvalda, un pārējos 50% indeksētā mūža rentē. No šī rīta ETF konts ir samazinājies par 19%. Es neieguldīju mūža rentē. Es nekad neesmu bijis liels mūža rentes cienītājs, taču mans padomnieks uzstāj, ka tas ir labs zema riska ieguldījumu līdzeklis. Vai mainīga mūža rente man ir laba izvēle? Man ļoti nepatīk doma par 50% no saviem pensijas uzkrājumiem uz 10 gadiem. (Vai meklējat finanšu konsultantu? Šis rīks var palīdzēt jums atrast padomdevēju, kas apmierinās jūsu vajadzības.)

Atbilde: Diemžēl šeit parādās daudz sarkano karogu, no kuriem pirmais ir tas, ka, lai gan jūsu padomnieks var sevi dēvēt par uzticības personu, viņš, iespējams, nedarbojas jūsu interesēs. “Vairumā gadījumu indeksētās mūža rentes tiek pārdotas par komisijas maksu. Ja padomnieks apgalvoja, ka ir uzticības persona, un pārdeva mūža renti, kaut kas netiek aprēķināts,” saka sertificēts finanšu plānotājs Kriss Čens no Insight Financial Strategists. 

Vai jums ir problēmas ar finanšu konsultantu vai meklējat jaunu? E-pasts [e-pasts aizsargāts].

Ņemiet vērā, ka īsts uzticības padomnieks saņems uz atlīdzību balstītu kompensāciju, nevis komisijas maksu par produktiem, tādēļ, ja jūsu konsultants apgalvo, ka ir uzticības persona un iesaka ieguldījumu, kas viņam maksā komisijas naudu, tam vajadzētu būt sarkanam karodziņam. Fiduciārie padomnieki, kas pieder Nacionālajai personīgo finanšu konsultantu asociācijai (NAPFA) un citām līdzīgām uz uzticību orientētām profesionālajām organizācijām, piemēram, CFP padomei, apņemas sniegt konsultācijas klienta interesēs. "Viens no veidiem, kā viņi to dara, ir tas, ka viņi nenokļūst interešu konflikta situācijās, piemēram, viņiem tiek maksātas komisijas par tādiem produktiem kā mūža rentes," saka Čens. (Vai meklējat finanšu konsultantu? Šis rīks var palīdzēt jums atrast padomdevēju, kas apmierinās jūsu vajadzības.)

Neatkarīgi no tā, vai viņš ir īsts uzticības persona, "maz ticams, ka mainīga mūža rente šeit būtu izdevīga pieeja, jo īpaši salīdzinājumā ar zemu izmaksu pasīvo," saka sertificēts finanšu plānotājs Elliots Dols no Bekingemas stratēģiskās bagātības. Viens no lielākajiem mainīgās mūža rentes negatīvajiem aspektiem ir ar to bieži saistītās augstās izmaksas, tostarp administratīvās maksas, fonda izdevumi par ieguldījumiem savstarpējos atradumos un citas. Turklāt Dole piebilst: “Uzmanieties no apgrūtinošiem nodošanas grafikiem ar indeksētām mūža rentēm. Struktūras sarežģītība pastāv, lai gūtu labumu emitentam, nevis ieguldītājam. Tas nozīmē, ka mūža rentes ir priekšrocības un šī MarketWatch ceļvedis sniedz noderīgus padomus par mūža rentēm, tāpat kā tas notiek šī viens.

Citas lietas, kas jāņem vērā, ir tādas, ka pastāv daudzi riska veidi, kurus jūsu konsultantam vajadzētu palīdzēt jums saprast. “Jautājiet, kādi riski tiek prioritāri, iesakot šo konkrēto mūža renti. Vai mūža rente aizsargā aktīva vērtību vai jūsu nākotnes ienākumu plūsmu no mūža rentes? Varbūt mūža rente ir zems risks nākotnes ienākumu ziņā, bet kā ir ar risku atteikties no likviditātes 50% no saviem pensijas uzkrājumiem? saka Kans. 

Neatkarīgi no tā, ko jūs izlemjat, jums un jūsu konsultantam ir obligāti jāvienojas par zema riska portfeļa īpašībām. Sertificēts finanšu plānotājs Bils Kans no Candent Capital saka, ka jums vajadzētu padziļināti apspriesties ar savu konsultantu par aktīvi pārvaldītas ETF stratēģijas ieteikuma pamatojumu un to, kāpēc mūža rente ir labs zema riska ieguldījumu instruments.

“Neviena stratēģija nedarbojas visos periodos un ekonomiskajos apstākļos, un visām saprātīgām stratēģijām ir jāpiedzīvo savs brīdis, lai uzspīdētu, taču var paiet gadi, līdz šie brīži nāks. Vai jūsu padomdevēja izpratne par zemu risku atbilst jūsu zemā riska definīcijai? Vēsture ir parādījusi, ka pat zema riska stratēģijas var ciest lielu tirgus korekciju laikā,” saka Kans.

Tā kā pašlaik atrodas tirgus (no brīža, kad jūs mums rakstījāt), rezultāts -19% ETF portfelim nebija pārāk slikts. Tomēr Čens saka: "Manuprāt, jums ir nepieciešams īsts uzticības padomnieks, kas specializējas pensionēšanās plānošanā, kurš, iespējams, sāks ar finanšu plānu, lai pilnībā izprastu jūsu situāciju un mērķus. Šādu personu var atrast NAPFA vai XY plānošanas tīklā. (Vai meklējat finanšu konsultantu? Šis rīks var palīdzēt jums atrast padomdevēju, kas apmierinās jūsu vajadzības.)

Profesionāļi saka, ka ir svarīgi arī apskatīt citas stratēģijas, lai samazinātu risku. Dažādiem plānotājiem ir atšķirīgas stratēģijas, un sertificēts finanšu plānotājs Maikls DeMassa no Forza Wealth saviem konservatīvajiem klientiem, kuri meklē labus zema riska ieguldījumus, saka: “Mēs esam iegādājušies ASV Valsts kases ar termiņu no sešiem mēnešiem līdz trim gadiem. Pašreizējais ienesīgums līdz termiņa beigām ir nedaudz virs 4%.

Atkarībā no tā, kā izskatās jūsu portfelis attiecībā uz akcijām un obligācijām, ja klients lūgtu zemāku riska tolerances līmeni — portfelis, kas sastāv no skaidras naudas, kompaktdiskiem vai īstermiņa ASV Valsts kases obligācijām, šķiet piemērots, saka sertificēts finanšu plānotājs Skots. O'Braiens no Worthpointe Wealth Management. Patiešām, izplatot kompaktdiskus vairākās FDIC apdrošinātās bankās, jūs aizsargāsiet pamatkapitālu. “Kompaktdiski maksā pievilcīgas procentu likmes. Pašlaik ir pieejami 12 mēnešu kompaktdiski, kas maksā vairāk nekā 4%,” stāsta McClarren Financial Advisors sertificēts finanšu plānotājs Gregs Rēders.

Vai jums ir problēmas ar finanšu konsultantu vai meklējat jaunu? E-pasts [e-pasts aizsargāts].

Jautājumi rediģēti īsuma un skaidrības labad.