Iespējams, neviens tehnoloģiju uzņēmums, pat ne Microsoft vai Google, nav labāk sagatavots par Nvidia, lai gūtu nozīmīgus ieguvumus tuvākajā laikā no sacensībām par mākslīgā intelekta ģenerēšanas iespēju izveidi.
Šeit ir problēma: visi to jau zina.
Nvidia akciju cena pēdējo sešu mēnešu laikā ir vairāk nekā dubultojusies. Tas padara to par vislabāko veiktspēju visā S&P 500 šajā laikā. Mikroshēmu ražotāja tirgus vērtība tagad ir pārsniegusi Tesla un Facebook mātes uzņēmuma Meta Platforms tirgus vērtību un ir tuvu Berkshire Hathaway aptumšošanai — visi ir daudz lielāki uzņēmumi gada ieņēmumu ziņā. Saskaņā ar uzņēmuma kvantitatīvās izpētes direktores Ann Larson teikto, Bernstein Research arī novērtē Nvidia kā vienu no pārpildītākajām akcijām mikroshēmu sektorā un vienu no divām, kas pēdējo divu mēnešu laikā ir palikušas visvairāk pārpildītajā decilē.
Lielākā daļa Nvidia ieguvumu ir gūti pēdējo trīs mēnešu laikā, jo ar mākslīgo intelektu darbināmā tērzēšanas robota ChatGPT publiskā izlaišana novembra beigās izraisīja jaunu entuziasma vilni par tā saukto ģeneratīvo AI un to, kā tas varētu mainīt tādus pakalpojumus kā interneta meklēšana. , produktu dizains, rakstīšana un programmēšana. Jaunajai tehnoloģijai ir nepieciešama intensīva skaitļošanas jauda datu centros, kur Nvidia jau ir izveidojusi lielu un augošu biznesu saviem grafikas procesoriem un programmatūrai, kas paredzēta AI lietojumprogrammām. Uzņēmums otrdien nāca klajā ar daudziem paziņojumiem ikgadējās GTC izstrādātāju konferences ietvaros, kurā galvenā uzmanība tika pievērsta ģeneratīvajām AI iespējām.
KĀ GOOGLE KĻŪTA UZMANĪGI ATTIECĪBĀ UZ AI UN ATKLĀJA MICROSOFT
Šie paziņojumi galvenokārt bija tehniski, taču tie tomēr iespaidoja Volstrītu. Mets Remzijs no TD Cowen raksturoja šo notikumu kā “aizbēgušo AI līderi, kas vēl vairāk paplašina diafragmas atvērumu”, savukārt Marks Lipaciss no Džeferija sacīja, ka notikumi veicina Nvidia kā “de facto standartu AI un ģeneratīvajām AI lietojumprogrammām” piezīmē. klientiem. Nvidia arī rīkoja analītiķu sanāksmi pēc otrdienas noslēguma zvana, kurā finanšu direktore Kolete Kresa sacīja, ka uzņēmums saskata "arvien lielāku pieprasījumu" no saviem galvenajiem mākoņdatošanas klientiem, pat salīdzinot ar spēcīgo prognozi, ko tas sniedza pēdējā peļņas aicinājumā pirms mēneša. .
LASIET UZ FOX BUSINESS LIETOTNES
Tas trešdien palīdzēja akcijām palielināties par vairāk nekā 4%. Nvidia akcijas tagad gūst tikai nedaudz vairāk nekā 60 reižu lielākus ienākumus uz priekšu — tādu līmeni, kādā nestabilās akcijas pēdējo desmit gadu laikā ir piedzīvojušas tikai vienu reizi. Tas ir radījis zināmas grūtības analītiķiem, kuri ir sajūsmā par Nvidia izredzēm, bet pārāk labi zina pusvadītāju tirgus un jo īpaši Nvidia ciklisko raksturu. Saskaņā ar FactSet datiem Nvidia akciju cena kopš 50. gada beigām trīs reizes ir uzlēkusi virs 2017 reižu lielāka nekā nākotnes peļņa, bet kritusies tikai spēļu vājuma periodu, datu centra tēriņu maiņu un kriptovalūtu ieguvēju pieprasījuma svārstību dēļ.
Bils Geitss saka, ka AI RADA DRAUDUS POPULĀRAI MEKLĒTĀJAI
Vai šoreiz būs savādāk? Nvidia bizness, kas saistīts ar ģeneratīvo AI, gandrīz pilnībā ir atkarīgs no pasaules lielāko tehnoloģiju gigantu – jo īpaši Microsoft un Google – kapitālizdevumiem. Abas no tām pēdējā mēneša laikā ir izstrādājušas agresīvus plānus, lai iekļautu ģeneratīvo AI tādos pakalpojumos kā meklēšana un biroja programmatūra; Google tērzēšanas robots Bard tika atklāts otrdien. Tims Arcuri no UBS pagājušās nedēļas piezīmē prognozēja, ka ģeneratīvais AI nākamā gada vai divu laikā varētu palielināt pieprasījumu pēc 10 līdz 15 miljardiem ASV dolāru vērtu grafisko mikroshēmu jeb GPU. Analītiķi šobrīd sagaida, ka Nvidia gada ieņēmumi trīs gados pārsniegs 46 miljardus ASV dolāru, kas nozīmē, ka gada pieauguma temps ir vidēji 20%, kas ir ievērojams temps mikroshēmu ražotājam Nvidia mērogā.
Taču datu centra kapitālieguldījumi nenotiek vienmērīgā tempā. Un Nvidia var saskarties ar pieaugošu konkurenci no Advanced Micro Devices, kas izlaiž savus GPU mikroshēmas datu centriem. Tomēr Nvidia iespēja tiek uzskatīta par pārāk labu, lai to neizmantotu piesardzības vārdā. Džozefs Mūrs no Morgan Stanley pagājušajā nedēļā paaugstināja akcijas līdz pirkšanas reitingam, pat atzīmējot, ka novērtējums "ir pārcēlies uz stratosfēru". Savā ziņojumā Mūra kungs atzīmēja, ka "paaudžu AI attīstība ir pārāk liela megatrends, lai novērstu taktiskās problēmas." Uz Nvidia akcijām var būt grūti izdarīt likmes šādos līmeņos, taču derības pret uzņēmumu šķiet arī neprātīgi.
Avots: https://finance.yahoo.com/news/nvidia-winning-ai-race-t-212208697.html