Gūstiet peļņu no litija uzplaukuma ar šīm akcijām

Elektrisko transportlīdzekļu pieaugumam ir bijusi liela ietekme uz vairākām nozarēm. Pāreja no iekšdedzes uz EV nozīmē, ka pieprasījums pēc naftas un gāzes laika gaitā samazināsies, tāpat kā pieprasījums pēc dažām iekšdedzes transportlīdzekļu daļām, kas vairs nav vajadzīgas ar EV, piemēram, dzinēju, piedziņu un izmešu sistēmām.

Papildus pieprasījuma samazinājumam noteiktās jomās, plaukstošā elektrisko transportlīdzekļu rūpniecība redz, ka pieprasījums pēc iepriekš nišas produktiem, piemēram, litija, pieaug līdz iepriekš neredzētam līmenim. Pakāpeniska iekšdedzes samazināšanās un ar elektrisko dzinēju darbināmu transportlīdzekļu skaita palielināšanās rada pieprasījumu pēc litija un citiem materiāliem, kas bagātina uzņēmumus, kas iegūst šīs izejvielas.

Apskatīsim trīs litija ieguves krājumus, kas ir labi novietoti nākotnes litija pieprasījumam, taču arī regulāri maksā dividendes akcionāriem.

Litija ieguve visā pasaulē

Litijs ir dabas resurss, kas sastopams tikai dažās vietās pasaulē. Minerāls ir kritiska akumulatoru ražošanas sastāvdaļa, un, ņemot vērā to, ka akumulatoru pieprasījums pasaulē strauji pieaug, pateicoties EV pieaugumam, pēdējos gados litijs ir nonācis īpaši uzmanības centrā.

Litiju var iegūt trīs veidos, bet tikai divi pašlaik ir komerciāli dzīvotspējīgi. Pirmkārt, litiju var iegūt no sālījuma nogulsnēm gruntsūdeņos. Šī metode galvenokārt attiecas tikai uz Dienvidameriku, jo tā nav izplatīta citās pasaules daļās. Otrkārt, litiju var iegūt no cietajiem iežiem, kas veidojas, kad magma no lavas atdziest un sacietē. Šī metode ir biežāka. Treškārt, litijs atrodas mālos noteiktās pasaules daļās, taču šī metode vēl nav atzīta par komerciāli dzīvotspējīgu.

Litija ieguves process ir svarīgs, jo tas nozīmē, ka tikai dažos pasaules reģionos ir pieejams litijs, nemaz nerunājot par iespēju to iegūt lielos daudzumos. Tas palīdz izskaidrot, kāpēc ieguves rūpniecība ir diezgan koncentrēta, tāpat kā globālās rezerves. Tādām precēm kā nafta vai zelts parasti ir liels piedāvājums dažādās vietās visā pasaulē, un daudzi uzņēmumi iegādājas šīs preces. Litijs ir ļoti koncentrēts, kas nozīmē, ka dažiem uzņēmumiem ir liela ietekme un līdz ar to tas ir nozīmīgs investoriem.

Austrālijā ir vairāk nekā puse no pasaulē zināmajām litija rezervēm, un tā ir otra lielākā litija gada ražotāja aiz Čīles. Šai valstij ir otrā lielākā litija rezervju kopsumma, kas ir aptuveni puse no Austrālijas līmeņa. Šī iemesla dēļ tikai 11 raktuves visā pasaulē veido gandrīz 100% no kopējā litija ražošanas apjoma.

Jūsu ķīmiskā romantika?

Mūsu pirmais krājums ir Albemarle Corp. (ALB), uzņēmums, kas visā pasaulē izstrādā, ražo un tirgo speciālas ķīmiskas vielas. Uzņēmums darbojas trīs segmentos: litija, broma un katalizatori. Litija segments piedāvā dažādus uz litija bāzes izgatavotus izstrādājumus izmantošanai akumulatoru ražošanā, tāpēc Albemarle ir akcija, kas, mūsuprāt, var gūt labumu no litija uzplaukuma. Albemarle ir arī citi uzņēmumi, tāpēc tā nav tīra litija spēle. Tomēr litija dēļ Albemarle ieņēmumi ir palielinājušies, jo 2023. gadā vajadzētu iegūt aptuveni trīskāršus ieņēmumus, kas Albemarle bija 2021. gadā.

Uzņēmums tika dibināts 1887. gadā, šogad tam vajadzētu gūt aptuveni 7.2 miljardus ASV dolāru ieņēmumus, un tā tirgus vērtība ir 33 miljardi ASV dolāru. Tas padara Albemarle par lielāko litija uzņēmumu pasaulē pēc tirgus apjoma.

Mēs domājam, ka Albemarle, neskatoties uz jau tā iespaidīgo izaugsmi, pārskatāmā nākotnē var turpināt palielināt ieņēmumus par 7.5% gadā. Ieņēmumiem vajadzētu pieaugt līdz 2023. gadam, taču mēs atzīmējam, ka uzņēmums sasniegs griestus ražošanas un līdz ar to arī ieņēmumu ziņā. Turklāt izmaksas turpina pieaugt, un nav sagaidāms, ka litija cenu sākotnējais pieaugums atkārtosies.

Uzņēmumam ir ļoti pievilcīga 27 gadu dividenžu pieauguma sērija, un tas kopumā palielina izmaksu ar spēcīgu likmi. Tas nozīmē, ka Albemarle ir spēcīga dividenžu pieauguma akcija, taču mēs atzīmējam, ka ienesīgums ir ļoti mazs - tikai 0.6%. Lai gan šis ienesīgums nav pievilcīgs, uzņēmumam ir spēcīgas dividenžu izaugsmes perspektīvas.

Dienvidamerikas litija spēle

Mūsu nākamie krājumi ir Sociedad Quimica y Minera de Chile SA (Kv.m), uzņēmums, kas ražo un izplata īpašas augu barības vielas, jodu un tā atvasinājumus, litiju un tā atvasinājumus, kā arī citas ķīmiskas vielas un saistītus produktus. Tāpat kā Albemarle, Sociedad Quimica ir daudzveidīgs uzņēmums, un tāpēc tas nav tikai litija spēle. Tomēr Sociedad Quimica ir guvusi to pašu labumu no litija uzplaukuma, un mēs sagaidām, ka tas turpināsies.

Uzņēmums tika dibināts 1968. gadā, un tas atrodas Čīlē, kurā ir pasaulē otrā lielākā litija rezerve. Ieņēmumi gandrīz 11 miljardu dolāru apmērā šogad ir vairāk nekā četras reizes lielāki par tiem, kas bija 2021. gadā litija uzplaukuma dēļ.

Acīmredzot mēs negaidām, ka šāda veida izaugsme turpināsies, taču pārskatāmā nākotnē uzņēmuma ieņēmumu bāzei vajadzētu palikt diezgan augstai gandrīz USD 11 miljardu apmērā.

Sociedad Quimica nevar runāt par dividenžu pieauguma sēriju, bet tas ir tāpēc, ka tā maksā mainīgas dividendes, pamatojoties uz šī gada ienākumiem un naudas plūsmām. Piemēram, 2022. gadā kopējās ASV ADR deklarētās dividendes ir USD 7.64 par akciju. Tas ir labs gandrīz 8% ienesīgums no pašreizējās akciju cenas. Lai gan turpmākās dividendes ir atkarīgas no ienākumiem, mēs uzskatām, ka Sociedad Quimica tuvākajā nākotnē varētu būt ļoti ienesīgs.

Samaziniet litiju un dividendes

Mūsu trešais krājums ir Mineral Resources Ltd. (MALRF), uzņēmums, kas Austrālijā pārvalda daudzveidīgu ieguves un kalnrūpniecības pakalpojumu biznesu. Uzņēmumam ir daudzi uzņēmējdarbības virzieni, kas ir ārpus litija, taču, tāpat kā citi šajā sarakstā, uzņēmuma biznesā mūsdienās dominē akumulatora komponents.

Uzņēmums tika dibināts 1993. gadā, un šogad tā ieņēmumi būs aptuveni 4.3 miljardi dolāru, kas ir gandrīz divas reizes vairāk nekā 2021. gadā. Mēs sagaidām, ka nākamgad ieņēmumi atkal strauji pieaugs, līdz tas samazināsies, līdzīgi kā Sociedad Quimica.

Tāpat kā Sociedad Quimica, Mineral Resources maksā mainīgu dividendi. Pagājušā gada kopējās dividendes bija USD 2.04 par akciju, savukārt šogad dividendes bija tikai USD 0.68. Nav iespējams paredzēt, ko uzņēmums maksās gadu no gada, taču mēs sagaidām, ka dividendes saglabāsies pārskatāmā nākotnē, ņemot vērā uzņēmuma izaugsmes perspektīvas, it īpaši, ja litija cenas joprojām būs spēcīgas.

Final Domas

EV pieaugums ir radījis milzīgu pieprasījumu pēc noteiktiem savienojumiem, jo ​​litijs ir saraksta augšgalā. Ņemot vērā litija ieguves darbību koncentrāciju, nav daudz uzņēmumu, kas varētu gūt labumu no EV uzplaukuma pieprasījuma pēc litija.

Mēs redzam Albemarle, Sociedad Quimica un Mineral Resources kā trīs akcijas, kurām ir ne tikai milzīgs izmērs un mērogs, bet arī labas izaugsmes perspektīvas, kā arī vēlme un spēja atgriezt kapitālu akcionāriem, izmantojot dividendes.