Inflācijas ietekme uz investīcijām

Kā investori var aizsargāt savus portfeļus no augošās inflācijas ietekmes

Vai jūtat, ka esat finansiāli atstumts? Jūs neesat vienīgais. Saskaņā ar ziņojumiem 2022. gadā inflācija ir sasniegusi augstāko punktu. Tā ir skārusi vairākus uzņēmumus neatkarīgi no mēroga, jo samazinājies patērētāju pirkumi. 

Kas ir inflācija?

Inflācija ir ekonomiska parādība, kuras rezultātā ekonomikā ilgākā laika posmā nepārtraukti pieaug vispārējais pakalpojumu un preču cenu līmenis. Pētniecības perspektīva, savā paraugā par uzņēmējdarbību inflāciju raksturo kā pastāvīgu dzīves dārdzības pieaugumu, ko bieži mēra ar patēriņa cenu indeksu (PCI).

Inflācija ir nopietnas bažas investoriem, jo ​​tā laika gaitā var iznīcināt viņu ieguldījumu pirktspēju. Inflācija var ietekmēt arī ekonomiku un finanšu tirgus, izraisot izmaiņas procentu likmēs, akciju cenās un obligāciju ienesīgumā. Šeit mēs izpētīsim inflācijas ietekmi uz ieguldījumiem un apspriedīsim veidus, kā investori var aizsargāt savus portfeļus no augošās inflācijas ietekmes.

Inflācijas ietekme uz investīcijām

Inflācija var būtiski ietekmēt ieguldījumus, jo laika gaitā tā samazina faktisko naudas vērtību. Paaugstinoties preču un pakalpojumu vispārējam cenu līmenim, par tādu pašu naudas summu var nopirkt mazāk preču un pakalpojumu. Tas nozīmē, ka ieguldītājiem, kuriem ir nauda vai tās ekvivalenti, viņu ieguldījumu vērtība reālajā izteiksmē var samazināties. 

Piemēram, ja inflācija ir 3% un ieguldītājam ir 100 USD skaidrā naudā, šīs naudas vērtība pirktspējas izteiksmē pēc viena gada tiks samazināta līdz 97 USD.

Saites

Saites ir vērtspapīru veids, ko emitē valdības un citas organizācijas, lai piesaistītu līdzekļus no investoriem. Kad kāds pērk obligāciju, viņš aizdod naudu emitentam un pretī saņem procentu maksājumus un pamatsummu termiņa beigās. Obligāciju procentu maksājumi ir fiksēti, kas nozīmē, ka, pieaugot inflācijai, maksājumu faktiskā vērtība samazinās. 

Ja jūs turat obligāciju līdz dzēšanas termiņam, jūs saņemsiet obligācijas nominālvērtību, bet inflācijas dēļ pamatsummas pirktspēja būs mazāka. Tā rezultātā pieaugošā inflācija var novest pie zemākas obligāciju reālās peļņas.

Krājumi

Krājumi pārstāv īpašumtiesības korporācijā, un, pērkot akcijas, jūs pērkat daļu no uzņēmuma peļņas un aktīviem. Paaugstinoties inflācijai, uzņēmumiem var rasties augstākas izejvielu un darbaspēka izmaksas, kā rezultātā samazināsies peļņas norma. Tas var novest pie zemākām akciju cenām, jo ​​investori kļūst piesardzīgāki attiecībā uz uzņēmuma peļņas potenciālu. No otras puses, daži uzņēmumi var pārnest augstākās izmaksas uz patērētājiem, paaugstinot cenas, kas var novest pie lielākas peļņas un augstākas akciju cenas.

Nekustamais īpašums

Nekustamais īpašums ir taustāms īpašums, kas laika gaitā var nodrošināt ienākumus un atzinību. Inflācija var ietekmēt nekustamo īpašumu vairākos veidos. Paaugstinoties inflācijai, pieaug būvmateriālu un darbaspēka izmaksas, kā rezultātā samazinās investīcijas. 

Investīciju stratēģijas portfeļu aizsardzībai no inflācijas

Investori var izmantot vairākas ieguldījumu stratēģijas, lai aizsargātu savus portfeļus no inflācijas ietekmes. Dažas no šīm stratēģijām ietver:

Ieguldījumi pret inflāciju aizsargātos vērtspapīros

Pret inflāciju aizsargātie vērtspapīri ir ieguldījumi, kas īpaši paredzēti aizsardzībai pret inflāciju. Šie vērtspapīri ietver Valsts kases ar inflāciju aizsargātus vērtspapīrus (TIPS) un ar inflāciju saistītās obligācijas. TIPS ir ASV Valsts kases emitētas obligācijas, kas ir indeksētas atbilstoši inflācijai, kas nozīmē, ka obligācijas pamatvērtība palielinās līdz ar inflāciju. 

Ar inflāciju saistītās obligācijas darbojas līdzīgi, taču tās emitē citas valdības un korporācijas. Ieguldot pret inflāciju aizsargātos vērtspapīros var nodrošināt investorus ar nodrošinājumu pret inflāciju, jo šo vērtspapīru vērtība pieaug līdz ar inflāciju.

Ieguldījumi nekustamos aktīvos

Materiālie aktīvi ir fiziski aktīvi, piemēram, nekustamais īpašums, preces un dabas resursi. To vērtība pieaug līdz ar inflāciju. Piemēram, pieaugot inflācijai, tādām precēm kā zelts un nafta mēdz pieaugt. 

Tomēr ieguldījumi materiālajos aktīvos var būt arī riskanti, jo šo aktīvu vērtība var būt nepastāvīga un pakļauta tirgus svārstībām.

Investīciju dažādošana

Diversifikācija ir derīga ieguldījumu stratēģija, kas ietver ieguldījumu sadali dažādās aktīvu klasēs. Tas var palīdzēt samazināt zaudējumu risku no jebkura ieguldījuma. Diversifikācija var arī aizsargāt pret inflācijas ietekmi, jo dažādu aktīvu klases inflācijas periodos darbojas atšķirīgi. 

Piemēram, lai gan akcijas var slikti darboties inflācijas periodos, preces un nekustamais īpašums var darboties labi. Diversificējot ieguldījumus dažādās aktīvu klasēs, investori var aizsargāt savus portfeļus no inflācijas ietekmes.

Ieguldījums augsta ienesīguma akcijās

Augstas ienesīguma akcijas ir akcijas, kas maksā augstu dividenžu ienesīgumu. Šīs akcijas sniedz ienākumus pat inflācijas periodos. Tas ir tāpēc, ka uzņēmumiem, kas maksā lielas dividendes, ir lielāka iespēja gūt stabilus ienākumus un naudas plūsmas, kas var palīdzēt mazināt inflācijas ietekmi uz to rentabilitāti. Turklāt augsta ienesīguma akcijas var nodrošināt ieguldītājiem ienākumu avotu, kas var palīdzēt kompensēt jebkādu inflācijas ietekmi uz viņu portfeļa vērtību.

Investīcijas jaunattīstības tirgos

Ieguldot jaunajos tirgos, jūs ieguldāt valstīs, kuras piedzīvo strauju ekonomisko izaugsmi un attīstību. Šos tirgus inflācija parasti ietekmē mazāk nekā attīstītos tirgus. Tas ir tāpēc, ka jaunattīstības tirgos mēdz būt zemāks parāda līmenis un elastīgāki valūtas kursi, kas var palīdzēt mazināt inflācijas ietekmi uz to ekonomiku. Turklāt jaunattīstības tirgos ir augstāki izaugsmes rādītāji, kas var nodrošināt investoriem lielākas peļņas iespējas.

Secinājumi

Inflācija ir lielas bažas investoriem, jo ​​tā laika gaitā pilnībā iznīcina viņu ieguldījumu pirktspēju. Tomēr investori var izmantot vairākas ieguldījumu stratēģijas, lai aizsargātu savus portfeļus no inflācijas ietekmes. Šīs stratēģijas ietver ieguldījumus pret inflāciju aizsargātos vērtspapīros, ieguldījumus materiālajos aktīvos, ieguldījumu diversifikāciju, ieguldījumus augsta ienesīguma akcijās un ieguldījumus jaunattīstības tirgos. 

Izmantojot šīs stratēģijas, investori potenciāli var radīt lielāku peļņu ilgtermiņā. Esejas Lielbritānijā iesaka ieguldītājiem pirms investīciju lēmumu pieņemšanas vienmēr rūpīgi apsvērt savus ieguldījumu mērķus, riska toleranci un finansiālo stāvokli.