Šis stāsts tiek publicēts žurnāla Forbes 2023. gada decembra/janvāra numurā. Apmaksa
Lai piesaistītu talantīgākus mazākumtautību vadītājus korporatīvajā stratosfērā, Ariel Investments Mellody Hobson vēlas tos uzstādīt esošo uzņēmumu augšgalā un savienot tos ar klientiem un kapitālu, lai gūtu panākumus.
Assestās klases skolnieks Čikāgā valsts skolās 1980. gadā Melodiju Hobsoni satrieca zobs, kas izcēlās, kad viņa smaidīja. Tā vienkārši neatbilda nākotnei, kādu viņa sev bija iedomājusies.
Viņa jautāja saviem draugiem, kuri valkāja breketes, nosaukt sava ortodonta vārdu un, mātei nezinot, norunāja tikšanos, ejot no skolas uz viņa kabinetu. Viņš teica, ka viņai gadiem ilgi būs jānēsā breketes un ka tas maksās 2,500 USD — milzīga summa Hobsonam. cīnās vientuļā māte, kas bija audzināja viņu un viņas piecus brāļus un māsas mājās, kur bija ļoti maz naudas elektrība periodiski tika atslēgta neapmaksātu rēķinu dēļ. Vienalga. Šo zobu bija paredzēts salabot: Hobsons un ortodonts vienojās par maksājumu plānu aptuveni 50 USD mēnesī.
Astotajā klasē, apņēmusies doties uz vienu no Čikāgas labākajām privātajām vidusskolām, viņa jautāja draugiem, kur viņi piesakās, piezvanīja uz skolām un sarunāja, ka kopā ar māti apceļos tās. Viņa beidzās St. Ignatius College Prep, saņemot stipendiju.
Jamel Toppin fotogrāfija Forbes
2020. gadā pēc Džordža Floida protestiem visā valstī, JPMorgan Chase izpilddirektors Džeimijs Dimons vēlējās palīdzēt melnādainajiem uzņēmumiem. Viņš piezvanīja Hobsonam, kas tajā laikā bija JPMorgan valdes loceklis, cerot izmantot šo pašu gribas spēku. "Es teicu:" Mums tiešām ir vajadzīgi ilgtspējīgi ieguldījumi — pilnīgi peļņas gūšanai —, lai ieguldītu mazākuma uzņēmumos, " atceras Dimons. Viņš viņai teica, ka vēlas iesaistīties Ariel Investments, kurā Hobsons ir līdz izpilddirektors un prezidents, un pēc tam nosauca citus mazākumtautību uzņēmumus kā potenciālos partnerus.
Hobsons bija raksturīgi strups, bet optimistisks. "Es viņam teicu:" Džeimij, [daži no šiem uzņēmumiem ir aizgājuši", ko viņš nezināja. "Bet es domāju, ka man ir ideja." Viņa sastādīja četru lappušu piezīmi, kurā izklāstīts “Project Black”, un nosūtīja to Dimonam pa e-pastu 8. septembrī, nedēļu pēc viņa sākotnējā zvana.
Ideja: Ariels izveidotu privātā kapitāla fondu, lai ieguldītu vidēja tirgus uzņēmumos un nodrošinātu tiem kapitālu un, vēl svarīgāk, kontakti — nepieciešams pārdot lielām korporācijām, kuras vēlas dažādot piegādes ķēdes. Dimons tika pārdots uzreiz. "Kad cilvēki runā par melnādainajiem uzņēmumiem, viņi runā par piekļuvi kapitālam, piekļuvi kapitālam, piekļuvi kapitālam," saka Hobsons. "Piekļuve klientiem var būt svarīgāks." Pašlaik niecīgi 2% no uzņēmumu izdevumiem tiek novirzīti mazākuma piederošajiem piegādātājiem.
Šai stratēģijai ir vēl viens tradicionāls gudrības graušanas aspekts. Melnādaini uzņēmēji dibina daudzus uzņēmumus, bet ļoti daži kļūst pietiekami lieli, lai kļūtu par pasaules Walmarts piegādātājiem; no aptuveni 500 privātajiem ASV uzņēmumi, kuru pārdošanas apjoms pārsniedz 1 miljardu ASV dolāru gadā, tikai pieci pieder melnādainajiem.
Projekta Black mērķis ir pārvarēt lieluma barjeru, iegādājoties uzņēmumus, kuru pārdošanas apjomi ir USD 100–1 miljards, un, ja tie vēl nav mazākumtautību pārvaldīti, ieceļot Black un Latino vadītājus, lai tos pārvaldītu, tādējādi samazinot uzņēmumus, kā saka Hobsons. . Šiem uzņēmumiem tad vajadzētu būt labā stāvoklī, lai iegūtu mazākus mazākuma uzņēmumus un kļūtu par konkurētspējīgiem augstākā līmeņa uzņēmumiem piegādātāji — vienlaikus apmierinot lielo uzņēmumu piegādes ķēdes vajadzības un daudzveidības mērķus.
Hobsone “ir tikpat ērti ar nepilna laika baristu kā ar jebkuru augsta līmeņa cilvēku,” saka Hovards Šulcs no Starbucks.
1. februārī Ariel slēdza savu pirmo Project Black fondu ar 1.45 miljardu dolāru saistībām no AmerisourceBergen, Amgen, Lowe's, Merck, Next-Era, Nuveen, Salesforce, Synchrony, Truist, Walmart, Kataras Investīciju iestādes, Hobsona ģimenes fonda un bijušā Microsoft. Izpilddirektors Stīvs Balmers, kurš ieguldīja 200 miljonus ASV dolāru. Tas ir viss papildus 200 miljonu ASV dolāru apņemšanās, ko JPMorgan deva 2021. gadā, lai panāktu bumbu ripināšanu.
Šie 1.45 miljardi ASV dolāru ir vairāk nekā piecas reizes lielāki par vidējo privātā kapitāla fondu, kas pirmo reizi tika izveidots, un nodrošina Ariel pārvaldībā esošos aktīvus, tostarp tā ieguldījumu fondus un atsevišķi pārvaldītos kontus, pārsniedzot 16 miljardus ASV dolāru. Forbes rāda, ka Hobsonam pieder gandrīz 40% akciju valstī vecākajā (dibināta 1983. gadā) Melnādaino investīciju veikala vērtība ir 100 miljoni USD. (Džonam V. Rodžersam junioram, dibinātājam, priekšsēdētājam un līdz izpilddirektoram, pieder 34%.)
Tāpat kā daudz kas cits, ko 53 gadus vecā Hobsone ir paveikusi savas unikālās karjeras laikā, arī projekta Black memo nebija ne īsts, ne solo iestudējums. Tā vietā tā tika veidota uz gadiem ilga neatlaidīga smaga darba, analīzes un tīklu veidošanas. Pēc Floida slepkavības, ko 2020. gada maijā veica Mineapolisas policists, Hobsons organizēja Sunday Zoom zvanus ar augstākajiem melnādainajiem uzņēmumu vadītājiem, lai izdomātu veidus, kā kapitālisti varētu samazināt rasu bagātības plaisu un gūt peļņu. "Es teicu:" Tas vēl nav darīts. ”
Viens no Zoom pastāvīgajiem klientiem bija Leslijs A. Bruns, 70 gadus vecais Haiti dzimušais dibinātājs un bijušais Hamilton Lane vadītājs, kurš tagad pārrauga 824 miljardus dolāru alternatīvos ieguldījumos. Viņš ir uzņēmuma Ariel Alternatives izpilddirektors (un kopā ar Hobsonu, līdzdibinātājs), kas vada projektu Black. "Mēs varētu mainīt paradigmu un sarunu par to, ko nozīmē būt mazākuma uzņēmumam," viņš saka, "jo, ja paskatās uz federālo definīciju, tas ir mazs un nelabvēlīgā situācijā. Mēs vēlamies būt lieli un izdevīgi."
Alielas vērtības ieguldījumu firmas, Ariel Investments ir pazīstams ar pacietīgu, pretrunīgu pirkšanas un paturēšanas pieeju. Bruņurupuči un bruņurupuči — metāla figūriņas, koka kopijas, akmens skulptūras un bruņurupuču bruņurupuču nospiedumi — rotā gandrīz katru biroju un konferenču telpu gan Čikāgas galvenajā mītnē, gan Hobsona galvenajā birojā Sanfrancisko Presidio.
Tomēr Hobsona kāpums Arielā bija tikai lēns. Dibinātājs Rodžerss viņu pieņēma darbā tieši Prinstonā un, kad viņai bija tikai 25 gadi, paziņoja, ka plāno viņu iecelt par prezidenti līdz 30 gadu vecumam. “Kad jums ir zvaigzne, jūs vēlaties, lai viņi redzētu karjeras ceļu. tas ir pamata bizness 101,” saka Rodžerss, kurš pirmo reizi pamanīja Hobsona solījumu, kad viņa bija vidusskolas vecākā un viņš vervēja Čikāgas studentus Prinstonā.
Atpakaļ spēlē: Leslijs A. Bruns (pa kreisi) laimīgi pārvaldīja savus ģimenes ieguldījumus un strādāja valdēs (tostarp Ariel Investments), kad Hobsons lūdza viņu kļūt par Ariel Alternatives izpilddirektoru un vadīt projektu Black. "Tas bija bezjēdzīgi teikt jā," viņš paziņo.
Jamels Toppins par Forbes
Pat pamatskolā Hobsone pievērsās izglītībai kā savai biļetei uz drošu nākotni. Viņa bija līdz šim jaunākā no Dorotijas Ešlijas sešiem bērniem — viņas vecākais brālis ir vairāk nekā divas desmitgades vecāka par viņu. Hobsone savu māti raksturo kā mīlošu, optimistisku (dažreiz nereāli) un strādīgu. Ešlija mēģināja nopelnīt iztiku, atjaunojot dzīvokļus, taču, neskatoties uz diskrimināciju un nelāgas naudas pārvaldības prasmēm, viņa ne vienmēr varēja samaksāt rēķinus. Hobsona bērnību pavadīja vairākas izlikšanas un komunālo pakalpojumu atslēgšana.
"Tas jutās ārkārtīgi nedroši," saka Hobsons, kurš ir kļuvis par spēcīgu finanšu pratības aizstāvi. "Es beidzot uzzināju par mūsu dzīvi daudz vairāk, nekā vajadzētu zināt jebkuram bērnam. Es zināju, kāda ir mūsu īre. Es zināju, kad mūsu telefona rēķins kavējās.
Hobsone bija uzņemta gan Hārvardā, gan Prinstonā un atradās Hārvardā, līdz viņa Čikāgas jahtklubā apmeklēja Rodžersa organizētās Prinstonas vervēšanas vakariņas. Riska kapitālists Ričards Misners apsēdās viņai blakus un paziņoja, ka plāno mainīt abus viņas koledžas izvēle un viņas dzīve. Viņš sāka viņai zvanīt katru dienu, galu galā aicinot viņa uz brokastīm vienam no saviem Prinstonas klasesbiedriem — toreizējam ASV senatoram un bijušajam Ņujorkas Knicks zvaigznei Bilam Bredlijam — nosēdinot viņu blakus goda viesim.
"Meldija uz mani atstāja ļoti dziļu iespaidu," saka Bredlijs. "Viņa ir tur, kur viņa ir šodien, pateicoties vērtībām, kuras viņai bija kā vidusskolas vecāko klašu skolniecei, viņas neticamās disciplīnas un pozitīvā enerģijas līmeņa dēļ, kas izraisīja cilvēku vēlmi būt viņai blakus." Hobsons izvēlējās Prinstonu, un radās ilgstoša draudzība.
Kad Bredlijs 2000. gadā kandidēja uz Demokrātu partijas prezidenta nomināciju, Hobsons bija nenogurstošs līdzekļu vācējs, atstājot iespaidu uz citu Bredlija atbalstītāju: Starbucks miljardieri Hovardu Šulcu. Hobsone pievienojās Starbucks valdei 2005. gadā un kļuva par priekšsēdētāju bez izpildvaras 2021. gadā, padarot viņu par vienīgo melnādaino sievieti, kura pašlaik ir S&P 500 padomes vadītāja.
"Viņas pārvietošanās veida valūta ir emocionāla inteliģence," saka Šulcs. “Meldija vienmēr ir klāt. Viņa nelaiž gaisā. Viņa jūtas tikpat ērti kopā ar nepilna laika baristu, kā ar jebkuru augsta līmeņa personu, kuru varat pieminēt.
Šulcs iepazīstināja Hobsonu ar DreamWorks Animation izpilddirektoru Džefriju Katzenbergu, kurš savukārt viņu pieņēma darbā savā valdē. Hobsons kļuva par DreamWorks priekšsēdētāju 2012. gadā un 2016. gadā vienojās par tās pārdošanu par 3.8 miljardiem ASV dolāru (50% uzcenojums salīdzinājumā ar akciju cenu, pirms sarunas kļuva atklātas) pretī Comcast izpilddirektoram Braienam Robertsam, kurš bija ļoti stingrs darījumu partneris. "Viņa nekad iepriekš nebija pirkusi vai pārdevusi uzņēmumu, bet jūs varētu domāt, ka viņa to darījusi visu mūžu," brīnās Katzenberga.
Saikne ar filmu, iespējams, deva Hobsonam kaut ko runāt, kad viņa tikās Star Wars radītājs Džordžs Lūkass Aspenā, Kolorādo, biznesa konferencē 2006. gadā. Savā pirmajā vakariņās viņi runāja par savu kopīgo apņemšanos veicināt izglītības pieejamību. Kad viņa 2013. gadā apprecējās ar miljardieri viņa Skywalker Ranch Kalifornijā, Bredlijs pastaigāja viņu pa eju. (Lukasam, Hobsonam un viņu 9 gadus vecajai meitai galvenās mājas ir Kalifornijā, kā arī mansarda dzīvoklis Čikāgā.)
Tas ir mūža modelis: viens A saraksta draugs vai biznesa partneris ir sajūsmā un iepazīstina Hobsonu ar otru, kurš atkārto šo procesu. Viņa satikās ar Formula 1 čempionu seru Lūisu Hamiltonu 2007. gadā caur sacīkšu entuziastu Lūkasu; tagad viņa britu braucēju sauc par savu "mazo brāli" un iekļāvusi viņu jaunajā Denver Broncos īpašnieku grupā (Hobsonam pieder 5.5%), kuru vada miljardieris Walmart mantinieks Robs Voltons.
Bijusī Meta COO Šerila Sandberga un Hobsone sadraudzējās, kad abi strādāja Starbucks valdē. Sandberga stāsta, ka Hobsons viņai bija līdzās, kad viņas vīrs pēkšņi nomira no sirdsdarbības 2015. gadā. Tenisa izcilniece Serēna Viljamsa satikās ar Hobsonu caur kopīgu draugu, Grammy balvu ieguvušo dziedātāju Alisiju Kīsu. "Mēs to pilnībā trāpījām.
Es apbrīnoju to, par ko viņa runāja,” stāsta Viljamsa. "Tagad tas ir tik smieklīgi. Es neatceros neko, ko viņa teica — es tikai atceros, ka mani pilnībā sajūsmināja tas, cik viņa bija autoritatīva. Man vienmēr ir tik aizraujoši redzēt tādu cilvēku kā viņa tādā stāvoklī, ka, ieejot istabā, esmu tik pārliecināta par to, ka jūtos bezcerīgi.
Nē attiecības ir bijušas vairāk Hobsonam tas ir svarīgi, nevis viņas māceklis, kas kļuva par partnerību ar Ariel dibinātāju Džonu Rodžersu junioru. 64 gadus vecais Rodžerss uzauga citā pasaulē: viņa tēvs bija Tuskegee lidotājs un tiesnesis. Viņa māte bija pirmā melnādainā sieviete, kas absolvēja Čikāgas Universitātes Juridisko skolu, un viena no Grīnvudas arhitekta mazmeita, plaukstošā melnādaino kopiena Talsā, kuru 1921. gadā iznīcināja baltie nemieri. Rodžersa bija Prinstonas basketbola komandas kapteinis, kad Kreigs Robinsons. , Mišelas Obamas brālis, tajā bija pirmkursnieks. Vēlāk viņš kļuva tuvs Obamam, vadot ievēlētā prezidenta pirmo inaugurācijas komiteju un piešķirot viņam Ariela birojus, kur strādāt pēc viņa uzvaras.
Kad Hobsone atgriezās mājās no Prinstonas uz Ziemassvētku pārtraukumu otrajā kursā, Rodžerss uzaicināja viņu satikt savu māti Dževelu Lafontantu viņas dzīvoklī Water Tower Place. "Es biju šajā skaistajā dzīvoklī, un viņiem tas šķita tik normāli, un viņi bija melnādainie, ko es nekad agrāk nebiju redzējis," saka Hobsons. "Tajā brīdī josla tika atiestatīta."
Nākamajā vasarā stažējoties pie Ariela, Hobsone neslēpa savas ambīcijas. Sestdienu rītos Rodžerss devās uz McDonald's centru — Vabašas avēnijā zem vilciena sliedēm, Hobsons atceras, — pasūtīja divus cepumus ar sviestu un lielu diētisko kolu un sēdēja un lasīja avīžu kaudzi. Hobsons ieradās ar vienu un to pašu papīru kaudzi un lasīja tos tādā pašā secībā, lai viņa būtu gatava gadījumam, ja viņš komentēs lasīto.
"Viņa vienmēr ļoti vēlējās ielēkt mašīnā, lai kur es dotos," saka Rodžerss. Nākamajā vasarā viņš palīdzēja viņai stažēties pie T. Rovas Praisa, un viņa intervēja ar lielo Volstrīta uzņēmās darbu pēc Prinstonas absolvēšanas 1991. gadā. Taču viņa pievienojās mazajai Arielai. Tā vietā, lai būtu mazs zobrats milzīgajā mašīnā, viņa vēlējās sākt savu karjeru telpā, kurā tika pieņemti lēmumi.
Rodžers pārvalda Ariela akciju atlases un investīciju stratēģijas; Hobsons pārrauga visu pārējo. Viņa kļuva par izpilddirektori 2019. gadā, tajā pašā gadā, kad iegādājās 14% Rodžersa akciju, padarot viņu par lielāko Ariel akcionāru ar 39.5%. (Lasiet vairāk par Rodžersa pašreizējo akciju izvēli šeit.)
Savu 40 gadu laikā Ariel ir piedzīvojis dažus sarežģītus posmus — visgrūtāk 2008. gada globālās finanšu krīzes laikā, kad Ariel fonds, tā lielākais fonds, kritās par 48% un investori aizbēga. Uzņēmuma aktīvi sabruka no 21 miljarda USD 2004. gadā līdz tikai USD 3.3 miljardiem 2009. gada martā, un tas bija spiests atlaist 18 no 100 darbiniekiem. Hobsons un Rodžerss apciemoja savu draugu un mentoru, investoru miljardieri Mario Gabelli, lai saņemtu padomu. “Turiet piesprādzētu drošības jostu. Nepārdodiet biznesu,” Gabelli atceras, stāstot viņiem. “Nemeklējiet akciju partneri. Saglabājiet to pats un dodieties uz priekšu ar pilnu ātrumu." Viņi nosūtīja Gabelli pateicības zīmi, un pēc tam, kad 63. gadā Ariel fonds atdeva 2009%, sagraujot savu konkurenci, viņš nosūtīja viņiem šo piezīmi atpakaļ ietvarā ar lieliem burtiem augšpusē uzrakstu “Es jums tā teicu”.
Project Black savu pirmo investīcijas pagājušajā gadā, iegādājoties 52.5% no Jūtā bāzētās Sorenson Communications no citiem privātā kapitāla investoriem par uzņēmuma vērtību 1.3 miljardu ASV dolāru apmērā. Divas desmitgades vecais uzņēmums, kura pārdošanas apjoms gadā, kas beidzās 837. gada septembrī, sasniedza 2021 miljonus ASV dolāru, ir līderis nedzirdīgo un vājdzirdīgo pakalpojumu jomā. viss, sākot no tālruņa zvanu parakstiem līdz zīmju valodas tulkiem. Sorensona jaunais izpilddirektors ir 53 gadus vecais Horhe Rodrigess telekomunikāciju veterāns, kurš iepriekš vadīja dažādus meitasuzņēmumus meksikāņu miljardiera Karlosa Slima korporācijai América Móvil.
Mazāk nekā 12 mēnešu laikā uzņēmums ir kļuvis no viena krāsaina cilvēka līdz 13 visā C suite un sanāksmju telpā. Sorensons pievieno pakalpojumus spāņu valodā un ir piekritis iegādāties 70% no CQ Fluency, mazākumam piederoša uzņēmuma, kura gada ieņēmumi ir 45 miljoni USD un kas sniedz tulkošanas pakalpojumus veselības apdrošinātājiem, tostarp Cigna, Aetna un UnitedHealth Group.
Nākamo trīs gadu laikā Project Black plāno līdzīgi pirkt, samazināt un paplašināt uzņēmumus sešās līdz desmit citās jomās, kurās tas saskata iespējas izaugsmei, pamatojoties uz sarunām ar lielākiem uzņēmumiem. Tajā aplūkoti finanšu un profesionālie pakalpojumi, veselības aprūpe, tehnoloģijas, ražošana un loģistika. "Mēs nevēlamies būt sētnieku pakalpojumu sniedzēji," uzsver Ariel Alternatives izpilddirektors Leslijs Bruns. "Mēs vēlamies būt ekonomikas galvenajā virzienā un nodrošināt pakalpojumus ar pievienoto vērtību."
Hobsons un Bruns ne tikai strādā ar saviem C-suite kontaktiem. Daži no šiem oriģinālajiem Sunday Zoom dalībniekiem tagad ir padomdevēji, piemēram, Viljams M. Lūiss, Apollo partneris, kurš bija Lazard investīciju banku pakalpojumu vadītājs 17 gadus, kas beidzās 2021. gadā, un Džeimss Bels, bijušais Boeing finanšu direktors, kura dalība valdē. ietver Apple. Protams, Rodžerss, kurš sēž McDonald's, Nike un New York Times valdēs, ir arī padomnieks.
Hobsons, Brūns un viņu atbalstītāji sniedz milzīgus skaitļus par to, ko Project Black un līdzīgi centieni var paveikt. Viņi prognozē, ka nākamajā desmitgadē viņu portfeļa uzņēmumi gūs papildu ieņēmumus no USD 8 līdz 10 miljardiem USD, vienlaikus radot 100,000 2 darba vietu nepietiekami pārstāvētiem cilvēkiem. Bet tas ir tikai sākums. Dažas lielas korporācijas runā par iepirkumu palielināšanu no mazākuma pārvaldītajiem piegādātājiem no pašreizējiem 10% līdz 15% vai pat XNUMX%. Tas varētu nozīmēt triljonu dolāru iespēju. Stīvs Balmers saka, ka "ir neizmantots tirgus", kas "nesīs ne tikai labumu sabiedrībai, bet arī dos lielu peļņu mums kā investoram." Bruns saka, ka uzskatīs, ka Project Black ir veiksmīgs, ja tas radīs investīciju fondus.
Papildus skaitļiem šī daļēji ir tīkla spēle, kas izstrādāta, lai saskaņotu kapitālu un cilvēkus, kas būtībā ir viena no Hobsona lielvarām. Viņa saka: "Pie mums ir nākuši cilvēki un saka: "Ja jūs kādu dienu nopirktu uzņēmumu, varbūt es varētu to vadīt." ” Viņa to kontrastē ar to, ko jau sen ir dzirdējusi no lielajiem uzņēmumiem. "Tik daudzas reizes, īpaši korporatīvajā Amerikā, viņi saka, ka nevar identificēt [mazākumtautību] talantus," saka Hobsons. "Mēs viņus pazīstam kā draugus. Mēs tos pazīstam gan korporatīvajā Amerikā, gan pārtikas ķēdē. Mēs viņus pazīstam kā uzņēmējus. Mēs viņus pazīstam kā uzņēmumu vadītājus.
VAIRĀK NO FORBIEM
Avots: https://www.forbes.com/sites/maneetahuja/2023/02/01/wall-streets-most-connected-black-woman-has-an-genious-idea-to-narrow-the-wealth- plaisa/