Kāda ir inflācijas nozīme investoriem?

TL; DR:

• Inflācija tieši ietekmē patērētāju tēriņus, kas ietekmē arī patēriņa krājumus.
• Inflācija ietekmē ekonomiku kopumā, bet dažas nozares, piemēram, patēriņa preces un jo īpaši piegādes ķēde, šobrīd cieš.
• Inflācijas izpratne investoriem varētu būt ļoti svarīga jūsu portfelim, un Q.ai to padara vienkāršu.

Inflācija pēdējā laikā ir piedzīvojusi nopietnu pieaugumu. Vienkārši sakot: saskaņā ar decembra patēriņa cenu indeksa datiem patēriņa cenas 2021. gadā pieauga straujāk nekā jebkurā 12 mēnešu periodā kopš 1982. gada — aptuveni četrās desmitgadēs.

Konkrēti, patēriņa cenu indekss decembrī pieauga par 0.5 procentiem un par septiņiem procentiem gadā. Pat ja neskaita enerģiju un pārtiku — divas parasti nestabilas nozares —, šie skaitļi joprojām bija 0.6 procenti un 5.5 procenti. Protams, pamats bažām ir tas, ka šie skaitļi krietni pārsniedz divu procentu inflācijas līmeni, uz kuru Federālo rezervju mērķis ir.

Taču ikdienas patērētāji nav vienīgie, kas uztraucas par inflāciju. Tas ietekmē arī investorus. Par laimi, Q.ai tam ir komplekts. Q.ai inflācijas komplekts sniedz jums aizsardzības bunkuru pret pieaugošo dolāru, nodrošinot jums gudru reakciju uz iespējamo skaidras naudas devalvāciju.

Inflācijas komplekts ir paredzēts, lai aizsargātos pret inflācijas riskiem. Varat to uzskatīt par nelielu sava portfeļa aizsardzību. Un, kamēr jūs izpētīsit iespēju dažādot savu portfolio ar šo komplektu, varat arī iedziļināties tajā kāpēc tieši inflācija aug — un kāpēc tieši tev te vajadzētu rūpēties...

Lejupielādējiet Q.ai operētājsistēmai iOS lai iegūtu vairāk ieguldījumu satura un piekļūtu vairāk nekā duci ar AI balstītu ieguldījumu stratēģiju. Sāciet ar tikai 100 USD un nekad nemaksājiet nodevas vai komisijas maksu.

Kas ir inflācija investoriem?

Inflācija attiecas uz noturīgu preču un pakalpojumu cenu pieauguma tendenci laika gaitā un no tā izrietošo konkrētās valūtas pirktspējas samazināšanos. Taču tas skar ne tikai vienu vai otru nozari; drīzāk tas ietekmē visu ekonomiku.

Ekonomisti mēra inflācijas pieaugumu un kritumu laika gaitā, ko sauc par inflācijas līmeni.

Inflācijas jēdziens ir kritisks, jo tas atspoguļo dolāra vērtību. Citiem vārdiem sakot, pieaugot inflācijai, dolāra vērtība krītas, kas nozīmē, ka nauda netiek tik tālu. Dažas acīmredzamas nozares, kurās mēs jūtam inflācijas ietekmi, ir mājokļu tirgus, pārtikas nozare, degvielas ekonomija un patēriņa preces.

Kāda ir bijusi augošās inflācijas ietekme?

Lai gan daudzas centrālās bankas cenšas saglabāt inflāciju aptuveni divus līdz četrus procentus katru gadu, nesenais pieaugums līdz septiņiem procentiem rada bažas visā valstī. Šobrīd amerikāņi tērē vairāk, bet atļaujas mazāk.

Tiek uzskatīts, ka piegādes ķēdes krīze arī "stimulē inflāciju". Piemēram, jūras kravu pārvadātāji 150. gadā guva aptuveni 2021 miljardu dolāru peļņu, ziņo Bloomberg. Šis skaitlis ir deviņas reizes lielāks nekā iepriekšējā gadā. Preču un kravu pārvadāšanas izmaksas pieaug pārslogoto ostu un konteineru jaudas trūkuma dēļ. 

Paredzams, ka inflācija turpinās kāpt visu gadu. Procter & Gamble
PG
, piemēram, paaugstina cenas, jo uzņēmuma izmaksas ievērojami pieaug. Galu galā uzņēmums plāno maksāt 2.3 miljardus ASV dolāru preču izmaksās un 300 miljonus ASV dolāru par palielinātām kravas izmaksām pēc nodokļu nomaksas, kas ir ievērojami vairāk, nekā tika samaksāts iepriekš, norāda CNBC.

Tomēr, neskatoties uz dolāra vērtības samazināšanos, inflācijas līmeņa kāpumam noteikti ir daži ieguvumi. Ņemiet, piemēram, pašreizējo COVID-19 krīzi. Šobrīd inflāciju lielā mērā nosaka Federālo rezervju sistēmas noteiktās zemās procentu likmes, tiešie valdības stimuli un ilgstoši apslāpēts patērētāju pieprasījums pēc precēm un pakalpojumiem, valstij atgūstoties un atverot darbību.

Šo faktoru kombinācija ir izraisījusi lielāku pieprasījumu nekā piedāvājumu, kas nozīmē deficītu, galu galā ievērojamu cenu lēcienu. Taču arī tāpēc ekonomisti inflāciju parasti uzskata par ne labu, ne sliktu. Tā vietā viņi kopumā ir vienisprātis, ka, lai gan tas var ciest no cilvēku kabatas, inflācija dažkārt liecina par ekonomikas atveseļošanos.

Kas investoriem būtu jādara pret inflāciju?

Inflācijas nozīme investoriem ir daudzveidīga. Tā kā inflācija ietekmē dolāra vērtību, tā var izraisīt jūsu kopējā portfeļa vērtības krišanos. Būtībā, jo mazāka ir jūsu dolāra vērtība, jo mazāka ir jūsu kopējo ieguldījumu vērtība.

Divas galvenās inflācijas skartās jomas, par kurām būtu jārūpējas investoriem, ir piegādes ķēde un patēriņa krājumi. 

Pirmkārt, piegādes ķēdes vājās vietas liek uzņēmumiem paaugstināt cenas. Pat dažiem uzņēmumiem vai nozarēm, kurām nav lielas pieprasījuma izmaiņas, var nākties samazināt piedāvājumu un paaugstināt cenas, reaģējot uz citiem trūkumiem, kas galu galā tos ietekmē.

Apsveriet, piemēram, pusvadītājus, tostarp mikroshēmas, kuras izmanto daudzās preču gammās. Tie ir galvenā sastāvdaļa tik daudzu patēriņa preču ražošanā, lai gan tie veido tikai nelielu daļu no šīs produkcijas. Tāpēc nesenais pusvadītāju trūkums sadārdzināja dažu preču ražošanu, pat ja šīs nozares nebija tieši ietekmē pieprasījuma pieaugums.

Tas viss, protams, ietekmē patērētāju tēriņus, kas, savukārt, ietekmē patēriņa krājumus. Parasti augstas inflācijas periodos akcijas mēdz būt nepastāvīgākas. Lai gan vērtības akcijas mēdz darboties inflācijas laikā, no otras puses, izaugsmes akcijām parasti ir labāka atdeve zemas inflācijas periodos. Tas ir tāpēc, ka vērtības akcijām ir spēcīga naudas plūsma, kas laika gaitā palēninās, savukārt izaugsmes akcijām ir maza naudas plūsma vai tās nav vispār, bet investori sagaida, ka tā pakāpeniski mainīsies.

Neatkarīgi no tā, jūs varat pārmaksāt par akcijām inflācijas periodos un, ja inflācija samazinās, var rasties arī jūsu palielinātie ienākumi. 

Lai nodrošinātos pret inflāciju, jums vajadzētu diversificēt savu portfeli, ieguldot alternatīvos aktīvos daudzās nozarēs. Daži investori arī izvēlas ieguldīt savus līdzekļus finanšu instrumentos, kas ir stratēģiski izstrādāti, lai nodrošinātu aizsardzību pret inflāciju, piemēram, zema riska valsts kases pret inflāciju aizsargātos vērtspapīros (TIPS) un noteiktos kopfondos un ETF, kas var palīdzēt aizsargāt jūsu portfeli.

Tomēr Q.ai inflācijas komplekts paveiks visu jūsu vietā. Tātad jums nav jātērē laiks, lai sekotu līdzi piegādes ķēdei, patērētāju pieprasījumam vai pirktspējai, un jums nav jāveic nekāda skaitļu noteikšana, aprēķinot stratēģiskās tirgus izmaiņas, reaģējot uz to visu.

Uzziniet vairāk par inflācijas komplektu un to, kā tas var palīdzēt jūsu ieguldījumiem.

Lejupielādējiet Q.ai operētājsistēmai iOS lai iegūtu vairāk ieguldījumu satura un piekļūtu vairāk nekā duci ar AI balstītu ieguldījumu stratēģiju. Sāciet ar tikai 100 USD un nekad nemaksājiet nodevas vai komisijas maksu.