Jā, jūs varat gūt labumu no pieaugošajām likmēm — lūk, kā to izdarīt

Federālo rezervju sistēma gadu pabeidza ar kārtējo procentu likmju paaugstināšanu. Ja inflācija palēnināsies, kā gaidīts, analītiķi joprojām sagaidiet turpmāku pieaugumu vismaz par 75 bāzes punktiem. Jūs zināt, kā pieaugošās likmes kaitē jūsu pensijas uzkrājumiem, taču ir veidi, kā tos izmantot.

Augstu procentu likmju vides priekšrocības nav nekas jauns, un tā nav raķešu zinātne. Šīs stratēģijas ir izmantotas paaudzēm, kad rādītāji bija augsti. Pēdējo divu desmitgažu laikā, kad Feds izmantoja kvantitatīvo mīkstināšanu, lai saglabātu zemas procentu likmes, jums bija maz iespēju izmantot šīs pieejas.

Šeit ir četri scenāriji, kuros varat gūt labumu no pieaugošām procentu likmēm:

Samazināts inflācijas risks

Federālo rezervju sistēma paaugstināja procentu likmes, lai cīnītos pret inflāciju. Vismaz tāda ir teorija. Cerēsim, ka tas darbosies un ka šis nav vēl viens piemērs tam, ka ģenerāļi cīnās pēdējā cīņā. Pieņemot, ka Fed sasniegs savu mērķi, tad pieaugošās likmes samazinās inflāciju. Ikviens no tā gūst labumu dažādos veidos.

"Kad procentu likmes paaugstinās, palielinās naudas aizņemšanās izmaksas, kas nozīmē, ka ieguldītājiem ir jāmaksā vairāk, lai aizņemtos," saka Teifke. “Tas cilvēkiem un uzņēmumiem apgrūtina kredītu ņemšanu, samazinot inflācijas risku. Tas varētu būt izdevīgi pensiju uzkrājumu ieguldījumu portfeļiem, jo ​​tas varētu nozīmēt stabilāku tirgu un labāku atdevi no ieguldījumiem.

Drošāki ieguldījumi piedāvā lielāku ienesīgumu

Ja jums ir mainīgas procentu likmes hipotēka vai jūs meklējat hipotēku, jūs zināt, kas notiek, kad likmes palielinās. Parāda apkalpošanas izmaksas palielinās.

Tas pats attiecas uz fiksēta ienākuma obligācijām un uz dividendēm orientētām akcijām. Šo vērtspapīru ienesīgums sasniedz jaunus augstumus. Pat jūsu bankas konti sāk izspļaut augstākus procentu maksājumus. Kad procentu likmes tuvojas nullei, šie “drošie” ieguldījumi nav labāki par naudas iebāzšanu matracī. Paaugstinoties procentu likmēm, šie paši ieguldījumi sāk maksāt pievilcīgas dividendes un procentus.

"Dažas procentu likmju kāpuma priekšrocības ir augstākas likmes ieguldījumiem ar fiksētu ienākumu un uzkrājumiem," saka Mērija Popoviča, Wealth Enhancement Group vecākā investīciju analītiķe Medisonā, Viskonsīnā, saka: "Vairāku pēdējo mēnešu laikā mēs esam redzējuši pilnīgu pavērsiens salīdzinājumā ar pēdējo desmitgadi augstākām CD likmēm, valsts kases ienesīgumam, obligāciju ienesīgumam un naudas tirgus likmēm.

Ko tas nozīmē jums? Tas nozīmē, ka tagad varat izmantot citu pieeju savai kopējo ietaupījumu filozofijai. Fed darbības ir tikko pievienojušas papildu bultiņas jūsu investīciju trīcei. Jūs varat vēlreiz nopietni apsvērt drošas alternatīvas.

"Lielākais ieguvums pensiju portfeļiem, kad procentu likmes pieaug, ir iespēja gūt peļņu no ļoti konservatīviem ieguldījumiem," saka Hermans (Tomijs) Tompsons, jaunākais, Innovative Financial Group Atlantā finanšu plānotājs. “Pirmo reizi vairāk nekā desmit gadu laikā investori tagad var saņemt vairāk nekā 2% naudas tirgus instrumentos un īstermiņa kases saistībās. Lai gan šīs ienesīgums joprojām ir daudz zemāks par inflāciju, jūsu kopējā atdeve lielās nulles vietā ir pozitīva.

Lētākas vērtspapīru cenas

Tā nav tikai lielāka raža. Vēl viens pieaugošo procentu likmju rezultāts piedāvā jums pievilcīgu perspektīvu.

“Starp ienesīgumu un cenu pastāv apgriezta sakarība,” saka Popovičs. "Palielinoties procentu likmēm, palielinās arī ienesīgums, bet, savukārt, obligāciju (un kopumā arī akciju) cena samazināsies."

Lai gan lielākā daļa jūsu uzmanības var būt vērsta uz augstāku obligāciju ienesīgumu, akciju investori var arī atklāt iespējas, kas kādu laiku nav bijušas pieejamas.

"Otrkārt, pensiju uzkrājumu portfeļi, kas ir ieguldīti akcijās, var gūt labumu no augstākām procentu likmēm," saka Tomijs Galahers, bijušais investīciju baņķieris un Top Mobile Banks dibinātājs, kurš dzīvo Bernē, Šveicē un Ann Arborā, Mičiganā. "Augstākas procentu likmes padara akcijas investoriem pievilcīgākas, jo tās var radīt lielāku atdevi nekā ieguldījumi ar fiksētu ienākumu. Tas var izraisīt akciju cenu kāpumu, kas var radīt lielāku atdevi tiem, kas ir ieguldījuši akcijās.

Ja jūs joprojām regulāri veicat iemaksas savā pensijas kontā, visu vērtspapīru cenas ar atlaidēm nodrošina iespēju veikt vidējo izmaksu dolāros. Pērkot zemāku cenu šodien, jūs pensijā varat pārdot augstāk.

"Lai gan pieaugošās procentu likmes ietekmē pašreizējos pensiju uzkrājumus ieguldījumu portfeļos, tās piedāvā iespēju ieguldīt akciju fondos un obligāciju fondos ar diskontētu likmi," Avanti Shetye, Foolproof Financial Freedom dibinātājs Elikotas pilsētā, Merilendā. "Kad jūs pievienojat vairāk kapitāla saviem pensijas uzkrājumiem, varat izmantot šo papildu kapitālu, lai nopelnītu vairāk savā mērķa periodā."

Mazāka portfeļa nepastāvība

Ja esat ieguldītājs ar vērtību, jūs zināt, kāpēc tā ir taisnība. Bens Grehems ieteica "Inteliģentie investori” ir jāsalīdzina ieguldījuma kandidāts ar “bezriska atdeves likmi”. Bezriska atdeves likme attiecas uz procentu likmi, ko piedāvā drošākā ieguldījumu alternatīva.

Daudziem bezriska peļņas likme varētu būt pašreizējā piecu gadu valsts kases kupona likme. Šodien tas ir par toni zem 4%. Pirms gada tas bija tikko virs 1%.

Padomājiet par to, ko tas nozīmē, ja ieguldāt akcijās. Pirms gada jums vienkārši bija jābūt pārliecinātam, ka nākamo piecu gadu laikā jūsu akcijas nopelnīs vairāk nekā 1% gadā. Mūsdienās šādiem investīciju kandidātiem gadā ir jānopelna 4% vai vairāk. Protams, tas samazinās pieprasījumu pēc akcijām. Kā minēts, viens no tā rezultātiem radīs zemākas akciju cenas.

Taču samazināts pieprasījums rada citu rezultātu: mazāku nepastāvību.

"Augstošām procentu likmēm ir tendence samazināt nepastāvību tirgos, jo investori mazāk riskē, zinot, ka var iegūt lielāku atdevi no ieguldījumiem," Mets Teifke, Teifke Real Estate dibinātājs un izpilddirektors Ostinā, Teksasā. "Tas varētu nozīmēt vienmērīgāku pensiju uzkrājumu ieguldījumu portfeļu darbību tirgus nenoteiktības laikā."

Paņemiet sirdi. Augstākas procentu likmes var kaitēt tuvākajā laikā, taču, ja pareizi izspēlēsit ieguldījumu kartes, ilgtermiņā veiksies labi.