3 iemesli, lai ieguldītu valsts kases ETF, nevis pašiem valsts kasēm

Valsts kases parādzīmes ir īstermiņa ASV valdības vērtspapīri, kuru dzēšanas termiņš ir no dažām dienām līdz 52 nedēļām. Rēķini tiek pārdoti ar atlaidi no to nominālvērtības. Valsts kases parādzīme ir ASV valdības parāda vērtspapīrs ar fiksētu procentu likmi un dzēšanas termiņu no diviem līdz 10 gadiem.

Aleksandrs Moriss, F/m Investment prezidents, CIO un US Benchmark Series līdzveidotājs, sacīja, ka viņa organizācija uzskata, ka "ASV etalonu sērija radīs revolūciju finanšu tirgos, padarot likvīdākos vērtspapīrus (ASV Valsts kases) pieejamus ikvienam vienkāršotā veidā."

F/m Investments, Vašingtonā bāzēts investīciju konsultants 4 miljardu dolāru apmērā, nesen izveidoja vairākus Treasuries biržā tirgotos fondus (ETF), tostarp ASV Valsts kases 10 gadu piezīmju ETF (NASDAQ: UTEN), ASV Valsts kases 2 gadu parādzīmes ETF (NASDAQ: UTWO) un ASV Valsts kases 3 mēnešu rēķina ETF (NASDAQ: TBIL).

Šo ETF galvenais mērķis ir samazināt šķēršļus ienākšanai valsts kasēs, jo vienai parādzīmei ir minimālais ieguldījums vidēji 100 USD. Šo ETF akciju cenas svārstās ap 50 USD.

Saistītie: Šis uzņēmums piedāvā daļējas nekustamā īpašuma īpašumtiesības ar 100 USD minimālo ieguldījumu

Papildus zemākām ieejas cenām tie piedāvā lielāku likviditāti, vairākas nodokļu priekšrocības un lielākus, pārskatāmākus ienākumus, izmantojot ikmēneša dividendes.

Augstāka likviditāte

Tāpat kā lielākā daļa obligāciju, ilgtermiņa valsts kases piedāvā augstāku ienesīgumu salīdzinājumā ar tām, kurām ir īsāks dzēšanas termiņš. Šī funkcija var būt noderīga investoriem, kuri var ieguldīt naudu gadu desmitiem. Tomēr citiem investoriem var būt īsāki termiņi, tāpēc šie Valsts kases ETF varētu kalpot viņu vajadzībām.

Jūs varat tirgoties ETF jebkurā laikā visas dienas garumā, līdzīgi kā akcijai. Atšķirībā no fiksēta ienākuma ieguldījumu fondiem, tie pārceno visu dienu, kas nodrošina lielāku likviditāti.

Attīstītāki tirgotāji var izmantot riskantākas stratēģijas, piemēram, šo ETF pirkšanu ar maržu, īsās pozīcijas pārdošanu vai atvasināto instrumentu līgumu (opciju) tirdzniecību. Marža attiecas uz parāda izmantošanu, lai iegādātos vairāk vērtspapīru, palielinot peļņu un zaudējumus.

Stāsts turpinās

Šos ETF ir arī viegli iegādāties, izmantojot standarta brokeru kontu. Daudzi brokeri, piemēram Charles Schwab un Uzticība, piedāvā bez komisijas maksas darījumus ETF.

Jūs varat iegādāties Valsts kases no TreasuryDirect, oficiālā ASV Valsts kases departamenta vietne Valsts kases obligāciju pārvaldībai. Investori var samazināt minimumu un uzcenojumu, pērkot šos vērtspapīrus ar soli 100 USD tieši, izmantojot TreasuryDirect vietne.

Dažiem brokeriem ir augstāki minimālie Valsts kases vērtspapīru pirkumi, tostarp parādzīmes, obligācijas un parādzīmes, kas parasti sākas no USD 1,000. Citiem brokeriem šo vērtspapīru bid-ask starpībās var būt iebūvēti lieli uzcenojumi. Bid-ask starpība 50 bāzes punktu vai pusprocenta apmērā var šķist maz, bet ilgtermiņā tas var maksāt investoriem vismaz simtiem dolāru.

Valsts kases ETF, piemēram, ASV Valsts kases 10 gadu piezīmes ETF, ir zemākas bid-ask starpības, kas pašlaik ir 0.01%. Šie ETF arī ļauj ieguldītājiem izvairīties no lielāka ieguldījumu minimuma.

Nodokļu priekšrocības

ETF piedāvā daudzas nodokļu priekšrocības salīdzinājumā ar līdzīgiem ieguldījumiem, piemēram, kopfondiem. Sākumā tiem ir mazāks apgrozījums, kas attiecas uz to, cik bieži fonda pārvaldnieks pērk un pārdod vērtspapīrus.

Daudzi ETF, tostarp šie Valsts kases ETF, ir paredzēti, lai atspoguļotu pamatā esošā indeksa veiktspēju. Rezultātā tiem ir zemākas maksas nekā daudziem aktīvi pārvaldītiem fondiem, kuru mērķis ir pārspēt savus attiecīgos etalonus.

Piemēram, ASV Valsts kases 10 gadu ETF izseko ICE BofA pašreizējais 10 gadu ASV Valsts kases indekss. Līdz ar to maksas ir zemākas. Visiem trim jaunajiem F/m Investments ETF ir 0.15% izdevumu koeficients, kas ir daudz zemāks par tipisko 0.69% izdevumu koeficientu visaktīvāk pārvaldītajiem ETF.

Investoriem, kuri bieži pārdod vērtspapīrus, tostarp valsts kases, kuru termiņš beidzas, var tikt piemēroti lielāki kapitāla pieauguma nodokļi. Atšķirībā no ieguldījumiem tradicionālajos Valsts kases vērtspapīros, ieguldītājiem nebūs jāpārceļ savi ieguldījumi ar Valsts kases ETF.

Vēl viena būtiska šo unikālo Valsts kases ETF nodokļu priekšrocība ir tā, ka Viņu turētie valsts vērtspapīri ir atbrīvoti no vietējiem un valsts nodokļiem. Ņemiet vērā, ka šie vērtspapīri nav atbrīvoti no federālā ienākuma nodokļa.

Bieži ienākumi un pārredzamība

Viena no lielākajām Valsts kases vērtspapīru priekšrocībām ir tā, ka tie piedāvā garantētus ienākumus ar procentu maksājumiem. Tomēr šie maksājumi parasti tiek izmaksāti reizi pusgadā.

Valsts kases ETF maksā procentus katru mēnesi. Procentu maksājumi var atšķirties, taču lielāka konsekvence atvieglo ieguldītājiem to izmantošanu vai reinvestēšanu.

Šiem ETF ir ne tikai biežāki ienākumi, bet arī lielāka cenu pārredzamība. Tā kā šie ETF tiek publiski tirgoti un tie tiek tirgoti dienas laikā, investori var saņemt atjauninātas cenas reāllaikā.

Jaunie Valsts kases ETF piedāvā vienkāršotu piekļuvi ASV valsts kasēm

Viens no lielākajiem ieguvumiem, ieguldot Valsts kasēs, ir tas, ka tiem ir AAA reitings, kas ir drošākais reitings ieguldījumiem ar fiksētu ienākumu. Ar ienesīgumu no 2.6% līdz 3.7% tās var nebūt augstākās ienesīguma aktīvu kategorijas. Tomēr tie var nodrošināt investoriem konsekventus procentu maksājumus.

Ieguldījumi Valsts kases ETF var nodrošināt labāko no abām pasaulēm: stabilitāti un elastību. Investori var justies atviegloti, zinot, ka šie vērtspapīri nekad nepildīs saistības. Atšķirībā no tiešas investēšanas valsts kasēs, viņiem nav jāpiesaista nauda līdz Valsts kases termiņa beigām.

Šie ETF ir salīdzinoši jauni un tikai sāk iegūt pievilcību privāto investoru vidū.

"Šo ETF potenciālie pielietojumi ir neierobežoti un joprojām tiek atklāti," sacīja Pīters Bādens, Dženovas aktīvu pārvaldības galvenais ieguldījumu vadītājs, ASV etalonu sērijas līdzautors un fondu portfeļa pārvaldnieks.

Lasīt tālāk: Nekustamā īpašuma parādu ieguldījumi piedāvā atvieglojumus ar 8% līdz 12%+ atdevi ienesīguma trūkuma pasaulē

Skatīt vairāk no Benzinga

Nepalaidiet garām reāllaika brīdinājumus par savām akcijām — pievienojieties Benzinga Pro par brīvu! Izmēģiniet rīku, kas palīdzēs ieguldīt gudrāk, ātrāk un labāk.

© 2022 Benzinga.com. Benzinga nesniedz ieguldījumu konsultācijas. Visas tiesības aizsargātas.