Vara piegāde ir nopietna problēma, un ikvienam, kas ir iesaistīts tīrā enerģijā, ir jāieklausās

Ikreiz, kad redzu vara krājumu diagrammas vai piedāvājuma un pieprasījuma diagrammas, es pieņemu, ka es tās nesaprotu pareizi. Nākotnes vara deficīts ir palielinājies, bet, tā kā neviens cits nesauc trauksmi, es pieņemu, ka varbūt esmu vienkārši apmulsis. Tas, iespējams, ir līdzīgs blakussēdētāja efektam, kad cilvēki retāk kaut ko dara vai sauc pēc palīdzības, jo vairāk cilvēku ir klāt. Visiem jau pirms mēnešiem vajadzēja kliegt par varu, īpaši tiem, kas ir iesaistīti tīras enerģijas politikā, taču brīdinājumi ir bijuši maz. Tas sāka mainīties pagājušajā nedēļā, kad gan Trafigura, gan Goldman Sachs sāka izsaukt trauksmi par globālajām vara piegādēm.

Varš ir ļoti svarīgs tīras enerģijas pārejai. Saskaņā ar Wood Mackenzie aprēķiniem elektriskajam transportlīdzeklim (“EV”) ir nepieciešams 3½ reizes vairāk vara nekā transportlīdzeklim ar iekšdedzes dzinēju. Ja sākat skatīties uz autobusiem, tie prasa aptuveni 11 reizes vairāk. Pārejot uz EV, ir skaidrs, ka tas palielinās pieprasījumu pēc vara. Paralēli ir nepieciešama jaudas pārvade, lai atbalstītu šos elektriskos transportlīdzekļus. Paredzams, ka tīkla infrastruktūra, kas nepieciešama, lai atbalstītu paredzamo uzlādes staciju skaitu 2030. gadā, patērēs par 250 procentiem vairāk vara nekā iepriekšējā desmitgadē. Šis varš būs vajadzīgs neatkarīgi no tā, kurš enerģijas avots uzvarēs, padarot šo tendenci par ļoti drošu likmi.

Iepriekš minētie priekšmeti skaidri parāda pieaugošo pieprasījumu. Parasti tas tiktu apmierināts ar piegādes reakciju, bet jauna attīstība ir ierobežota. Galvenie projekti tiek bloķēti lielākajās jurisdikcijās ESG bažu dēļ, un gan Rio Tinto, gan Twin Metals projekti ir bloķēti ASV pēdējos divpadsmit mēnešos. Rūpes par vidi ap jaunām raktuvēm ir svarīgas, taču kādā brīdī varš ir nepieciešams, lai nākotnē cilvēki to vēlētos. Mūsdienās ir arī mazāk cilvēku, kas saprot preces, jo pēdējā desmitgadē tā bija sarežģīta vieta, kur pavadīt karjeru. Mazāk cilvēku, kas strādā pie kaut kā, nozīmē mazāk risinājumu.

Paātrināts pieprasījums, ko veicina tīra enerģija, apvienojumā ar piedāvājuma samazināšanos nozīmē, ka sāk parādīties diezgan paredzama plaisa. Pastāv arī liela iespējamība, ka šīs tendences palielināsies. Goldman nesen prognozēja, ka tīras subsīdijas Inflācijas samazināšanas likumā maksās daudz vairāk, nekā gaidīts, gandrīz 1.2 triljonus USD. Gandrīz katrs no šiem dolāriem ir saistīts ar lielāku pieprasījumu pēc vara, sākot ar EV nodokļu atlaidēm. Pat ja subsīdijas ir lielākas par sākotnēji paziņoto, maz ticams, ka tās izzudīs; Demokrāti atbalsta programmas, un republikāņi, visticamāk, neveiks izmaiņas, kas palielinātu nodokļus, kas būtu līdzvērtīgas šo tēriņu apvēršanai. Šī atšķirība, kur pieprasījums pārsniedz piedāvājumu, palielinās, kamēr krājumi samazinās.

Džefs Karijs, pasaules preču nodaļas vadītājs, nesen to atkal atzīmēja tirgū. “Vara jomā nākotnes perspektīvas ir ārkārtīgi pozitīvas. Mēs būsim pie zemākajiem novērojamajiem krājumiem, kādi jebkad ir reģistrēti – 125,000 2024 tonnu. Mūsu piedāvājuma maksimums ir 10,500. gadā… Tuvākajā laikā mēs (vara cena) paredzam USD 15,000 XNUMX, un ilgākā termiņā mūsu mērķis ir USD XNUMX XNUMX par tonnu. Šāda veida brīdinājums vēsturiski būtu veicinājis turpmākus ieguldījumus, taču, tā kā tikai daži cilvēki būvē jaunas raktuves un tās, kas tiek bloķētas, tas var nesniegt neko.