Dogs Of The Dow 2023: 10 Blue-Chip piedāvājumi

Vai meklējat Dogs of the Dow, 2023. gada izdevumu? Jūs nonācāt īstajā vietā.

Pēc brīža mēs izpētīsim šos 10 dividenžu piedāvājumus. Kopā viņi ienes 4.5%! Bet vispirms īss stratēģijas kopsavilkums un godināšana tās 2022. gada “mini brīnumam”.

Pagājušais gads lielākajai daļai galveno investoru bija izgāztuvē. Tirgus kopumā nokritās par 18%. “Droši” obligāciju fondi nojume 25%, 30% vai vairāk. Jā.

Bet suņi skrēja. Viņi ne tikai apsteidza tirgu, bet arī sniedza pozitīvus ieguvumus!

Kas bija šie ienākumu kurti? Un kāds ir 23. gada sastāvs? Pirmkārt, atsvaidzinājums par šo vienkāršo trīspakāpju stratēģiju:

• Solis 1: Pēc gada pēdējās tirdzniecības dienas nosakiet 10 Dow akcijas ar vislielāko ienesīgumu.
• Solis 2: Pērciet visas 10 akcijas vienādos daudzumos un turiet tos gadu.
• Solis 3: Gada beigās noskalojiet un atkārtojiet.

Tas sakņojas “vecās skolas” vērtību pieejā, kas uzskata, ka lielas dividendes ir zīme, ka augstas kvalitātes blue chips tiek novērtētas par zemu. Un, veicot tikai trīs vienkāršas darbības, kas tiek veiktas tikai reizi gadā, mēs varam izveidot savu Dow Dogs ETF (atskaitot gada maksu).

Protams, jūs un es zinām, ka augsta ienesīgums nenozīmē, ka akcija ir a vērtība— dažreiz tie vienkārši nozīmē, ka akcija ir lēts. Dažus pēdējos gadus sniegums to ir pierādījis. Suņu stratēģija uzrādīja plaisas 2019. gadā, patiešām izkrita no sliedēm 2020. gadā un 2021. gadā atkal parādījās īss.

Taču tieši tāpat katastrofālā 2022. gadā Suņi piecēlās, kad gandrīz viss, ieskaitot pašu rūpniecības vidējo rādītāju, nokrita. Dow Dogs, kā minēts, ieguva zaļo pozīciju pēc kopējās atdeves principa, savukārt S&P 500 zaudēja 18%. Tas pat pārspēja Dow pati ar ērtu rezervi.

2022. gada suņi bija krietni priekšā baram!

Dividendes spīdēja, bet izaugsme bija nemainīga.

Un interesanti, ka mums ir astoņi suņi, kas šogad atgriežas citās sacīkstēs. Tikai divi no 222 suņiem —kokakola
KO
(KO) un Merck (MRK)—izslēgts, aizstāts ar JPMorgan Chase
JPM
(JPM) un 2021 Suns Cisco Systems
CSCO
(CSCO).

2023. gada suņi

Tātad, vai mums vajadzētu sekot Dogs of the Dow stratēģijai vēl vienu potenciāli grūtu gadu?

Iespējams, bet ne tikai ražas dēļ. Mēs nevaram atkāpties no 4.5% gada ienesīguma."ideāls" portfeļa ienākumu apjoms ir tuvāk 7%. Pat ja mēs ieguldītu miljonu dolāru, lai strādātu pie suņiem, mēs tik un tā iegūtu tikai 45,000 XNUMX USD gadā. Tāpēc mums ir vajadzīgs arī augšupvērsts potenciāls.

Vai viņi mums to var dot? Izlemsim, apskatot piecus ievērojamus 2023. gada suņus:

JPMorgan Chase (JPM, 3.1% ienesīgums līdz 2023. gada sākumam)

Izdilis: Vairumā gadu divciparu zaudējums būtu ievērības cienīgs, taču JPMorgan Chase's (JPM) 12% kritums, ņemot vērā kopējo atdevi, bija pilnīgi nenozīmīgs, kas atrodas tieši zem finanšu sektora 11% zaudējumiem un apsteidza plašāko tirgu. Lai gan strauji augošās procentu likmes bija peļņas peļņa, investīciju banku ieņēmumi kritās. Piezīme: JPMorgan saglabāja savas dividendes nemainīgas, atsaucoties uz stingrām kapitāla prasībām, bet citām lielām finansēm, tostarp Goldman Sachs (GS) un Wells Fargo
WFC
(WFC) paziņoja par lieliem izmaksu izciļņiem.

Kam jānotiek pareizi: Aizmirstiet JPM: Visa banku nozare gūtu labumu, ja ekonomikai izdotos izvairīties no lejupslīdes, kamēr procentu likmes joprojām būtu paaugstinātas. Pretējā gadījumā JPMorgan akcijas varētu atgūties 2023. gadā, ja banka redzēs tādu pašu kreditēšanas pieaugumu, kāds tai bija 2022. gadā, un ja kapitāla tirgus vide uzlabosies no pašreizējā vājā stāvokļa. Spēcīgi finanšu rādītāji un gudra vadība liecina par labu JPM ne tikai 2023. gadā, bet ilgtermiņā.

Cisco Systems (CSCO, 3.2%)

Izdilis: Cisco Systems ir viens no maniem iecienītākie "dividenžu magnēta" piemēri, ar cenu pieaugumu, kas laika gaitā gandrīz lieliski seko līdzi izmaksu pieaugumam.

Uzsvars uz "laika gaitā". Īstermiņā tas nav ideāli piemērots, un 2022. gads bija lielisks piemērs, kur akcijas gada laikā zaudēja 22%, neskatoties uz augstāku dividenžu pozīciju. CSCO bija iekļāvies lielākā tehnoloģiju pārdošanas viļņā, lai gan tas nebija pilnīgi nepamatoti: ieņēmumi samazinājās 2022. gada pirmajā pusē, kas veido otro pusi no tās nepāra fiskālā gada (kas beidzās jūlijā).

Kam jānotiek pareizi: Nepārtraukts impulss no 1. fiskālā ceturkšņa (kas beidzās oktobrī), kad augstākā līmeņa izaugsme atguva ātrumu un uzstādīja jaunu ceturkšņa ieņēmumu rekordu. Taču jo īpaši lielākam progresam virzībā uz pāreju no aparatūras uz programmatūru vajadzētu palīdzēt pastāvīgi palielināt ieņēmumus, kas savukārt palīdzētu nomierināt investorus, kuri uztraucas par joprojām nestabilo makroekonomikas perspektīvu. Arī iepriecinoši: CSCO paaugstināja gan pārdošanas apjomu, gan koriģēja peļņas prognozes 2023. gada fiskālajam gadam.

Amgen
AMGN
(AMGN, 3.2%)

Izdilis: Veselības aprūpe 2022. gadā bija viena no nozarēm ar labākajiem rādītājiem, un tā gadu joprojām noslēdza nedaudz mīnusos. Nekā ar Amgen, kas nodrošināja 20% kopējo atdevi, ņemot vērā vairākus ieņēmumus un optimismu par biotehnoloģijas izmēģinājuma stadijas svara zaudēšanas līdzekli AMG 133.

Kam jānotiek pareizi: Investori vismaz daļēji būs vērsti uz M&A. Decembrī Amgen paziņoja, ka tā iegādei izmaksās 27.8 miljardus dolāru skaidrā naudā Horizon Pharmaceuticals (HZNP). Uzņēmums Horizon, kuram ir vairāki apstiprināti produkti, taču ir daudz dziļāks, koncentrējas uz iekaisuma stāvokļiem un retām slimībām. Lieta tāda, ka darījums nepalielinās ienākumus līdz 2024. gadam. Vairāk informācijas par Amgen 2023. gada darbību ir ilgi gaidītā Humira bioloģiski līdzīgā produkta Amjevita izlaišana, kas gaidāma janvāra beigās.

3 miljoni (MMM, 5.0%)

Izdilis: 3M jau ceturto gadu pēc kārtas pārsniedza tirgus rezultātus, 30. gadā izraisot asiņošanu par 2022%. Kas nogāja greizi? Spēcīgs dolārs ietekmēja rezultātus, lai gan IBMIBM
pierādīja, ka ar to vien nepietiek, lai nodrošinātu labu darbību. 3M bija arī juridiskas problēmas; patiesībā, pateicoties pieaugošajam spiedienam, tā decembrī paziņoja, ka pārtrauks per- un polifluoralkilvielu (PFAS) ražošanu līdz 2025. gadam. Burtiski tūkstošiem tiesas prāvu, kurās 3M ir atbildētāja, ir minēts PFAS — šīs prasības ir datētas ar 2015. gadu, taču lielākā daļa ir iesniegti kopš 2020. gada.

Kam jānotiek pareizi: Cita starpā 3M gūtu lielu labumu no piegādes ķēdes problēmu atrisināšanas. Bet Es neesmu īpaši augstu par 3M izredzēm. Uzņēmuma jaunākajā peļņas pārskatā 3M samazināja 2022. gada perspektīvu attiecībā uz organisko pārdošanu, naudas plūsmu un koriģētajiem ieņēmumiem. Un, raugoties uz 2023. gadu, profesionāļi sagaida tikai 2% peļņas pieaugumu.

Verizon (VZ, 6.8%)

Izdilis: Verizon -20% sniegums 2022. gadā nešķiet tik slikts, ņemot vērā, ka tirgus nebija daudz labāks — līdz brīdim, kad saprotat, ka atdeve ietver VZ milzīgo dividenžu priekšrocības. Tad vēl nedaudz smeldz. Verizon ir nogremdējis milzum daudz naudas, lai izveidotu savu 5G tīklu, taču atmaksa vēl nav nākusi. Tikmēr dārgāki plāni izspiest vairāk naudas no saviem klientiem netika labi uztverti, jo Verizon ziņoja par abonentu neto zaudējumiem pēdējā ceturksnī.

Kam jānotiek pareizi: Verizon iegādājoties Tracfone, kas tika slēgts 2021. gada novembrī, radīja jaunu nozīmīgu ieņēmumu plūsmu priekšapmaksas tālruņu tirgū, kam vajadzētu turpināt nest augļus arī 2023. gadā. Dīvainā kārtā, lai gan cenu pieaugums dažus klientus atņēma, tā augstākās kvalitātes cenas ir arī priekšrocība. uzņēmums turpina redzēt vilci ar saviem augstākās kvalitātes neierobežotajiem bezvadu plāniem, kā arī saviem biznesa piedāvājumiem. Tomēr mobilo sakaru cenu karš 2023. gadā nebūtu apsveicams. Gandrīz 7 % ienesīgums tomēr nodrošina buferi dažām kļūmēm, it īpaši, ja plašāks tirgus šogad uzlabosies.

Brett Owens ir galvenais investīciju stratēģis Pretēja perspektīva. Lai iegūtu vairāk lielisku ideju par ienākumiem, saņemiet viņa jaunākā īpašā ziņojuma bezmaksas kopiju: Jūsu priekšlaicīgas pensionēšanās portfelis: milzīgas dividendes — katru mēnesi — uz visiem laikiem.

Informācijas atklāšana: nav