Vai inflācija palēninās? Ko parāda jaunākie dati un ko tas nozīmē jūsu portfelim

Atslēgas

• Kopš 2022. gada jūlija inflācijai ir tendence samazināties, taču tas nenozīmē, ka esam ārpus meža. Lai gan Fed mērķis ir samazināt inflāciju līdz 2% vai mazāk, jaunākie PCI skaitļi liecina, ka inflācija ir 7.1%.
• Nozīmīgākais jaunāko PCI skaitļu veicinātājs ir pajumtes izmaksas. Citi amerikāņu budžeta problēmu veicinātāji ir pārtikas un enerģijas izmaksu pieaugums.
• Fed, visticamāk, turpinās paaugstināt likmes 2023. gadā. Pat ja tā veiksmīgi pazeminās inflāciju, šīs darbības var izraisīt recesiju.

Saskaņā ar jaunākajiem datiem, kas publicēti 2022. gada decembrī, inflācija palēninās. Tomēr tas nenozīmē, ka patērētājiem lietas ir uzlabojušās.

Samazināts inflācijas līmenis neliecina, ka inflācija ir zema. Patiesībā patērētāji 7.1. gada novembrī maksāja par 2022% vairāk nekā 2021. gadā, un tas ir pirms tam, kad tika ņemtas vērā tādas izmaksas kā pārtika vai benzīns.

REKLĀMAS

Federālo rezervju sistēma ir paziņojusi, ka tā plāno inflāciju samazināt līdz 2% vai mazāk, tāpēc mums vēl ir tāls ceļš ejams. Neatkarīgi no tā, vai inflācija turpinās samazināties 2023. gadā, mūs sagaida klinšains brauciens.

Bet ko tas nozīmē jūsu portfolio? Vai jūs varat aizsargāt savus ieguldījumus? Lūk, kas jums jāzina.

Jaunākie patēriņa cenu indeksa numuri

Visaugstākā inflācija sasniedza 9.1% 2022. gada jūnijā. Jaunākie skaitļi no 2022. gada novembra liecina inflācija 7.1%, kas ir par 0.1% vairāk nekā 2022. gada janvārī. Tas joprojām ir jāuzlabo, taču tas ir zemāks nekā vasarā.

REKLĀMAS

Patēriņa cenu indekss (PCI) mums parāda šos skaitļus. Daži izdevumi vairāk nekā citi ietekmē PCI pieaugumu. Šeit ir galvenie atbalstītāji.

Patversmes izmaksas

Aplūkojot īres cenas pēdējo pāris gadu laikā, cenas pieauga par 23.5% no 2019. gada oktobra līdz 2022. gada oktobrim. Kopš tā laika jaunu īres līgumu pieauguma temps ir samazinājies.

Tomēr palēnināts īres pieauguma temps ne vienmēr norāda uz zemākām izmaksām īrniekiem. Tas ir līdzīgi tam, kā inflācija joprojām ir slikta – 7.1%, lai gan vasarā tā bija augstāka.

REKLĀMAS

Patversmes izmaksas PCI ir atpaliekošs rādītājs. Tas ir tāpēc, ka īres līgumi parasti ir spēkā vienu gadu. Pat ja īres izmaksas palielinās, tas, visticamāk, tiks atspoguļots PCI tikai daudz vēlāk, kad nozīmīgāka tirgus daļa sāks segt šīs augstākās izmaksas.

Novembra skaitļi ietver pajumtes izmaksu pieaugumu, lai gan jaunie īres līgumi vairs nepieaug tik strauji. Faktiski pajumte bija lielākais jauno inflāciju veicinošais faktors jaunākajā ziņojumā.

Turklāt dažas izmaksas nav iekļautas pamatinflācijas PCI skaitļos, bet joprojām ietekmē Amerikas mājsaimniecības un to kopējo tēriņu paradumus. Šie papildu faktori ietekmē 7.1% skaitli.

Pārtikas cenas

REKLĀMAS

Viena no saspringtākajām inflācijas tendencēm ir novērojama pārtikas preču veikalu ejās visā valstī. Pieauga pārtikas izdevumi 10.6% tajā pašā viena gada periodā. Satraucoši, ka ēdiena gatavošanas izmaksas mājās pieauga par 12.0%, savukārt maltīšu ieturēšanas cena pieauga par 8.5%.

Lai sniegtu priekšstatu par to, cik lieli ir šie skaitļi, USDA “taupīgais” budžets četru cilvēku ģimenei atklāja, ka ikmēneša tēriņi ir USD 966.60 tikai par pārtikas precēm.

Mēs varam sagaidīt turpmāku skaitļu pieaugumu, kad tiks izdoti jauni ziņojumi. Piemēram, olu cenas pēdējo nedēļu laikā ir dramatiski pieaugušas dažādu iemeslu dēļ, tostarp jauna putnu gripas celma dēļ, kas samazinājusi piedāvājumu.

Vairumtirdzniecības cenas liecina, ka patērētāji drīzumā atkal var redzēt zemākas olu cenas, taču nav zināms, cik ātri šī maiņa notiks.

Enerģijas cenas

REKLĀMAS

Enerģijas cenas 2022. gada novembrī salīdzinājumā ar iepriekšējo mēnesi samazinājās. Samazinājums bija tikai 1.6%.

Atkal atkārtoju, ka skaitļi neizskatās lieliski, ja tālināt līdz skaitļiem, kas iegūti no gada. Enerģijas cenas šajā periodā pieauga par 13.1%.

Enerģijas cenas ietekmējošie faktori ir Krievijas iebrukums Ukrainā un problēmas ar iekšzemes piegādi, tostarp Keystone cauruļvada naftas noplūde Kanzasā. Pastāv arī jautājumi par to, kā Ķīnas īstenotā nulles COVID politikas maiņa ietekmēs globālo piedāvājumu un pieprasījumu.

Vai inflācija turpinās samazināties 2023. gadā?

Fed ir norādījis, ka turpinās paaugstināt procentu likmes visu 2023. gadu vai līdz inflācija tiks kontrolēta. Ironiski ir tas, ka, palielinoties procentu likmēm, hipotēkas kļūst mazāk pieejamas, kas rada lielāku pieprasījumu īres tirgū. Šis ir viens no augstākajiem faktori, kas veicina paaugstinātu PCI.

REKLĀMAS

Tomēr vairāku vienību būvniecības pieaugums pēdējos gados varētu mazināt šīs sekas, radot lielāku piedāvājumu, lai apmierinātu pieprasījumu īres tirgū.

Pastāv arī iespēja, ka, ja Fed gūs panākumus, būs sekas mūsu atbrīvošanai no inflācijas. Viens no iznākumiem ir lejupslīde, kā rezultātā uzņēmumi, kas atlaiž darbiniekus masveidā vai izrādot lielāku nevēlēšanos maksāt viņiem lielākas algas.

Bez kristāla bumbas mēs nevaram prognozēt, vai inflācija turpinās samazināties 2023. gadā. Mēs varam sagaidīt, ka Fed turpinās izmantot monetāro politiku kā savu galveno instrumentu cīņā pret to.

Grunts līnija

Inflācija var kaitēt ekonomikai dažādos veidos. Tas nozīmē, ka inflācijas vai iespējamās lejupslīdes periodi ir jāiekļauj jūsu ilgtermiņa ieguldījumu stratēģijā. Tās ir normālas ekonomiskā cikla daļas, pat ja apstākļi, kas mūs nokļuva šeit, bija nekas cits kā parasti.

REKLĀMAS

Lai nodrošinātos pret inflācijas negatīvo ietekmi, varat apskatīt specializētus ieguldījumu rīkus, piemēram, Inflācijas komplekts no Q.ai. Varat arī aktivizēt Q.ai Portfeļa aizsardzība, kas aizsargā jūsu peļņu un ierobežo jūsu zaudējumus neatkarīgi no tā, kuru Investīciju komplektu izmantojat.

Lejupielādējiet Q.ai šodien lai piekļūtu AI balstītām ieguldījumu stratēģijām.